時(shí)間：2023-06-11 09:32:02
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇互聯(lián)網(wǎng)金融概念，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過(guò)程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。
互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)業(yè)、金融業(yè)、電子商務(wù)業(yè)深度滲透與融合所產(chǎn)生的一種全新的金融業(yè)態(tài)、金融模式。近年來(lái)，隨著第三方支付、P2P網(wǎng)貸、眾籌融資、新型電子貨幣的風(fēng)生水起，互聯(lián)網(wǎng)金融漸成熱門話題。2013年6月以來(lái)，隨著余額寶的大紅大紫、余額寶模式的頻繁復(fù)制及“類余額寶”互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品即“寶寶軍團(tuán)”的風(fēng)起云涌，互聯(lián)網(wǎng)金融迅即成為了金融市場(chǎng)的新寵。在全面深化改革背景下，加快金融改革創(chuàng)新步伐的呼聲日益高漲，此時(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融持續(xù)發(fā)酵，有著深刻的變革意蘊(yùn)，人們圍繞互聯(lián)網(wǎng)金融的討論更是絡(luò)繹不絕、鋪天蓋地。通過(guò)對(duì)各種觀點(diǎn)的梳理，不難發(fā)現(xiàn)，人們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的形形的討論并非建立在統(tǒng)一的基礎(chǔ)定義之上，即并非站在同一個(gè)維度、“頻段”上，定義模糊、概念亂象始終存在，各種界定與解釋令人眼花繚亂。互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)之辯，就是其中一典型。
一、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)之辯的由來(lái)
一般認(rèn)為，謝平教授是互聯(lián)網(wǎng)金融概念的最早提出者、界定者。他認(rèn)為“在這種金融模式下，支付便捷，市場(chǎng)信息不對(duì)稱程度非常低；資金供需雙方直接交易，銀行、券商和交易所等金融中介都不起作用；可以達(dá)到與現(xiàn)在直接和間接融資一樣的自愿配置效率，并在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)，大幅減少交易成本。”[1] 謝平教授的研究無(wú)疑具有開創(chuàng)性意義。但也有人認(rèn)為，謝平教授給出的定義過(guò)于理想化、烏托邦化，盡管近年來(lái)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展態(tài)勢(shì)有聲有色，嚴(yán)格意義上的符合謝平教授詮釋的互聯(lián)網(wǎng)金融模式卻并不存在。如此一來(lái)，概念的重新界定乃至爭(zhēng)論，在所難免。
有一類觀點(diǎn)習(xí)慣于把所有涉及到金融業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)化經(jīng)營(yíng)模式，都納入互聯(lián)網(wǎng)金融范疇；另一類觀點(diǎn)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)作了嚴(yán)格區(qū)分，即互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)介入金融領(lǐng)域才是互聯(lián)網(wǎng)金融，而金融企業(yè)使用互聯(lián)網(wǎng)手段被界定為金融互聯(lián)網(wǎng)。2013年6月馬云提出：“未來(lái)的金融有兩大機(jī)會(huì)，一個(gè)是金融互聯(lián)網(wǎng)，金融行業(yè)走向互聯(lián)網(wǎng)；第二個(gè)是互聯(lián)網(wǎng)金融，純粹的外行領(lǐng)導(dǎo)，其實(shí)很多行業(yè)的創(chuàng)新都是外行進(jìn)來(lái)才引發(fā)的。金融行業(yè)也需要攪局者，更需要那些外行的人進(jìn)來(lái)進(jìn)行變革。”[2] 在馬云的理解中，金融行業(yè)擁抱互聯(lián)網(wǎng)不算互聯(lián)網(wǎng)金融，只是金融互聯(lián)網(wǎng)，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)擁抱金融才算互聯(lián)網(wǎng)金融，馬云的觀點(diǎn)廣受推崇。由此，互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)兩個(gè)詞看似接近，意蘊(yùn)卻大相徑庭，前者突出互聯(lián)網(wǎng)公司，后者突出的是金融機(jī)構(gòu)；傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)期望的是金融互聯(lián)網(wǎng)，由自己主導(dǎo)金融和互聯(lián)網(wǎng)的融合，而互聯(lián)網(wǎng)公司期望的則是互聯(lián)網(wǎng)金融。然而，這種純粹從主體出發(fā)作出的概念劃分，有意無(wú)意間把金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)對(duì)立了起來(lái)，排斥了兩者融合的可能，引發(fā)了一系列“口水戰(zhàn)”，具有明顯的狹隘性。
我們注意到，監(jiān)管層的態(tài)度似乎并不主張互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的截然對(duì)立。《中國(guó)人民銀行年報(bào)（2013）》“互聯(lián)網(wǎng)金融專欄”指出：“金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)也在不斷發(fā)展，以中國(guó)建設(shè)銀行‘善融商務(wù)’、交通銀行‘交博匯’等為代表的平臺(tái)日漸成熟。第一家網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)公司‘眾安在線’于2月經(jīng)中國(guó)保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)籌辦，并于9月29日由中國(guó)保監(jiān)會(huì)正式批復(fù)開業(yè)。”[3]央行在其年報(bào)中，旗幟鮮明地把金融機(jī)構(gòu)的互聯(lián)網(wǎng)化與第三方支付、P2P網(wǎng)貸、眾籌融資、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)并行羅列，視為互聯(lián)網(wǎng)金融的子范疇。內(nèi)中暗含的邏輯是，一切依托互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)或借鑒互聯(lián)網(wǎng)模式所開展的消除行業(yè)痛點(diǎn)、優(yōu)化成本、提高效率的行為模式，都應(yīng)被納入互聯(lián)網(wǎng)金融之范疇。竊以為，這種以充實(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)涵來(lái)超越概念之爭(zhēng)的做法，更貼近互聯(lián)網(wǎng)金融種類多樣、形態(tài)各異、蓬勃發(fā)展的事實(shí)，也更經(jīng)得起推敲。
二、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)之辯的背后考量
1.刻意與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)劃清界限。金融是一種門檻極高的商業(yè)形態(tài)。長(zhǎng)期以來(lái)，中國(guó)金融業(yè)都是一個(gè)相對(duì)封閉的圈子，金融機(jī)構(gòu)處于牌照管理、分業(yè)嚴(yán)格監(jiān)管、利率管制的狀態(tài)，準(zhǔn)入門檻極高，局外人很難進(jìn)入，拿不到相應(yīng)牌照就成立不了相應(yīng)的機(jī)構(gòu)，也就做不了相關(guān)的金融業(yè)務(wù)。如今一些互聯(lián)網(wǎng)公司扛起互聯(lián)網(wǎng)金融大旗，在沒(méi)有獲得相關(guān)經(jīng)營(yíng)牌照的情況下，以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)包裝事實(shí)上的金融行為。此時(shí)掀起一場(chǎng)概念之辯，不失為一種策略選擇。（1）在一定程度上把金融和非金融的界限給模糊了，便于打政策上的擦邊球；（2）有利于示好監(jiān)管當(dāng)局并贏得輿論支持，盡可能減少來(lái)自各方的違規(guī)爭(zhēng)議，回避諸多“成長(zhǎng)的煩惱”。果不其然，監(jiān)管當(dāng)局也樂(lè)見其成，并給予了足夠的寬容。有些互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)還趁機(jī)演變成了“披著互聯(lián)網(wǎng)金融外衣的金融機(jī)構(gòu)”，從事著跟傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)一致的金融運(yùn)作，并想方設(shè)法把規(guī)模做大，以圖最終形成“生米煮成熟飯”、大而不能倒、大而不能管的局面。
2.謀求監(jiān)管套利。銀行業(yè)普遍抱怨，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)不用牌照，沒(méi)有注冊(cè)資本的限制，沒(méi)有這樣那樣的監(jiān)管成本。此抱怨不無(wú)道理，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)從事金融業(yè)務(wù)，法律地位不明確，業(yè)務(wù)邊界模糊，是一個(gè)不爭(zhēng)的事實(shí)。只是由于銀行業(yè)長(zhǎng)期享受著制度性優(yōu)越，加之低成本吸儲(chǔ)的“制度性合謀”、久居神壇的傲慢、無(wú)暇顧及長(zhǎng)尾市場(chǎng)等詬病，銀行業(yè)的抱怨淹沒(méi)在民眾的指責(zé)、唾罵中。不可否認(rèn)，有些互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的優(yōu)勢(shì)并不在于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，更不在于互聯(lián)網(wǎng)給金融帶來(lái)了更好的風(fēng)控能力，實(shí)質(zhì)在于暫時(shí)沒(méi)有納入監(jiān)管體系，或者說(shuō)突破了監(jiān)管，進(jìn)入了監(jiān)管空白地帶，實(shí)施著監(jiān)管套利的行為。例如，注冊(cè)資本一億元的小貸公司，受到嚴(yán)格的監(jiān)管，最高業(yè)務(wù)操作上線即最高負(fù)債額度為1.5億，而注冊(cè)資本一百萬(wàn)的P2P網(wǎng)貸公司卻可以做到幾個(gè)億的規(guī)模，兩者強(qiáng)烈的反差所折射的是，典型的監(jiān)管不一致所引發(fā)的P2P進(jìn)行監(jiān)管套利的行為。
3.爭(zhēng)奪話語(yǔ)權(quán)主導(dǎo)權(quán)。關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)，有人認(rèn)為是去中心化，也有人認(rèn)為是去中介化，兩種理解算比較接近。按此邏輯，金融互聯(lián)網(wǎng)之所以與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)生概念上的分野，就在于其并非主張金融脫媒。然而事實(shí)上，余額寶模式既沒(méi)有真正實(shí)現(xiàn)金融脫媒，也沒(méi)有真正達(dá)到去中心化，卻依然被視為互聯(lián)網(wǎng)金融的典型范例。可見，互聯(lián)網(wǎng)精英不遺余力挑起互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)之辯，其“醉翁之意”并非在于是否脫媒的糾結(jié)，而在于金融話語(yǔ)權(quán)、主導(dǎo)權(quán)及行業(yè)利益的爭(zhēng)奪，折射的是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的攻守關(guān)系。馬云說(shuō)過(guò)，“如果銀行不改變，我們就改變銀行”。“改變銀行”與“銀行改變”，其側(cè)重點(diǎn)不同，攻守關(guān)系迥異，前者強(qiáng)調(diào)的是互聯(lián)網(wǎng)金融，突出的是互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的主導(dǎo)作用，后者強(qiáng)調(diào)的是金融互聯(lián)網(wǎng)，突出的是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的主導(dǎo)地位。眾所周知，在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)互聯(lián)網(wǎng)化的過(guò)程中，也時(shí)常發(fā)生到底應(yīng)由互聯(lián)網(wǎng)精英主導(dǎo)還是由傳統(tǒng)行業(yè)精英主導(dǎo)的爭(zhēng)論，互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)之辯正是這種爭(zhēng)論在金融行業(yè)的具體貫徹。由于金融行業(yè)的特殊性，話語(yǔ)權(quán)主導(dǎo)權(quán)的爭(zhēng)奪更加重要，也更加激烈。
三、互聯(lián)網(wǎng)入局金融業(yè)與金融業(yè)擁抱互聯(lián)網(wǎng)，構(gòu)成互聯(lián)網(wǎng)金融的兩個(gè)演進(jìn)路徑
如前所述，這場(chǎng)非此即彼的概念之爭(zhēng)有著先天的狹隘性，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融概念的真正厘清、對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展與創(chuàng)新并無(wú)幫助，且容易在實(shí)踐中造成割裂與混亂。充實(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融概念的內(nèi)涵，把金融互聯(lián)網(wǎng)看成是互聯(lián)網(wǎng)金融完整業(yè)態(tài)的一部分，是有效超越這場(chǎng)概念之辯的最佳選擇。從這個(gè)意義上，互聯(lián)網(wǎng)業(yè)切入金融業(yè)與金融業(yè)擁抱互聯(lián)網(wǎng)，與其說(shuō)是一種攻守關(guān)系，反映的是你死我活的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)，倒不如說(shuō)是互聯(lián)網(wǎng)金融演進(jìn)的兩種不同路徑，相輔相成，遙相呼應(yīng)。再者，互聯(lián)網(wǎng)與金融的共存與融合是大勢(shì)所趨，互聯(lián)網(wǎng)的擴(kuò)散性、滲透性，與金融產(chǎn)品服務(wù)獨(dú)特的嚴(yán)謹(jǐn)性、保守性必然需要尋求一個(gè)平衡點(diǎn)，這個(gè)尋求平衡點(diǎn)的過(guò)程，不應(yīng)是單向的過(guò)程，而應(yīng)該是互聯(lián)網(wǎng)切入金融與金融擁抱互聯(lián)網(wǎng)的雙向過(guò)程。這個(gè)融合過(guò)程大體上要按三個(gè)階段演進(jìn)。
1.攻守階段。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)借助成本優(yōu)勢(shì)、效率優(yōu)勢(shì)、渠道優(yōu)勢(shì)、體驗(yàn)優(yōu)勢(shì)，以傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)相對(duì)薄弱的長(zhǎng)尾市場(chǎng)特別是小微客戶作為切入金融領(lǐng)域的最佳突破口，實(shí)現(xiàn)對(duì)金融業(yè)務(wù)的攪局，形成鯰魚效應(yīng)，震撼傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)理念、商業(yè)模式。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)則在網(wǎng)上銀行、信用卡商城等基礎(chǔ)上積極發(fā)展電商乃至“類余額寶”產(chǎn)品等，建設(shè)和優(yōu)化平臺(tái)，逐步培育客戶的粘性，以化解困局。監(jiān)管層也在為要不要監(jiān)管、由誰(shuí)來(lái)監(jiān)管、什么時(shí)候監(jiān)管、怎么監(jiān)管等問(wèn)題而絞盡腦汁。
2.形成交集階段。備受沖擊的銀行業(yè)逐步意識(shí)到中小客戶的數(shù)據(jù)價(jià)值，開始著手借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實(shí)現(xiàn)客戶群體下移。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)則完成用戶的積累，具備了一定的多樣化的金融產(chǎn)品開發(fā)能力，服務(wù)對(duì)象逐步從微型客戶向中小型客戶拓展。銀行的“下沉”與互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)金融服務(wù)的“抬升”，使得雙方的核心客戶群體形成了交集。在這個(gè)階段，互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)暴露較為充分，監(jiān)管層在一致性監(jiān)管問(wèn)題上，政策逐漸明朗，但競(jìng)爭(zhēng)程度更趨激烈，同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象有所抬頭。
[關(guān)鍵詞]互聯(lián)網(wǎng)金融；商業(yè)銀行；應(yīng)對(duì)措施
二十世紀(jì)末，互聯(lián)網(wǎng)飛速崛起，在隨后的十年，互聯(lián)網(wǎng)滲透進(jìn)了各個(gè)領(lǐng)域。這其中也包括經(jīng)濟(jì)學(xué)。于是就出現(xiàn)了“互聯(lián)網(wǎng)金融”這個(gè)熱門概念。
以阿里巴巴和騰訊兩大互聯(lián)網(wǎng)巨頭為代表的互聯(lián)網(wǎng)公司率先打破傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)在金融領(lǐng)域的壟斷，開發(fā)出多種前所未有的金融產(chǎn)品，以微信紅包為例，2015年除夕至初五（共六日），微信紅包收發(fā)總量為32.7億次，其中除夕當(dāng)日收發(fā)總數(shù)達(dá)到10.1億次，平均每個(gè)紅包里有10.7元，巨大的資金流創(chuàng)下了歷史新高。面對(duì)這種金融模式的成功，諸多互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)紛紛發(fā)力，依托強(qiáng)大的計(jì)算機(jī)技術(shù)，云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、社交網(wǎng)絡(luò)的粘度和搜索引擎等新興技術(shù)，開創(chuàng)了如第三方支付、平臺(tái)貸款和移動(dòng)端交易等金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)，這些業(yè)務(wù)統(tǒng)稱為互聯(lián)網(wǎng)金融。隨著互聯(lián)網(wǎng)的普及，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)造成了巨大的威脅，未來(lái)甚至可能改變傳統(tǒng)金融業(yè)的經(jīng)營(yíng)模式和運(yùn)行格局。
一、互聯(lián)網(wǎng)金融的概念
首先必須要明確的是，互聯(lián)網(wǎng)金融并不是互聯(lián)網(wǎng)與金融的簡(jiǎn)單加法，目前對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融還沒(méi)有一個(gè)統(tǒng)一的概念。謝平（2012）首先提出了互聯(lián)網(wǎng)金融的概念并界定其為“第三種金融融資模式”。林采宜（2012）認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融是信息時(shí)代的一種金融模式。宮曉林（2013）將互聯(lián)網(wǎng)金融定義為依托現(xiàn)代信息科技進(jìn)行的金融活動(dòng)，具有融資、支付和交易中介等功能。謝海（2014）從狹義角度解釋了互聯(lián)網(wǎng)金融，他認(rèn)為通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)方式來(lái)實(shí)現(xiàn)的資金融通都可以稱之為互聯(lián)網(wǎng)金融。
二、互聯(lián)網(wǎng)金融模式的優(yōu)勢(shì)
移動(dòng)支付、云計(jì)算、社交網(wǎng)絡(luò)和搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的迅速崛起，為現(xiàn)有的金融模式帶來(lái)了重大的影響。在未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)，將形成一個(gè)既不同于銀行間接融資、也不同于資本市場(chǎng)直接融資的第三種金融運(yùn)行體制，稱之為“互聯(lián)網(wǎng)金融模式”（Internet Finance Model）。互聯(lián)網(wǎng)金融模式可以分為四個(gè)大類，即支付方式、投融資方式、渠道、金融機(jī)構(gòu)（陳一稀，2013）。
（一）支付方式
支付方式的一個(gè)典型代表就是第三方支付，常見產(chǎn)品是支付寶和首信易。第三方支付是由非銀行第三方機(jī)構(gòu)作為商業(yè)銀行支付結(jié)算系統(tǒng)與客戶的支付中介，以資金流轉(zhuǎn)為目的提供移動(dòng)端支付結(jié)算的服務(wù)。以互聯(lián)網(wǎng)作為媒介，商家和客戶之間的支付由第三方來(lái)完成，這種形式和流程設(shè)計(jì)一方面解決了銀行卡不一致所導(dǎo)致的貨款轉(zhuǎn)賬不便，省去了手續(xù)費(fèi)；另一方面這種支付方式提供了貨到確認(rèn)付款的服務(wù)，降低了由于交易雙方信息不對(duì)稱產(chǎn)生的欺詐風(fēng)險(xiǎn)，可以保障消費(fèi)者合法權(quán)益。據(jù)艾瑞咨詢公司的調(diào)查顯示，2014年，我國(guó)第三方互聯(lián)網(wǎng)支付市場(chǎng)交易規(guī)模達(dá)18406.0億。
（二）投融資方式
互聯(lián)網(wǎng)金融投融資方式實(shí)際上是部分取代了商業(yè)銀行的信用中介職能。代表產(chǎn)品是P2P（Peer-to-Peer lending）和眾籌。P2P就是點(diǎn)對(duì)點(diǎn)信貸，中國(guó)首家P2P網(wǎng)貸網(wǎng)站是成立于2007年8月的拍拍貸。這種方式在某種程度上解決了中小企業(yè)融資難的問(wèn)題。
眾籌，即大眾籌資。眾籌充分體現(xiàn)了“人多力量大”。眾籌利用互聯(lián)網(wǎng)和社交網(wǎng)絡(luò) 傳播的特性，讓小企業(yè)或個(gè)人對(duì)公眾展示他們的創(chuàng)意，爭(zhēng)取大家的關(guān)注和支持，進(jìn)而獲得所需要的資金援助。只要是網(wǎng)友喜歡的項(xiàng)目，都可以通過(guò)眾籌方式獲得。眾籌方式為更多有創(chuàng)意卻無(wú)資金的人提供了無(wú)限的可能。于2011年5月在北京成立的點(diǎn)名時(shí)間是中國(guó)首家眾籌平臺(tái)，目前已經(jīng)有70個(gè)項(xiàng)目通過(guò)這個(gè)平臺(tái)獲得了目標(biāo)金額的集資。
（三）渠道
渠道表現(xiàn)在傳統(tǒng)金融渠道的虛擬化。互聯(lián)網(wǎng)有效整合交易、支付和理財(cái)?shù)葮I(yè)務(wù)，突破了時(shí)間和地域的限制，為客戶提供一體化、多樣化金融解決方案，促進(jìn)虛擬市場(chǎng)的形成和發(fā)展，如理財(cái)通、余額寶等。渠道的虛擬化讓我們理財(cái)不用跑銀行、炒股不用去營(yíng)業(yè)廳，隨時(shí)隨地利用移動(dòng)設(shè)備進(jìn)行交易。
（四）金融機(jī)構(gòu)
這里的金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新指一些有資質(zhì)的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過(guò)申請(qǐng)金融牌照、收購(gòu)中小金融機(jī)構(gòu)、聯(lián)合有牌照的金融機(jī)構(gòu)等方式進(jìn)軍金融領(lǐng)域，并探索新的金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行模式。代表是網(wǎng)絡(luò)銀行，是指通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)，利用積累的用戶數(shù)據(jù)，向個(gè)人用戶和公司用戶提供金融產(chǎn)品和金融信息的銀行。2013年10月16日，國(guó)內(nèi)首家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司“眾安在線”獲批開業(yè)，由阿里巴巴、騰訊科技和中國(guó)平安聯(lián)手創(chuàng)立，他將不設(shè)分支機(jī)構(gòu)，產(chǎn)品銷售和理賠工作完全通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)來(lái)進(jìn)行。
三、商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)策略
總體來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展速度雖快，但交易量仍然趕不上傳統(tǒng)的商業(yè)銀行，短期不會(huì)動(dòng)搖商業(yè)銀行傳統(tǒng)經(jīng)營(yíng)模式和盈利方式。傳統(tǒng)商業(yè)銀行模式在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代仍有優(yōu)勢(shì)。商業(yè)銀行資金實(shí)力雄厚、認(rèn)知和誠(chéng)信度高，基礎(chǔ)設(shè)施完善，物理網(wǎng)點(diǎn)分布廣泛，實(shí)體銀行可建立看得見摸得著的信任。一些金融業(yè)務(wù)需要專業(yè)人士經(jīng)驗(yàn)判斷，信息技術(shù)無(wú)法完全替代。
（一）發(fā)揮核心競(jìng)爭(zhēng)力，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理能力
商業(yè)銀行應(yīng)該嚴(yán)格執(zhí)行監(jiān)管部門對(duì)于資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的要求，建立合理的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制，努力降低企業(yè)運(yùn)行過(guò)程中的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)于為客戶提供風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)綜合管理方案方面，商業(yè)銀行應(yīng)該加強(qiáng)自身金融產(chǎn)品的開發(fā)，以自己為主導(dǎo)加強(qiáng)與其他金融機(jī)構(gòu)的合作活動(dòng)，爭(zhēng)取為客戶的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)提供多樣化的投資渠道，并利用自身管理能力為其控制風(fēng)險(xiǎn)。
（二）借力互聯(lián)網(wǎng)金融，加快轉(zhuǎn)型步伐
平臺(tái)模式是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的核心模式，而商業(yè)銀行卻忽視了這一模式的發(fā)展。考慮到平臺(tái)模式的競(jìng)爭(zhēng)力和發(fā)展?jié)摿ΑＩ虡I(yè)銀行需要學(xué)習(xí)互聯(lián)網(wǎng)金融，充分利用互聯(lián)網(wǎng)金融的優(yōu)勢(shì)來(lái)彌補(bǔ)自己的弱勢(shì)，在這一方面的經(jīng)驗(yàn)，建立屬于自己的平臺(tái)生態(tài)圈。
（三）重視全方位人才培養(yǎng)，提升競(jìng)爭(zhēng)力
在面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊的時(shí)候，商業(yè)銀行要加大專業(yè)性人才的培養(yǎng)，無(wú)論是金融產(chǎn)品的開發(fā)，還是一線業(yè)務(wù)的辦理，都離不開專業(yè)化的金融人才。其次，商業(yè)銀行應(yīng)該引進(jìn)優(yōu)秀的信息科技特別是大數(shù)據(jù)研究方面的人才，與商業(yè)銀行的金融管理人才一起，打造基于大數(shù)據(jù)分析處理的全面的管理系統(tǒng)。
參考文獻(xiàn)
“生活理財(cái)”概念興起
如今，如何讓金融服務(wù)更具體、更簡(jiǎn)單、更接地氣，讓連基金都看不懂的老百姓也能夠切實(shí)享受到金融服務(wù)，正成為互聯(lián)網(wǎng)金融大佬們思考的問(wèn)題，“生活理財(cái)”的概念也因此日益清晰。
互聯(lián)網(wǎng)金融自2013年以來(lái)不斷升溫，如今，這個(gè)已經(jīng)被寫進(jìn)政府工作報(bào)告的行業(yè)，聚集了互聯(lián)網(wǎng)巨頭、金融機(jī)構(gòu)以及監(jiān)管層都深度參與其中。自今年以來(lái)，這一行業(yè)開始出現(xiàn)了新的風(fēng)向――“生活理財(cái)”的概念日益突出，包括各大巨頭在內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)正在圍繞“生活理財(cái)”謀篇布局。近日，一款名為“金融魔方”的產(chǎn)品上線，正式明確以“生活理財(cái)”為主打概念，一個(gè)趨勢(shì)是，互聯(lián)網(wǎng)金融正在駛向“金融+生活”的下一站。
“生活理財(cái)”成互聯(lián)網(wǎng)金融新風(fēng)向
相關(guān)機(jī)構(gòu)調(diào)研發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前我國(guó)仍有大量普通百姓的理財(cái)觀念還僅僅停留在存款階段，從來(lái)沒(méi)有享受過(guò)金融服務(wù)帶來(lái)的優(yōu)惠和增值。一方面的因素是部分人群缺乏很好的理財(cái)意識(shí)，但業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，更重要的一方面是因?yàn)槲覈?guó)沒(méi)有足夠的金融機(jī)構(gòu)能夠深度挖掘百姓日常需求，站在他們的角度提供簡(jiǎn)單明了、快捷省心的金融理財(cái)服務(wù)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)金融機(jī)構(gòu)有1000余家，這一數(shù)字不及美國(guó)的三分之一，但卻服務(wù)于3倍左右的美國(guó)用戶。
在這種背景下，一種新的風(fēng)向開始在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)蔓延。如今，如何讓金融服務(wù)更具體、更簡(jiǎn)單、更接地氣，讓連基金都看不懂的老百姓也能夠切實(shí)享受到金融服務(wù)，正成為互聯(lián)網(wǎng)金融大佬們思考的問(wèn)題，“生活理財(cái)”的概念也因此日益清晰。
“‘生活理財(cái)’就是讓金融服務(wù)于生活，在不同的生活場(chǎng)景中，通過(guò)對(duì)用戶需求和消費(fèi)行為數(shù)據(jù)的分析，針對(duì)性地為用戶提供消費(fèi)、理財(cái)、借貸、信用等全面的金融服務(wù)，幫助用戶達(dá)到消費(fèi)升級(jí)、財(cái)富增值的目標(biāo)，從而優(yōu)化資金安排，提高生活品質(zhì)。”一路財(cái)富聯(lián)合創(chuàng)始人劉嘉首次提出了完整的“生活理財(cái)”概念。
“老百姓需要的不是金融數(shù)字，他們需要的是切切實(shí)實(shí)的生活目標(biāo)，是每周跟心愛(ài)的人看一次電影，帶著父母定期去旅行，給寶寶安全又可以接受的價(jià)格的奶粉、給孩子更好的教育，給自己換一輛更喜歡的車等等。”在劉嘉看來(lái)，當(dāng)前一大批沒(méi)有得以有效釋放的用戶核心需求，并不在于金融本身，而是通過(guò)其能夠帶來(lái)的生活品質(zhì)升級(jí)。
未來(lái)可想象空間巨大
關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融;金融消費(fèi)者;權(quán)益保護(hù)
近年來(lái)，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展。互聯(lián)網(wǎng)金融依托于移動(dòng)支付、社交網(wǎng)絡(luò)、搜索引擎和云計(jì)算等現(xiàn)代信息技術(shù)及高度普及的互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行金融活動(dòng)，它不同于傳統(tǒng)的以物理形態(tài)存在的金融活動(dòng)，而是存在于電子空間中，形態(tài)虛擬化，運(yùn)行方式網(wǎng)絡(luò)化。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融作為普惠性金融服務(wù)，大大降低了金融產(chǎn)品和服務(wù)的門檻，越來(lái)越多的民眾參與到互聯(lián)網(wǎng)金融交易活動(dòng)中來(lái)，變成互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者，從而具有高度的涉眾性。互聯(lián)網(wǎng)金融的新特點(diǎn)對(duì)消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)提出了新挑戰(zhàn)，如何在支持互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新發(fā)展的同時(shí)，有效保護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的合法權(quán)益，成為一個(gè)亟待研究的重要課題。
一、互聯(lián)網(wǎng)金融
謝平、鄒傳偉（2012）指出，互聯(lián)網(wǎng)金融模式是既不同于商業(yè)銀行間接融資、也不同于資本市場(chǎng)直接融資的第三種金融融資模式。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展，國(guó)內(nèi)研究互聯(lián)網(wǎng)金融的文獻(xiàn)呈現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)。但是，直到目前，學(xué)術(shù)界對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融還沒(méi)有一個(gè)準(zhǔn)確、統(tǒng)一的概念。一般來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融有廣義和狹義之分。廣義互聯(lián)網(wǎng)金融是指互聯(lián)網(wǎng)與金融業(yè)務(wù)相互融合、相互作用，既包括銀行、證券、保險(xiǎn)等實(shí)體金融機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)為媒介的線上服務(wù)，也包括互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)直接開展的金融業(yè)務(wù);狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融，是指?jìng)鹘y(tǒng)金融機(jī)構(gòu)之外互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)介入金融行業(yè)所開展的業(yè)務(wù)，包括互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)開展的支付結(jié)算、融資、投資理財(cái)?shù)冉鹑跇I(yè)務(wù)。
除了廣義互聯(lián)網(wǎng)金融和狹義互聯(lián)網(wǎng)金融這種分類外，還有金融互聯(lián)網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)金融之分。一般將互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)開展金融業(yè)務(wù)稱為互聯(lián)網(wǎng)金融，而金融企業(yè)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開展金融服務(wù)則被稱為金融互聯(lián)網(wǎng)。由此可見，廣義的互聯(lián)網(wǎng)金融包括金融互聯(lián)網(wǎng)和狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融;狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融則僅僅指互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)開展的支付結(jié)算、融資、投資理財(cái)?shù)冉鹑跇I(yè)務(wù)。金融互聯(lián)網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)金融，絕對(duì)不是毫無(wú)意義的文字游戲。從理論上看金融互聯(lián)網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)金融是兩個(gè)不同的概念，事實(shí)上我們也不難發(fā)現(xiàn)金融互聯(lián)網(wǎng)與互聯(lián)網(wǎng)金融所受到的監(jiān)管和約束是截然不同的。例如，銀行、證券、保險(xiǎn)等實(shí)體金融機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)為媒介的線上服務(wù)本質(zhì)上是線下服務(wù)的一種延伸，目前受到“一行三會(huì)”等金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)較為完備的監(jiān)管;而互聯(lián)網(wǎng)金融卻沒(méi)有明確的監(jiān)管機(jī)構(gòu)和具體的監(jiān)管規(guī)則，存在監(jiān)管缺位的問(wèn)題。本文采用狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融概念，僅探討互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)開展的支付結(jié)算、融資、投資理財(cái)?shù)冉鹑跇I(yè)務(wù)所涉及的消費(fèi)者保護(hù)問(wèn)題，金融互聯(lián)網(wǎng)涉及的消費(fèi)者保護(hù)問(wèn)題不在討論范圍之內(nèi)。
二、互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者權(quán)益受侵害的表現(xiàn)形式
（一）互聯(lián)網(wǎng)金融交易主體間的信息不對(duì)稱
信息不對(duì)稱理論是指交易雙方所掌握的信息在數(shù)量和質(zhì)量上存在差異，即一方掌握數(shù)量較多和質(zhì)量較高的信息，往往處于有利地位，而另一方則恰好相反。對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融而言，互聯(lián)網(wǎng)金融的便利性使得普通消費(fèi)者得以輕易參與其中，金融交易門檻降低，但由于金融交易的專業(yè)性與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的先進(jìn)性融為一體，導(dǎo)致金融產(chǎn)品復(fù)雜性提高，這使得消費(fèi)者準(zhǔn)確理解和掌握互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品和服務(wù)的難度在加大，實(shí)際上處于更為劣勢(shì)的地位。由于信息不對(duì)稱導(dǎo)致的互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)和消費(fèi)者之間地位的不平等性，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)更容易利用自身的信息優(yōu)勢(shì)和技術(shù)優(yōu)勢(shì)謀求不正當(dāng)利益，侵犯金融消費(fèi)者的權(quán)益。
（二）信息披露不充分侵害消費(fèi)者知情權(quán)
信息披露義務(wù)是指在向金融消費(fèi)者推介的過(guò)程中要求占據(jù)信息優(yōu)勢(shì)的金融機(jī)構(gòu)向信息弱勢(shì)的金融消費(fèi)者提供信息并履行說(shuō)明義務(wù)，使信息弱勢(shì)一方理解信息內(nèi)容，能夠依據(jù)對(duì)方的說(shuō)明做出正確的判斷或決定。信息披露義務(wù)的目的在于促使消費(fèi)者理解商品的信息和風(fēng)險(xiǎn)，保證交易雙方的信息平等。在信息披露完整準(zhǔn)確的前提下，金融消費(fèi)者可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)方便地對(duì)不同產(chǎn)品進(jìn)行比較分析，做出正確的判斷和決定。但是，目前互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的信息披露的真實(shí)性和全面性存在不足，缺乏統(tǒng)一的信息披露標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范，影響了信息披露的有效性。信息披露不充分和風(fēng)險(xiǎn)提示不清晰會(huì)侵犯消費(fèi)者的知情權(quán)，導(dǎo)致消費(fèi)者做出錯(cuò)誤判斷，造成消費(fèi)者合法利益的損失。
（三）格式條款侵害消費(fèi)者公平交易權(quán)和自主選擇權(quán)
格式條款是當(dāng)事人為了重復(fù)使用而預(yù)先擬定，并在訂立合同時(shí)未與對(duì)方協(xié)商的條款。互聯(lián)網(wǎng)金融交易中會(huì)大量出現(xiàn)格式條款，互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的提供者會(huì)將一些不利于消費(fèi)者的條款訂入合同，以使自己享有較多的權(quán)利，承擔(dān)較少的責(zé)任和義務(wù)，處于弱勢(shì)地位的互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者面對(duì)這種不公平的格式條款時(shí)往往別無(wú)選擇，只能屈從和接受，從而使自己的合法權(quán)益收到侵害。例如，互聯(lián)網(wǎng)信托理財(cái)平臺(tái)“信托100”的協(xié)議中有“采用行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)慣例以保護(hù)您的個(gè)人資料，但本網(wǎng)站不能確保您的私人通訊及個(gè)人資料不會(huì)通過(guò)本協(xié)議未列明的途徑泄露出去”的規(guī)定，這個(gè)格式條款實(shí)際上減少了互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)在保護(hù)消費(fèi)者個(gè)人信息方面的責(zé)任和義務(wù)。
（四）信息泄露侵害消費(fèi)者隱私權(quán)
互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的隱私權(quán)，即因消費(fèi)者參與互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)活動(dòng)而提供的一切隱私信息享有的不受他人非法知悉、利用和公開的權(quán)利。這些隱私信息包括從事金融消費(fèi)所需的姓名、身份證號(hào)、住址、聯(lián)系電話、銀行卡賬戶等信息，同時(shí)還包括專業(yè)機(jī)構(gòu)對(duì)消費(fèi)者進(jìn)行咨詢和分析后得出的風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資偏好、理財(cái)意愿等信息。除此之外，還包括金融消費(fèi)者的財(cái)務(wù)金融狀況。在互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下，消費(fèi)者個(gè)人信息保護(hù)面臨著泄露渠道多、泄露范圍廣、泄露速度快、泄露規(guī)模大的新特點(diǎn)，存儲(chǔ)大量個(gè)人信息的互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)一旦發(fā)生個(gè)人信息泄露事件，將會(huì)給金融消費(fèi)者帶來(lái)巨大的損害。
（五）資金損失侵害互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的財(cái)產(chǎn)安全權(quán)
（五）推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)自律機(jī)制建設(shè)，強(qiáng)化信息披露義務(wù)
對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融這一全新金融業(yè)態(tài)來(lái)說(shuō)，行業(yè)自律至關(guān)重要。自律程度的強(qiáng)弱與效果、行業(yè)發(fā)展的有序或無(wú)序很大程度上影響著監(jiān)管的態(tài)度和強(qiáng)度。一是組織建立互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)協(xié)會(huì)，制定互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)自律公約和行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，為互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)可持續(xù)發(fā)展確定明確的方向。二是積極發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)協(xié)會(huì)在推動(dòng)行業(yè)發(fā)展和自律規(guī)范方面的作用，公平合理的自律措施可以作為政府互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的有力補(bǔ)充，解決政府無(wú)法直接監(jiān)管到位的問(wèn)題。三是強(qiáng)化互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在經(jīng)營(yíng)中進(jìn)行信息披露和風(fēng)險(xiǎn)提示的義務(wù)，信息披露必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)，用普通消費(fèi)者能夠理解的語(yǔ)言加以表述，風(fēng)險(xiǎn)提示要清晰，確保消費(fèi)者的知情權(quán)真正實(shí)現(xiàn)。
參考文獻(xiàn)
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The Research on Internet Financial Consumer Rights and Interests Protection
ZHAO Feng
（Jiayuguan Municipal Sub-branch PBC， Jiayuguan Gansu 735100）
關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融；存在問(wèn)題；對(duì)策建議
中圖分類號(hào)：F830 文獻(xiàn)識(shí)別碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2017）003-0-01
一、互聯(lián)網(wǎng)金融的定義
“互聯(lián)網(wǎng)金融”是近幾年被人們提出，而且討論熱度非常高的詞匯。正由于近年來(lái)互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)、金融行業(yè)與電子商務(wù)行業(yè)之間的界限越來(lái)越模糊，互聯(lián)網(wǎng)金融這一概念被越來(lái)越多的人所耳聞，也被越來(lái)越多的人所關(guān)注。在“互聯(lián)網(wǎng)金融”這一概念剛被提出時(shí)，不同領(lǐng)域的人士對(duì)其界定有所不同。但是隨著互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的蓬勃發(fā)展，人們對(duì)其概念的認(rèn)識(shí)也在逐漸變得成熟。實(shí)際上，互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)逐漸滲透?jìng)鹘y(tǒng)金融行業(yè)的表現(xiàn)，它是一種新型金融服務(wù)模式，這種模式依托于現(xiàn)代信息科學(xué)技術(shù)，比如互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)以及移動(dòng)通信技術(shù)等，且充分利用大數(shù)據(jù)與云計(jì)算作為技術(shù)支持，來(lái)實(shí)現(xiàn)資金融通，使資源配置更加優(yōu)化，這開啟了信息技術(shù)在金融領(lǐng)域新的革命。
二、互聯(lián)網(wǎng)金融在發(fā)展中所存在的問(wèn)題
1.法律定位不明
由于互聯(lián)網(wǎng)金融目前在我國(guó)興起的時(shí)間還不算長(zhǎng)，基本還屬于初級(jí)階段，我國(guó)現(xiàn)有的法律還沒(méi)有明確界定互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的屬性，以至于整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)可能隨時(shí)會(huì)面臨超越界限、觸碰法律底線的危險(xiǎn)，甚至稍不留意就很有可能構(gòu)成“非法集資”或“非法吸收公眾存款”的違法犯罪行為。以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸為例，目前并沒(méi)有專門的法律法規(guī)或規(guī)章制度對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行行之有效的規(guī)范，不少以小額貸款公司、投資咨詢公司、財(cái)務(wù)公司、有限合伙制私募基金或者咨詢中介公司等形式成立的從事P2P網(wǎng)絡(luò)借貸業(yè)務(wù)的企業(yè)，所開展的業(yè)務(wù)“名不副實(shí)”，超越了業(yè)務(wù)范疇。此外，活躍在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)以及眾籌融資平臺(tái)的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，特別是一些理財(cái)產(chǎn)品，它們游走于合法與非法之間的灰色區(qū)域，甚至涉嫌非法吸收公眾存款、非法集資。
2.監(jiān)管不足
我國(guó)傳統(tǒng)的金融行業(yè)具有明確的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，比如銀行業(yè)由銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管，證券、基金、期貨等行業(yè)由證監(jiān)會(huì)監(jiān)管，保險(xiǎn)業(yè)由保監(jiān)會(huì)監(jiān)管，各部門權(quán)責(zé)清晰，各司其職。然而由于我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)興起的時(shí)間較短，其經(jīng)營(yíng)規(guī)模還不夠大，影響也比較小，互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)也剛剛開始嶄露頭角，雖然政府與社會(huì)各界都給與了比較高的關(guān)注度，但是在具體監(jiān)管層面還沒(méi)有針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)出臺(tái)相應(yīng)的應(yīng)對(duì)措施，導(dǎo)致違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)象在部分互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)中泛濫。由于監(jiān)管主體不明導(dǎo)致的監(jiān)管缺失，使得P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的門檻非常低，甚至人們簡(jiǎn)單注冊(cè)一個(gè)公司，隨便開發(fā)一個(gè)網(wǎng)頁(yè)就可以營(yíng)業(yè)了。于是，沒(méi)有準(zhǔn)入門檻、沒(méi)有行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、沒(méi)有監(jiān)管機(jī)構(gòu)的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)誰(shuí)都想進(jìn)來(lái)，誰(shuí)都可以進(jìn)來(lái)，這就很難避免一些人的渾水摸魚行為，部分從業(yè)人員不夠自律，他們?yōu)榛⒆鱾t，幫助他人從中撈取不當(dāng)利益甚至協(xié)助集資詐騙，導(dǎo)致行業(yè)亂象出現(xiàn)頻繁，嚴(yán)重?fù)p害市場(chǎng)秩序。
3.客戶信息安全存在風(fēng)險(xiǎn)
互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)中存在客戶信息泄露或者被濫用的風(fēng)險(xiǎn)，比如互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)中的第三方支付機(jī)構(gòu)不但掌握了大量客戶真實(shí)的身份信息，如證件號(hào)碼、手機(jī)號(hào)碼等，而且還掌握了大量銀行卡敏感信息，如銀行卡號(hào)、卡片驗(yàn)證碼、個(gè)人標(biāo)識(shí)碼等，但是第三方支付機(jī)構(gòu)在保護(hù)客戶信息安全性方面所做的工作卻明顯大大薄弱于銀行監(jiān)管體系，致使存在極大的客戶信息暴露隱患，少數(shù)企業(yè)甚至以出售客戶信息來(lái)牟利。其次，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)利用“大數(shù)據(jù)”可以獲得個(gè)人與企業(yè)的信息，但是目前尚沒(méi)有明確的規(guī)定來(lái)確定到底哪些信息可以獲取哪些是不可以獲得的，這會(huì)導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)肆意收集、竊取個(gè)人信息的現(xiàn)象，嚴(yán)重侵犯?jìng)€(gè)人隱私。
三、規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的對(duì)策建議
1.盡快出臺(tái)相關(guān)法律法規(guī)
雖然現(xiàn)階段國(guó)家總體應(yīng)支持鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新與發(fā)展，但是畢竟互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)是高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，任其野蠻生長(zhǎng)必然導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)積聚，最終難以控制。因此，國(guó)家必須盡快完善互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的相關(guān)基礎(chǔ)性法律法規(guī)，明確網(wǎng)絡(luò)借貸機(jī)構(gòu)的性質(zhì)以及法律地位，對(duì)其組織形式、資格條件、經(jīng)營(yíng)模式等作出明確規(guī)范，使互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)做到有法可依，有法必依，防止打球。
2.構(gòu)建有效的監(jiān)管體系
根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融所涉及的領(lǐng)域，應(yīng)建立相應(yīng)的監(jiān)管體系，明確監(jiān)管分工。我國(guó)金融監(jiān)管主體中國(guó)人民銀行、銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)可以在堅(jiān)持分類監(jiān)管的大原則下，通過(guò)建立和完善相應(yīng)制度法規(guī)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)來(lái)實(shí)施延伸監(jiān)管。一是要明確網(wǎng)絡(luò)借貸企業(yè)監(jiān)管主體。由于網(wǎng)絡(luò)借貸具有跨地域的特征，人民銀行在支付清算以及征信體系方面又具有不可替代的優(yōu)勢(shì)，可由人民銀行牽頭監(jiān)管。二是要加強(qiáng)準(zhǔn)入門檻和資金管理。嚴(yán)格限定互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的準(zhǔn)入條件，提高其準(zhǔn)入門檻，避免渾水摸魚亂象發(fā)生。建立網(wǎng)絡(luò)借貸登記平臺(tái)，規(guī)定借貸雙方必須進(jìn)行實(shí)名登記，從而保障資金交易的真實(shí)性，對(duì)資金發(fā)放、客戶使用、還款情況進(jìn)行跟蹤管理，檢測(cè)風(fēng)險(xiǎn)趨勢(shì)。
3.保障網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)與客戶信息安全
互網(wǎng)金融企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)具有開放性，是計(jì)算機(jī)病毒和網(wǎng)絡(luò)黑客的攻擊目標(biāo)，因此互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)必須對(duì)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)安全高度重視，可以通過(guò)系統(tǒng)備份、完善密鑰管理等手段來(lái)保障網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)正常運(yùn)行。此外，由于一些互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)掌握大量客戶真實(shí)身份信息和銀行卡信息的現(xiàn)象存在，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)有義務(wù)保護(hù)其客戶的信息安全，防止客戶信息泄露或者被濫用，更不能為了牟取利益而將客戶信息透漏給第三方。對(duì)刻意濫用、泄露客戶信息的從業(yè)人員要給與嚴(yán)厲打擊，從而保障客戶信息安全。
參考文獻(xiàn)：
以互聯(lián)網(wǎng)為主要科技發(fā)明的第四次工業(yè)革命，正在快速而深刻地沖擊著中國(guó)的各個(gè)傳統(tǒng)行業(yè)。在這次顛覆式?jīng)_擊中，金融業(yè)是受到影響最大的行業(yè)之一。雖然從全球視野來(lái)看，金融業(yè)這一長(zhǎng)達(dá)幾百年歷史的古老行業(yè)，在前三次的工業(yè)革命沖擊下也發(fā)生了_一些改變，但是這一次面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)科技革命，所受到的影響似乎是前所未有的。
對(duì)于當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)對(duì)金融的顛覆式?jīng)_擊所形成的新模式，有些人定義為互聯(lián)網(wǎng)金融，是指互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)；有些人則定義為金融互聯(lián)網(wǎng)，是指?jìng)鹘y(tǒng)金融機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)科技為工具實(shí)施金融模式再造。這兩個(gè)概念的定義，都企圖將互聯(lián)網(wǎng)和金融這兩個(gè)事物排出個(gè)主次，從而在一定程度上形成了互聯(lián)網(wǎng)與金融之間的割裂和對(duì)立。
或許人們還沒(méi)意識(shí)到，這兩個(gè)概念所造成的割裂和對(duì)立，在理念上醞釀著一種非理性沖突：一方面是互聯(lián)網(wǎng)新銳們對(duì)傳統(tǒng)金融行業(yè)“傲慢的挑釁”，認(rèn)為傳統(tǒng)的金融業(yè)將會(huì)像十幾年前比爾?蓋茨預(yù)言的“變成滅絕的恐龍”；另一方面則是傳統(tǒng)金融家們對(duì)新興科技“不屑的偏見”，認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)就像之前工業(yè)革命中的蒸汽機(jī)、電力和電子計(jì)算機(jī)等一樣，不過(guò)是傳統(tǒng)金融業(yè)的一個(gè)工具。
互聯(lián)網(wǎng)新銳們當(dāng)然有其“傲慢”的理由，一些電商、搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，通過(guò)自己的互聯(lián)網(wǎng)渠道，可以輕而易舉地募集到傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)可能需要幾年才能募集到的資金。比如阿里巴巴的“余額寶”，在推出短短5個(gè)月的時(shí)間內(nèi)，所積累的余額已經(jīng)突破千億元。要知道，當(dāng)前中國(guó)資產(chǎn)規(guī)模超過(guò)千億元的金融機(jī)構(gòu)一共不到100家。再聯(lián)想到馬云之前提到的“如果銀行自己不改變，我們就去改變銀行”，如此野蠻生長(zhǎng)的互聯(lián)網(wǎng)金融難免在業(yè)內(nèi)引起一場(chǎng)不小的恐慌。
傳統(tǒng)的金融家們也有其“偏見”的理由，互聯(lián)網(wǎng)科技革命的發(fā)源地美國(guó)就是一個(gè)很好的例子。在美國(guó)，互聯(lián)網(wǎng)被廣泛應(yīng)用于傳統(tǒng)的金融行業(yè)，形成網(wǎng)上銀行、線上保險(xiǎn)（放心保）和網(wǎng)絡(luò)證券等以互聯(lián)網(wǎng)為載體的金融業(yè)務(wù)，互聯(lián)網(wǎng)金融一直沒(méi)有形成強(qiáng)勢(shì)的獨(dú)立產(chǎn)業(yè)，無(wú)論是作為P2P模式的借貸俱樂(lè)部（lendingclub），作為眾籌模式的凱克斯達(dá)特（Kickstarter），還是作為免費(fèi)個(gè)人理財(cái)網(wǎng)站的敏特（Mint），在美國(guó)金融市場(chǎng)所占的份額幾乎可以忽略不計(jì)。因此，中國(guó)傳統(tǒng)的金融家們才會(huì)產(chǎn)生，“互聯(lián)網(wǎng)科技不會(huì)對(duì)金融業(yè)造成實(shí)質(zhì)影響”的判斷。
我認(rèn)為，如果把互聯(lián)網(wǎng)與金融這兩個(gè)概念割裂開來(lái)，并不能完全描述當(dāng)前金融業(yè)正在發(fā)生什么、改變著什么。當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)與金融之間最終形成的既不是“科技決定論”的互聯(lián)網(wǎng)金融，也不是“金融主導(dǎo)論”的金融互聯(lián)網(wǎng)，而是一種前所未有的、在中國(guó)金融發(fā)展和科技進(jìn)步相互交織的特定時(shí)空點(diǎn)上，所形成的一種新的模式形態(tài)，我們可以稱其為“新金融”。
“新金融”新在何處
我們提出新金融的概念，首先是希望將當(dāng)前的互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)綜合在一起，以一種更加遼闊的視角，去消除互聯(lián)網(wǎng)與金融之間的“傲慢與偏見”，以便能更加客觀和理性地描述當(dāng)前中國(guó)金融業(yè)，在互聯(lián)網(wǎng)浪潮的沖擊下所形成的新模式、新業(yè)態(tài)。
而更重要的，是通過(guò)深入考究中國(guó)正在形成的“新金融”范式，在中國(guó)特定的歷史條件和時(shí)代背景下，為金融業(yè)尤其是商業(yè)銀行正確處理金融與互聯(lián)網(wǎng)之間的關(guān)系，形成更加符合市場(chǎng)需求和順應(yīng)科技進(jìn)步的金融運(yùn)營(yíng)模式，既不能因?yàn)槟暱萍嫉淖饔枚斐伞氨粍?dòng)挨打”的局面，又不能忘卻主業(yè)陷入以科技決定論為主導(dǎo)的“軍備競(jìng)賽”陷阱。要實(shí)現(xiàn)這一目的，必須站在更高的歷史視角去審視當(dāng)前中國(guó)金融業(yè)正在發(fā)生的事情。
當(dāng)前，有兩件眾所周知的大事同時(shí)出現(xiàn)在中國(guó)金融業(yè)，一個(gè)是包括匯率和利率市場(chǎng)化在內(nèi)的金融市場(chǎng)化，另一個(gè)則是金融與互聯(lián)網(wǎng)科技的融合。如果我們分別看這兩件事情，并不會(huì)顯得多么紛繁復(fù)雜難以理解。但是，當(dāng)兩者放在一起，在一個(gè)時(shí)空交疊的緯度里看這兩件事情的時(shí)候，就發(fā)生了一些變化。
發(fā)生了什么變化呢？一個(gè)是前面提到的，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)商業(yè)銀行存款的分流，這也成就了余額寶們的神話。另一個(gè)則是市場(chǎng)規(guī)律的變化，數(shù)量多但是資金少的低端客戶正在成為銀行的下一個(gè)利潤(rùn)點(diǎn)。以前傳統(tǒng)金融業(yè)嚴(yán)格遵循“二八法則”，即20%的客戶創(chuàng)造80%的利潤(rùn)，處于“長(zhǎng)尾”的客戶是不創(chuàng)造利潤(rùn)或者創(chuàng)造很少利潤(rùn)的。但是現(xiàn)在，由于互聯(lián)網(wǎng)的渠道便利以及大數(shù)據(jù)的運(yùn)用，產(chǎn)生了以前不曾有的“一元就可理財(cái)”的現(xiàn)象，這將可能令人震驚地改變業(yè)界長(zhǎng)期公認(rèn)的“二八法則”。
但我認(rèn)為，當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融之所以如此野蠻生長(zhǎng)，根本原因并不在于技術(shù)原因，而是中國(guó)的利率市場(chǎng)化沒(méi)有完全實(shí)現(xiàn)，大量的資金看似流入了互聯(lián)網(wǎng)金融，實(shí)際上則通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)渠道流入了可市場(chǎng)化定價(jià)的金融產(chǎn)品中。因此，在這次沖擊中，仍是金融的供需規(guī)律起決定性作用。換句話說(shuō)，當(dāng)中國(guó)的利率市場(chǎng)化完全實(shí)現(xiàn)，合理的定價(jià)將會(huì)改變當(dāng)前的這種局勢(shì)。但是，互聯(lián)網(wǎng)科技對(duì)“二八法則”的顛覆，以及對(duì)“長(zhǎng)尾”市場(chǎng)的支撐，在幾年前就得到了驗(yàn)證，這會(huì)對(duì)傳統(tǒng)的金融經(jīng)營(yíng)模式形成再造式的影響。
認(rèn)識(shí)到這兩點(diǎn)，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)和傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)都應(yīng)該反思對(duì)彼此的認(rèn)知。我們提出“新金融”這一概念，實(shí)際上也是一種反思的結(jié)果。迄今為止，還沒(méi)有一個(gè)概念能夠?qū)⒔鹑谑袌?chǎng)化和金融互聯(lián)網(wǎng)化緊密結(jié)合在一起來(lái)考慮。
可見，“新金融”是中國(guó)金融發(fā)展到一定階段表現(xiàn)出的特有現(xiàn)象，它是中國(guó)正在進(jìn)行的金融市場(chǎng)化與全世界正在進(jìn)行的科技互聯(lián)網(wǎng)革命，以一種機(jī)緣巧合、時(shí)空交織的方式相互融合、相互滲透形成的一種新的金融模式。這個(gè)模式的特殊之處表現(xiàn)在，它既不是以往的商業(yè)模式利用科技工具實(shí)現(xiàn)效率提升（金融互聯(lián)網(wǎng)），也不是新科技新發(fā)明以產(chǎn)業(yè)化的姿態(tài)實(shí)現(xiàn)商業(yè)價(jià)值（互聯(lián)網(wǎng)金融），而是一種更加深刻而又廣泛的生產(chǎn)力一生產(chǎn)關(guān)系的生態(tài)化融合，也就是技術(shù)和商業(yè)在更深的層次上史無(wú)前例地實(shí)現(xiàn)了思想、理念和精神的交融。在這個(gè)融合過(guò)程中，金融作為一種“虛擬經(jīng)濟(jì)”，互聯(lián)網(wǎng)作為一種“虛擬網(wǎng)絡(luò)”，在成長(zhǎng)基因和運(yùn)行機(jī)理上表現(xiàn)出令人驚嘆的、前所未有的商業(yè)和技術(shù)之間的“珠聯(lián)璧合”。在這種革命性的融合大潮面前，互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)都不足以完全概括現(xiàn)象的本質(zhì)，而囊括兩者的“新金融”概念的提出，更能描述中國(guó)的金融業(yè)在當(dāng)前紛繁復(fù)雜的時(shí)代變遷中，正在經(jīng)歷著什么、改變著什么。
所謂新金融，簡(jiǎn)單地說(shuō)就是將互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)融合在一起，按照互聯(lián)網(wǎng)的理念和精神――而非只是技術(shù)――去經(jīng)營(yíng)金融的事情。新金融概念的提出，消除了互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)因工具一目的主次對(duì)立造成的“傲慢與偏見”，我們主張作為“虛擬經(jīng)濟(jì)”的金融與作為“虛擬網(wǎng)絡(luò)”的互聯(lián)網(wǎng)，應(yīng)充分利用其基因的先天優(yōu)勢(shì)，以一種更加平等、共生和交互的精神在“基因”層面進(jìn)行再造，而非簡(jiǎn)單地在“器官”層面進(jìn)行“移植”。
“新金融”是一種商業(yè)模式，更是一種思想理念。可以斷言，中國(guó)商業(yè)銀行能否有效應(yīng)對(duì)近在咫尺的利率市場(chǎng)化，從根本上取決于對(duì)“新金融”的認(rèn)識(shí)和運(yùn)用。
如何迎接“新金融”時(shí)代
互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀解決對(duì)策
一、互聯(lián)網(wǎng)金融的概念及主要發(fā)展模式
互聯(lián)網(wǎng)金融（Internet Finance）是指?jìng)鹘y(tǒng)金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介服務(wù)的新型金融業(yè)務(wù)模式，是傳統(tǒng)金融行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)相結(jié)合的新興領(lǐng)域。廣義的互聯(lián)網(wǎng)金融涵蓋了傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)化、第三方支付、大數(shù)據(jù)金融、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、眾籌和第三方金融平臺(tái)六種模式，而這六種模式也正是現(xiàn)階段我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)的模式。
二、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀
（一）行業(yè)規(guī)模迅速增加
自互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)進(jìn)入我國(guó)以來(lái)，其交易規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，用戶數(shù)量持續(xù)攀升，行業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈。互聯(lián)網(wǎng)金融在它的各個(gè)領(lǐng)域都取得了飛速的發(fā)展：在互聯(lián)網(wǎng)支付領(lǐng)域，獲第三方網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)牌照的機(jī)構(gòu)有100余家，2016年第三季度第三方支付C構(gòu)處理網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)440.28億筆，金額26.34萬(wàn)億元；在網(wǎng)絡(luò)借貸領(lǐng)域，截至2016年6月底，全國(guó)正常運(yùn)營(yíng)的網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)數(shù)量為2349家，借貸余額6212.61億元；在眾籌領(lǐng)域，據(jù)市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)，在2016年末，國(guó)內(nèi)上線互聯(lián)網(wǎng)眾籌平臺(tái)608家，正常運(yùn)營(yíng)平臺(tái)337家，整體籌資規(guī)模估算在220億元左右；在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)領(lǐng)域，2016年共有117家保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開展互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，簽單保費(fèi)2347.97億元。
（二）互聯(lián)網(wǎng)金融模式不斷創(chuàng)新和豐富。
近些年來(lái)，隨著人們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的深入了解，越來(lái)越多的人愿意參與到這個(gè)行業(yè)，這也使得我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式不斷地得到創(chuàng)新和豐富。這些模式內(nèi)容上的創(chuàng)新和豐富突出表現(xiàn)在以下三大方面：一是在銀行進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)借貸業(yè)務(wù)方面；二是在第三方支付方面；三是在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸方面。首先，在銀行開展的網(wǎng)絡(luò)借貸業(yè)務(wù)已由傳統(tǒng)的“網(wǎng)下申請(qǐng)、網(wǎng)下審批、網(wǎng)上發(fā)放”，經(jīng)由“銀行+電子商務(wù)平臺(tái)”，而創(chuàng)新發(fā)展出了“銀行自建電子商務(wù)平臺(tái)”。其次，在第三方支付方面，也由獨(dú)立的第三方支付、有擔(dān)保的第三方支付等內(nèi)容，而創(chuàng)新發(fā)展出了第三方支付工具與基金、保險(xiǎn)合作進(jìn)行理財(cái)?shù)膬?nèi)容。第三，在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸方面，則由純粹提供信息中介服務(wù)，創(chuàng)新發(fā)展出了P2P平臺(tái)跟擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作、線上與線下結(jié)合以及債權(quán)轉(zhuǎn)讓等內(nèi)容。
三、互聯(lián)網(wǎng)金融在發(fā)展中存在的問(wèn)題
（一）互聯(lián)網(wǎng)金融配套措施有待完善
我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融起步較晚，尚未建立明確的監(jiān)管體系和法律法規(guī)，缺乏有效的監(jiān)督和制約。一些企業(yè)利用法律上的漏洞打球，甚至違規(guī)發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，觸碰“非法吸收公眾存款”、“非法集資”的底線。此外，我國(guó)的信用體系有待完善。與國(guó)外模式相比，我國(guó)的信用體系仍處于初步探索階段，缺乏完善的信用認(rèn)證體系和信用信息共享機(jī)制。
（二）網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)控水平參差不齊難以保障投資者的合法權(quán)益
一是借款人身份信息的核實(shí)難度較大。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)主要在電子信息構(gòu)成的虛擬世界中進(jìn)行，交易雙方都具有較顯著的虛擬性，增加了交易者身份認(rèn)證、信用核實(shí)等方面的難度。二是缺乏對(duì)資金使用的有效監(jiān)控。在一些融資模式下，網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)不監(jiān)控借款人的資金用途，這就使得平臺(tái)無(wú)法確認(rèn)資金的使用是否符合承諾用途。三是缺乏對(duì)借款人的有力約束。信用貸款一旦出現(xiàn)違約，網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)一般采取公布黑名單的處理辦法，缺乏有力的催收制度和法律手段，存在維權(quán)難的問(wèn)題。
（三）計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)交易是依托計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)開展的，計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)是否安全與互聯(lián)網(wǎng)金融能否健康地運(yùn)行有非常密切的聯(lián)系，數(shù)據(jù)傳輸故障、黑客攻擊、計(jì)算機(jī)病毒的出現(xiàn)，都會(huì)給該系統(tǒng)帶來(lái)一定的麻煩，甚至導(dǎo)致整個(gè)系統(tǒng)癱瘓，因此計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)就成為互聯(lián)網(wǎng)金融最重要的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。
（四）互聯(lián)網(wǎng)金融人才嚴(yán)重短缺
在行業(yè)快速發(fā)展的同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融人才短缺的問(wèn)題日益突出。目前我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融人才供不應(yīng)求，有專家表示，未來(lái)5到10年內(nèi)，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)人才缺口將達(dá)100萬(wàn)以上，人才需求也成為制約互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的重要瓶頸。
四、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的解決對(duì)策
（一）制定相關(guān)法律法規(guī)，逐漸完善監(jiān)管體系
我國(guó)政府已經(jīng)出臺(tái)了一系列互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的法律法規(guī)，但是現(xiàn)有的法律體系還是相對(duì)落后的，完善的監(jiān)管體系尚未確立，分業(yè)監(jiān)管已經(jīng)不能滿足這種跨領(lǐng)域經(jīng)營(yíng)新型金融模式的監(jiān)管需要。因此政府應(yīng)加快開展相關(guān)立法工作，對(duì)其建立健全的監(jiān)管體系。
（二）提升互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)
首先應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)內(nèi)控制度建設(shè)。企業(yè)應(yīng)當(dāng)就自身互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)模式、擔(dān)保機(jī)制、風(fēng)控體系、網(wǎng)站安全等方面進(jìn)行全面的制度建設(shè)，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別技術(shù)和應(yīng)急管理措施。其次要守住互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)底線，提高對(duì)金融行業(yè)運(yùn)行規(guī)律和監(jiān)管法規(guī)的認(rèn)識(shí)，嚴(yán)防非法吸收公共存款和非法集資。最后設(shè)立客戶準(zhǔn)入機(jī)制和第三方保險(xiǎn)服務(wù)業(yè)務(wù)。為了能夠保障用戶的信息安全，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)還應(yīng)當(dāng)制定嚴(yán)格的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，客戶必須在滿足多項(xiàng)資質(zhì)認(rèn)證之后方可進(jìn)入相應(yīng)的系統(tǒng) 。
（三）構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)金融安全體系減少技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
互聯(lián)網(wǎng)金融是基于先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)逐步發(fā)展起來(lái)的，計(jì)算機(jī)系統(tǒng)硬件和軟件產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)都會(huì)造成互聯(lián)網(wǎng)金融的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)，因此構(gòu)建安全的互聯(lián)網(wǎng)金融體系變得十分重要。一方面要加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)交易基礎(chǔ)的建設(shè)，另一方面要加強(qiáng)信息技術(shù)的開發(fā)力度。加大力度開發(fā)先進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)，利用先進(jìn)的信息技術(shù)為互聯(lián)網(wǎng)金融交易提供安全保障，提高互聯(lián)網(wǎng)金融交易系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力。
（四）培養(yǎng)互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才
目前我國(guó)兼?zhèn)浣鹑谥R(shí)和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)知識(shí)的人才還很缺乏，因此對(duì)專業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)人才和監(jiān)管人才的培養(yǎng)具有重要意義。國(guó)家應(yīng)該加強(qiáng)培養(yǎng)既具有金融知識(shí)又具有計(jì)算機(jī)知識(shí)的互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才，在各大高校開設(shè)互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)課程，同時(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)應(yīng)該定期對(duì)從業(yè)人員和監(jiān)管人員進(jìn)行培訓(xùn)，提高其業(yè)務(wù)操作能力、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管能力和道德水平。
參考文獻(xiàn)：
[1]謝平，鄒傳偉.互聯(lián)網(wǎng)金融模式研究[J].金融研究，2012（12）.
隨著大數(shù)據(jù)時(shí)代的來(lái)臨，以第三方支付、網(wǎng)絡(luò)信貸、眾籌融資以及其他網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)平臺(tái)等為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)迅速崛起，成為一股愈來(lái)愈不可忽視的新興金融力量。
毋庸置疑的是，現(xiàn)代信息技術(shù)的高速發(fā)展催生了互聯(lián)網(wǎng)金融，數(shù)據(jù)的云量積累和數(shù)據(jù)應(yīng)用能力的不斷提升加速了互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展步伐。時(shí)至今日，互聯(lián)網(wǎng)金融正在從單純的支付業(yè)務(wù)向轉(zhuǎn)賬匯款、跨境結(jié)算、小額信貸、現(xiàn)金及資產(chǎn)管理、供應(yīng)鏈金融、基金和保險(xiǎn)代銷、信用卡還款等銀行核心業(yè)務(wù)領(lǐng)域滲透。
然而，導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融強(qiáng)勁生長(zhǎng)的更深層次原因在于，它為適應(yīng)和滿足人們的互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)，提供了有別于傳統(tǒng)金融的一種全新的金融消費(fèi)模式，填補(bǔ)了金融服務(wù)空白區(qū)，贏得了互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的踴躍參與和認(rèn)可；同時(shí)，關(guān)于金融業(yè)“壟斷利潤(rùn)”的猜想鼓舞了投資者的熱情和野心。特別是“數(shù)據(jù)+平臺(tái)+小貸”的阿里金融概念，給人們帶來(lái)了關(guān)于普惠金融的無(wú)限想象空間。
借助大數(shù)據(jù)分析以解決信息不對(duì)稱和交易信用問(wèn)題、針對(duì)邊緣化的小微企業(yè)提供便捷融資和多樣化產(chǎn)品服務(wù)、為小額資金提供理財(cái)?shù)仍鲋捣?wù)等，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)在以強(qiáng)大的產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新能力彌補(bǔ)傳統(tǒng)金融業(yè)不足的同時(shí)，還以大幅降低交易成本、分散交易風(fēng)險(xiǎn)和提高金融服務(wù)覆蓋面等優(yōu)勢(shì)，使諸如小微企業(yè)、個(gè)體創(chuàng)業(yè)者和普通居民等草根金融消費(fèi)群體享受到無(wú)與倫比的便捷金融服務(wù)。
作為一種全新的金融模式，互聯(lián)網(wǎng)金融正在悄然改變舊有的金融格局，其“鯰魚效應(yīng)”正在不斷發(fā)酵。傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融之間互相博弈、互相促進(jìn)的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)業(yè)已形成。
在充分感受互聯(lián)網(wǎng)金融撲面而來(lái)的壓力之時(shí)，商業(yè)銀行或許尤應(yīng)秉持互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代平等、開放、分享的理念，以開放的心態(tài)把握機(jī)遇、迎接挑戰(zhàn)，從改善客戶體驗(yàn)、滿足客戶需求的視角，努力加快金融互聯(lián)網(wǎng)化和金融創(chuàng)新進(jìn)程，在經(jīng)營(yíng)理念、產(chǎn)品設(shè)計(jì)、數(shù)據(jù)應(yīng)用、營(yíng)銷渠道等方面做出主動(dòng)改變。同時(shí)，采取開放的態(tài)度與互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)跨界合作，挖掘雙方在風(fēng)險(xiǎn)偏好和數(shù)據(jù)維度上的互補(bǔ)空間，爭(zhēng)取在互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新和發(fā)展中互補(bǔ)共贏。
雖然互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等的預(yù)測(cè)和控制能力還有待市場(chǎng)檢驗(yàn)，但不可否認(rèn)的是，它也對(duì)金融監(jiān)管、金融消費(fèi)者保護(hù)和宏觀調(diào)控提出了新的要求，需要金融監(jiān)管部門予以額外關(guān)注。
互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代已然來(lái)臨，在這股浩浩蕩蕩的新興金融大潮面前，如何看、怎么做，需要商業(yè)銀行管理者們深入思考與決策。
關(guān)鍵詞：電商平臺(tái)；互聯(lián)網(wǎng)；金融研究
經(jīng)濟(jì)全球化的到來(lái)，為我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)帶來(lái)了更多的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。電商互聯(lián)網(wǎng)交易是電子商貿(mào)的重要體現(xiàn)，更是我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。現(xiàn)階段我國(guó)以電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中還存在這一定的不足，為了更好地促進(jìn)我國(guó)電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展，本文對(duì)完善電商互聯(lián)網(wǎng)交易的戰(zhàn)略性措施進(jìn)行了探討，以求進(jìn)一步推動(dòng)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)穩(wěn)步發(fā)展。
一、電商平臺(tái)的相關(guān)概念
電商平臺(tái)是為交易雙方提供電子商務(wù)貿(mào)易的平臺(tái)，交易雙方通過(guò)在電商平臺(tái)進(jìn)行溝通、交流、了解，進(jìn)而完成雙方之間的電子交易。電商平臺(tái)集信息交流、數(shù)據(jù)交換、協(xié)商購(gòu)買、物資流動(dòng)等眾多環(huán)節(jié)于一身。可以說(shuō)，電商平臺(tái)的出現(xiàn)在很大程度上確保了買賣雙方能夠進(jìn)行及時(shí)溝通，確保交易雙方溝通交流的安全保密性同時(shí)，為個(gè)體或者單位提供便捷服務(wù)，這在很大程度上促成了電子貿(mào)易。隨著電子商務(wù)貿(mào)易的出現(xiàn)，電商平臺(tái)得到了迅速發(fā)展，相比于傳統(tǒng)交易平臺(tái)，電商平臺(tái)可以為交易雙方提供實(shí)時(shí)、邊界服務(wù)，避免了由于時(shí)間、地點(diǎn)、天氣等因素對(duì)貿(mào)易溝通造成的阻礙。除此之外，電商平臺(tái)的出現(xiàn)大大降低了商務(wù)貿(mào)易溝通交流的成本，降低了買家的花銷的同時(shí)，增大了賣家的所收利潤(rùn)。
二、基于以電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融中存在的問(wèn)題
由于我國(guó)電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展時(shí)間較短，基礎(chǔ)理念框架還有待進(jìn)一步完善，在電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展實(shí)踐中還存在這一定的問(wèn)題。首先，互聯(lián)網(wǎng)金融交易中涉及客戶、商家的眾多重要信息，一旦這些重要信息泄露，或者被不法分子竊取，對(duì)交易雙方的打擊無(wú)疑是十分沉重的。而我國(guó)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融交易體系還不夠完善，存在著較多的安全隱患，很有可能受到不法分子襲擊，所以在增進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)一步發(fā)展中要對(duì)互聯(lián)網(wǎng)安全問(wèn)題加以重視。其次，由于我國(guó)不同地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況有所差異，加上人口分布不均與等影響因素，直接導(dǎo)致我國(guó)不同地區(qū)的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展程度出現(xiàn)較大的差異。這種差異的存在直接拖慢了我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的整體性發(fā)展，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)電子商務(wù)貿(mào)易是極其不益的。除此之外，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)群體的年齡分布極為不均，消費(fèi)的主力軍為16歲至32歲人群，40歲以上年齡段進(jìn)行互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)的消費(fèi)者十分少，由此可見，互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)群體較為單一，這對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)的全面發(fā)展是極其不利的。最后，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的發(fā)展需要法律法規(guī)等對(duì)其進(jìn)行強(qiáng)制性保障，而現(xiàn)階段我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)的相關(guān)法律法規(guī)還有待完善。
三、增進(jìn)以電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的重要對(duì)策
1.增進(jìn)電商互聯(lián)網(wǎng)交易的基礎(chǔ)建設(shè)增進(jìn)電商互聯(lián)網(wǎng)交易的基礎(chǔ)建設(shè)對(duì)于提升互聯(lián)網(wǎng)交易的安全可靠性能具有重要意義。首先可以通過(guò)加強(qiáng)電商互聯(lián)網(wǎng)交易系統(tǒng)的管理建設(shè)，不斷增進(jìn)其安全性能。再者，可以建立電商互聯(lián)網(wǎng)安全評(píng)估體系，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)交易進(jìn)行實(shí)時(shí)、有效評(píng)估，不斷排查互聯(lián)網(wǎng)交易中潛在的安全隱患，進(jìn)而為電子商務(wù)交易雙方提供安全、可靠的電商平臺(tái)。再者可以通過(guò)完善互聯(lián)網(wǎng)交易政策，吸引越來(lái)越多消費(fèi)者的關(guān)注，進(jìn)而提升雙方交易成功幾率。最后，可以通過(guò)調(diào)查研究形式，了解消費(fèi)市場(chǎng)的實(shí)時(shí)需求，進(jìn)而增進(jìn)消費(fèi)者的購(gòu)買力度。2.改善電商互聯(lián)網(wǎng)交易客戶關(guān)系數(shù)據(jù)庫(kù)的建立良好的客戶關(guān)系數(shù)據(jù)庫(kù)可以幫助企業(yè)單位進(jìn)一步了解產(chǎn)品的市場(chǎng)需求，進(jìn)而進(jìn)一步增進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。首先，企業(yè)單位需要對(duì)客戶進(jìn)行走訪調(diào)查，了解消費(fèi)者的實(shí)際生活情況和對(duì)產(chǎn)品的需求情況，有針對(duì)性的調(diào)整互聯(lián)網(wǎng)交易的方向，進(jìn)而不斷滿足市場(chǎng)需求。再者，企業(yè)單位需要對(duì)消費(fèi)群體動(dòng)態(tài)進(jìn)行實(shí)時(shí)了解和掌握，不斷更新客戶關(guān)系數(shù)據(jù)庫(kù)，通過(guò)產(chǎn)品訪問(wèn)量、被關(guān)注度、被收藏度等指標(biāo)來(lái)進(jìn)一步衡量電商互聯(lián)網(wǎng)交易的發(fā)展走向。3.創(chuàng)造獨(dú)具企業(yè)特色的電商互聯(lián)網(wǎng)交易要想在激烈的互聯(lián)網(wǎng)交易中站穩(wěn)腳跟，企業(yè)單位必須不斷創(chuàng)造獨(dú)具自身特色的電商互聯(lián)網(wǎng)交易，進(jìn)而吸引更多的消費(fèi)者。及時(shí)了解消費(fèi)的市場(chǎng)需要，制定完善、科學(xué)的電商互聯(lián)網(wǎng)交易方案，并不斷通過(guò)實(shí)踐反饋來(lái)完善電商互聯(lián)網(wǎng)交易方案。增加產(chǎn)品的可用性和創(chuàng)新性，不斷滿足消費(fèi)者的需求的同時(shí)，創(chuàng)造出獨(dú)具企業(yè)特色的電商互聯(lián)網(wǎng)交易，在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的時(shí)代洪流中站穩(wěn)腳跟。4.明確自身發(fā)展定位，有效借助第三方電商的平臺(tái)中小型企業(yè)的電商互聯(lián)網(wǎng)交易的發(fā)展中，應(yīng)該充分認(rèn)識(shí)自身發(fā)展定位，制定科學(xué)、有效的發(fā)展方案，有效借助第三方電商平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)與消費(fèi)者的良好、安全溝通交流。通過(guò)借助第三方電商平臺(tái)還可以節(jié)省中小型企業(yè)的電商交易的投資成本，將中小型企業(yè)電商互聯(lián)網(wǎng)交易利潤(rùn)提升至最佳。在選取第三方電商平臺(tái)中，中小型企業(yè)單位要注重結(jié)合企業(yè)自身發(fā)展特點(diǎn)，選擇適合企業(yè)發(fā)展走向的，進(jìn)而提升企業(yè)未來(lái)發(fā)展能力。結(jié)束語(yǔ)我國(guó)現(xiàn)階段電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中還存在著有待完善的地方，本文針對(duì)我國(guó)電商交易中存在的問(wèn)題，逐一進(jìn)行研究，有針對(duì)性地提出了解決上述發(fā)展問(wèn)題的相關(guān)對(duì)策，以求不斷完善我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，更好地在互聯(lián)網(wǎng)金融中使用商務(wù)平臺(tái)，不斷滿足消費(fèi)者的需求的同時(shí)，增加產(chǎn)品的可用性和創(chuàng)新性，進(jìn)而不斷帶動(dòng)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。
參考文獻(xiàn)：
[1]曹馨元.以電商平臺(tái)為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展策略[J].中國(guó)商論,2016(14):63+65.
一、互聯(lián)網(wǎng)金融的現(xiàn)狀
隨著新的現(xiàn)代信息技術(shù)如互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)日新月異的發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)逐步開啟金融行業(yè)的新篇章。金融行業(yè)已經(jīng)不再傳統(tǒng)的以商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、信托公司等為載體的形式，互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)了多種新模式，包括傳統(tǒng)金融的網(wǎng)絡(luò)化、第三方支付、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、大數(shù)據(jù)金融、眾籌和互聯(lián)網(wǎng)金融門戶等六大最常見和最熱門的互聯(lián)網(wǎng)金融模式。互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)成為未來(lái)金融行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)，在互聯(lián)網(wǎng)金融背景下如何把控新局面，管理金融行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)是金融行業(yè)所面臨的重要挑戰(zhàn)。
互聯(lián)網(wǎng)金融在2013年經(jīng)歷了最初的探索期之后，第三方支付、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、眾籌等互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)模式迅速發(fā)張，以余額寶為首的網(wǎng)絡(luò)理財(cái)方式大量出現(xiàn)更是讓人們對(duì)網(wǎng)絡(luò)投資的熱情倍增。互聯(lián)網(wǎng)金融在帶來(lái)普惠金融概念的同時(shí)還帶出現(xiàn)了許多新問(wèn)題，與之相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)亦開始慢慢暴露。近年來(lái)也頻繁出來(lái)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的不斷倒閉以及“跑路”現(xiàn)象，給社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)了大量風(fēng)險(xiǎn)和負(fù)面影響。近截止至2016年2月，國(guó)內(nèi)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)歷史累計(jì)成交額為16086億元。2015年12月初，北京e租寶網(wǎng)站被查出涉嫌違法經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。截止至2015年11月30日，e租寶待收余額高達(dá)524.89億。在缺乏有效監(jiān)管和行業(yè)自律的發(fā)展背景下，互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)的借貸公司、非法集資等行為會(huì)使人混淆不清，讓人難以進(jìn)行分辨，使得廣大投資者的權(quán)益無(wú)法得到充分保障。
二、互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)根源
追究互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的根源也是其模式的自身特點(diǎn)，即基于其依賴互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)生的原因，因此具備相當(dāng)高的開放性和兼容性，同時(shí)又不失傳統(tǒng)金融的特征。首先，互聯(lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)非常顯著，如開發(fā)、平等、互動(dòng)等明顯的網(wǎng)絡(luò)特點(diǎn)。互聯(lián)網(wǎng)金融就是通過(guò)網(wǎng)絡(luò)上的平臺(tái)互動(dòng)，使金融實(shí)現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)化、隱性化和去中介化。其次，互聯(lián)網(wǎng)金融仍然保留傳統(tǒng)金融行業(yè)的特點(diǎn)，核心依舊是為用戶提供金融服務(wù)。通過(guò)平臺(tái)提供的服務(wù)合同，實(shí)現(xiàn)資金跨期價(jià)值的轉(zhuǎn)移，也符合金融為投資人帶來(lái)高收益同時(shí)以高風(fēng)險(xiǎn)為代價(jià)的基本邏輯。最后，互聯(lián)網(wǎng)金融追求的是用戶的體驗(yàn)也是用戶的利益，融資成本的降低一杯高風(fēng)險(xiǎn)所替代，跨期轉(zhuǎn)移資源清算和結(jié)算支付，使金融行業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)這兩類高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)衍生出另一種新式的風(fēng)險(xiǎn)。
三、從宏觀和微觀的角度防范風(fēng)險(xiǎn)
由于投資者對(duì)融資者融資項(xiàng)目及融資平臺(tái)運(yùn)營(yíng)情況的了解程度，與傳統(tǒng)融資方式相比仍然較低。近年不時(shí)出現(xiàn)的網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)倒閉甚至卷款潛逃而導(dǎo)致投資者損失慘重之類的消息也事出有因。P2P網(wǎng)絡(luò)貸款、眾籌等融資模式存在非面對(duì)面接觸導(dǎo)致對(duì)客戶及交易對(duì)手了解程度相對(duì)傳統(tǒng)融資方式下降的問(wèn)題。在互聯(lián)網(wǎng)金融中，風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)重要的工作。面對(duì)這個(gè)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的市場(chǎng)環(huán)境，我國(guó)金融行業(yè)要想更多的發(fā)展，就必須做好互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理工作，確保金融行業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。
1.法律風(fēng)險(xiǎn)
對(duì)比當(dāng)下互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展速度，滯后的法律法規(guī)的監(jiān)督系統(tǒng)也會(huì)帶來(lái)一定的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)。金融創(chuàng)新種類形式多樣化，然后有很多相關(guān)的法律法規(guī)沒(méi)法及時(shí)出臺(tái)，導(dǎo)致整個(gè)市場(chǎng)缺乏有效的監(jiān)管力度。首先我國(guó)可以參考國(guó)外互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的防范案例，然后通過(guò)我國(guó)現(xiàn)實(shí)的國(guó)情制定最合適的法規(guī)，例如對(duì)計(jì)算機(jī)安全管理法的制定也需加快日程，同時(shí)還要對(duì)電子平臺(tái)進(jìn)行規(guī)范管理，抓緊對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管及防范，建設(shè)持續(xù)健康穩(wěn)定的法律社會(huì)。
2.技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
在對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行監(jiān)管以及對(duì)其風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范的同時(shí)，金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制功能還需要進(jìn)行進(jìn)一步的提高。建立互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)制度，開展風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、資信調(diào)查、自動(dòng)化征信等，實(shí)時(shí)、高效的大數(shù)據(jù)征信及反欺詐手段，實(shí)現(xiàn)信息數(shù)據(jù)整合輸入以及多種手段、渠道支持反欺詐管理加速發(fā)展內(nèi)部科技。聘請(qǐng)專門的人和崗位進(jìn)行互聯(lián)網(wǎng)金融下的風(fēng)險(xiǎn)及其防范的管理，建立安全健康的計(jì)算機(jī)管理系統(tǒng)。
3.信用風(fēng)險(xiǎn)
信用風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生是交易對(duì)手不能或不愿履行合約而給另一方帶來(lái)?yè)p失的可能性，以及由于借款人評(píng)級(jí)變動(dòng)或履約能力變化而導(dǎo)致的債務(wù)市場(chǎng)價(jià)值波動(dòng)而引發(fā)損失的可能性。有些企業(yè)如阿里、蘇寧利用自身的電商平臺(tái)所累積的經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)作為研究基礎(chǔ)，再考量第三方驗(yàn)證的客戶資料，進(jìn)行數(shù)據(jù)挖掘，從而進(jìn)行客戶風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)級(jí)分層，量化地區(qū)分企業(yè)和個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)的情況。關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對(duì)，則應(yīng)該對(duì)信用制度進(jìn)行完善，加強(qiáng)對(duì)個(gè)人信用體系的建設(shè)，并建立完整個(gè)人信用數(shù)據(jù)庫(kù)，并能夠在金融行業(yè)以合法的方式資源共享，保證能夠在互聯(lián)網(wǎng)上查詢個(gè)人信用報(bào)告。
4.操作風(fēng)險(xiǎn)
操作風(fēng)險(xiǎn)主要源于操作不當(dāng)引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，與交易過(guò)程的系統(tǒng)失靈有關(guān)系。在互聯(lián)網(wǎng)背景下的金融系統(tǒng)無(wú)論是對(duì)于工作人員還是客戶都有可能出現(xiàn)因操作不當(dāng)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)損失。當(dāng)前程序化的發(fā)展使得客觀的操作風(fēng)險(xiǎn)可以控制，而主觀的交易操作風(fēng)險(xiǎn)需要強(qiáng)化從業(yè)者職業(yè)道德教育與向投資者普及基本的風(fēng)險(xiǎn)收益的常識(shí)。
5.其他風(fēng)險(xiǎn)
除了上述風(fēng)險(xiǎn)，互聯(lián)網(wǎng)金融還會(huì)出現(xiàn)其他種類風(fēng)險(xiǎn)。新概念的提出勢(shì)必會(huì)經(jīng)歷階段性的推進(jìn)過(guò)程，在此期間民眾會(huì)因?yàn)檎J(rèn)知等發(fā)面的偏差對(duì)此產(chǎn)生認(rèn)知誤差。而由于互聯(lián)網(wǎng)金融正處于發(fā)展階段，整個(gè)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)尚未啟動(dòng)實(shí)行。所以，很多問(wèn)題出現(xiàn)，盡量從宏觀微觀的角度分別分析，找出問(wèn)題的根源，提出有效的防范和規(guī)范以及處罰措施，積極地解決問(wèn)題，保證互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的有序地發(fā)展。
四、結(jié)語(yǔ)
總的來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融在全球不僅擁有巨大的市場(chǎng)和機(jī)遇，同時(shí)卻又面臨著巨大的挑戰(zhàn)。互聯(lián)網(wǎng)金融必將會(huì)成為未來(lái)的主流，全球經(jīng)濟(jì)一體化和金融一體化的進(jìn)程也在隨著互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的快速發(fā)展而一步步加快腳步。此時(shí)即便面對(duì)嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，準(zhǔn)確把握機(jī)會(huì)，實(shí)施宏觀微觀并重的防范措施，積極主動(dòng)進(jìn)行金融創(chuàng)新，努力減少各種類型的風(fēng)險(xiǎn)，盡力降低各類風(fēng)險(xiǎn)造成的損失，保證金融產(chǎn)品收益的健康穩(wěn)定，使互聯(lián)網(wǎng)金融能持續(xù)健康穩(wěn)定的發(fā)展。
【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融 傳統(tǒng)金融 影響 資本 市場(chǎng) 服務(wù) 產(chǎn)品
一、互聯(lián)網(wǎng)金融概述
由于互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展歷程較短，目前而言，只對(duì)網(wǎng)絡(luò)銀行、第三方支付、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸等互聯(lián)網(wǎng)金融常見模式有一個(gè)較為明確的內(nèi)涵概述，而對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融還未形成較為標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一的概念界定，從目前互聯(lián)網(wǎng)金融的研究現(xiàn)狀來(lái)看，對(duì)互聯(lián)金融的定義有一個(gè)較為廣泛的認(rèn)識(shí)，主要有以下幾種觀點(diǎn)。馬云作為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的典型推動(dòng)者，其對(duì)互聯(lián)金融概念的闡述很具代表性，其認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)從事金融業(yè)務(wù)的行為，而傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)開展的金融業(yè)務(wù)只能稱為金融互聯(lián)網(wǎng)。謝平則認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融是伴隨著互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的發(fā)展而出現(xiàn)的既不同于直接融資，又不同于間接融資的第三種金融融資模式。侯維棟也認(rèn)同此觀點(diǎn)，其認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融是利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)金融業(yè)務(wù)進(jìn)行創(chuàng)新、變革后的產(chǎn)物。萬(wàn)建華認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融是信息時(shí)代背景下對(duì)金融模式、金融產(chǎn)品、金融服務(wù)的一種創(chuàng)新，也應(yīng)該是第三種金融模式。但林采宜認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融只是金融服務(wù)與獲取途徑發(fā)生的變化，是在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)直接融資和間接融資的一種延伸，并非真正意義上的第三種金融模式。
雖然這些專業(yè)人士和研究學(xué)者針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融給出了不同的內(nèi)涵界定，但有許多共同之處，并都涉及到了互聯(lián)網(wǎng)金融的主旨內(nèi)容，因此，筆者以此為參考，認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融是以互聯(lián)網(wǎng)為平臺(tái)、以信息技術(shù)為支撐，開展資金融通、支付、信息中介等金融業(yè)務(wù)的新興金融模式。互聯(lián)網(wǎng)金融是利用互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)對(duì)傳統(tǒng)金融行業(yè)的一種改革和創(chuàng)新，并不會(huì)改變傳統(tǒng)金融行業(yè)存在的本質(zhì)和用途，但卻會(huì)對(duì)傳統(tǒng)金融行業(yè)產(chǎn)生重要影響。
由于互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與傳統(tǒng)金融融合的產(chǎn)物，因此其具有傳統(tǒng)金融行業(yè)本身所固有的一些特征，同時(shí)與傳統(tǒng)金融行業(yè)相比，也存在一些獨(dú)有的特性。例如服務(wù)方式的虛擬化、服務(wù)質(zhì)量的高效率、服務(wù)產(chǎn)品的個(gè)性化等等，正是由于它的諸多特性，促進(jìn)了其近幾年的飛速發(fā)展。
據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，從2011年到2014年幾年間，我國(guó)網(wǎng)絡(luò)銀行、第三方支付及P2P網(wǎng)絡(luò)借貸等互聯(lián)網(wǎng)金融模式的交易規(guī)模得到了飛速的增長(zhǎng)，如表1所示。這充分說(shuō)明了互聯(lián)金融的發(fā)展速度之快、發(fā)展規(guī)模之大，必然會(huì)對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)產(chǎn)生影響。
表1 2011年與2014年互聯(lián)網(wǎng)金融交易規(guī)模比較
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二、互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)的影響
互聯(lián)網(wǎng)金融作為信息時(shí)代背景下金融行業(yè)發(fā)展的必然產(chǎn)物，對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)所產(chǎn)生的積極推動(dòng)作用是顯而易見。但任何新事物所產(chǎn)生的作用并非都是良性的，互聯(lián)網(wǎng)金融是一把雙刃劍，在給傳統(tǒng)金融業(yè)帶來(lái)發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)，也會(huì)帶來(lái)一定的挑戰(zhàn)。
（一）互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)產(chǎn)生的作用
不容置疑，互聯(lián)網(wǎng)金融不僅對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)的創(chuàng)新及變革產(chǎn)生推動(dòng)作用，還會(huì)促進(jìn)我國(guó)整個(gè)金融經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。
1.加速金融創(chuàng)新。互聯(lián)網(wǎng)金融改變了金融交易參與各方的連接渠道，構(gòu)建了一個(gè)多種類型金融業(yè)態(tài)共同發(fā)展的平臺(tái)，從而加快金融機(jī)構(gòu)、模式及產(chǎn)品的創(chuàng)新。首先，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與金融業(yè)的融合重構(gòu)了當(dāng)前的金融生態(tài)體系，新金融機(jī)構(gòu)、新金融形態(tài)不斷涌現(xiàn)。其次，在互聯(lián)網(wǎng)金融的推動(dòng)下，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)既有的盈利、銷售、服務(wù)及管理模式不得不作出轉(zhuǎn)型和創(chuàng)新。最后，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與金融技術(shù)的不斷融合，大量個(gè)性化、差異化的基于消費(fèi)者及小微企業(yè)需求的金融產(chǎn)品由理論變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)，這豐富了現(xiàn)有金融產(chǎn)品的種類。
2.加快金融變革。互聯(lián)網(wǎng)金融弱化了傳統(tǒng)金融業(yè)在資源配置、定價(jià)地位及物理渠道等方面的原有優(yōu)勢(shì)，從而迫使傳統(tǒng)業(yè)加快變革經(jīng)營(yíng)理念、盈利模式、業(yè)務(wù)流程、組織架構(gòu)。首先，互聯(lián)金融促使傳統(tǒng)金融業(yè)摒棄以往以安全、穩(wěn)定、風(fēng)險(xiǎn)、成本為重中之重的經(jīng)營(yíng)理念，轉(zhuǎn)向以客戶為中心、以市場(chǎng)為導(dǎo)向，注重客戶體驗(yàn)，培養(yǎng)客戶關(guān)系。其次，改變傳統(tǒng)金融業(yè)以息差為主要收入來(lái)源的盈利模式，通過(guò)產(chǎn)品及服務(wù)變革來(lái)建新的盈利模式。最后，驅(qū)動(dòng)傳統(tǒng)金融業(yè)優(yōu)化及再造業(yè)務(wù)流程和組織架構(gòu)，促進(jìn)組織的扁平化、網(wǎng)絡(luò)化以及流程高效化、簡(jiǎn)捷化發(fā)展，從而。
（二）互聯(lián)網(wǎng)金融給傳統(tǒng)金融業(yè)帶來(lái)的挑戰(zhàn)
雖然互聯(lián)網(wǎng)金融驅(qū)動(dòng)傳統(tǒng)金融業(yè)作出了一些創(chuàng)新和變革，促進(jìn)了傳統(tǒng)金融業(yè)發(fā)展，但其帶來(lái)的挑戰(zhàn)是不容忽視的。
1.弱化中介功能。媒介資本和媒介信息是傳統(tǒng)金融業(yè)金融中介的兩項(xiàng)主要功能，而他們都依賴于各類信息的搜集和處理，而這正是互聯(lián)網(wǎng)金融的強(qiáng)項(xiàng)。互聯(lián)網(wǎng)與金融業(yè)的結(jié)合，各類金融業(yè)務(wù)可直接在網(wǎng)上交易。從而降低交易雙方的信息不對(duì)稱程度、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)成本，進(jìn)而弱化傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的資本中介作用。例如，Google上市時(shí)沒(méi)有選擇金融中介機(jī)構(gòu)，而是直接應(yīng)用了互聯(lián)網(wǎng)金融，其股票采用荷蘭式拍賣的模式在自身平臺(tái)上發(fā)行。這種互聯(lián)網(wǎng)金融行為，能像直接融資和間接融資一樣實(shí)現(xiàn)資源的有效配置，提高市場(chǎng)有效性，趨向于無(wú)金融中介狀態(tài)，從而在很大程度上弱化傳統(tǒng)金融業(yè)的中介功能。
2.減少收入來(lái)源。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)以利差為主要收入來(lái)源，在金融業(yè)相對(duì)壟斷、市場(chǎng)價(jià)格未透明的背景下，需得到政策上支持及保護(hù)。但隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，客戶需求及交易渠道發(fā)生變化，加上金融市場(chǎng)參與者的大眾化趨勢(shì)明顯，以及利率化市場(chǎng)的不斷推進(jìn)，非利息收入的比重會(huì)越來(lái)越大，這對(duì)于銀行以往利差為主的收入結(jié)構(gòu)而言，所產(chǎn)生的沖擊還是非常大的。
3.動(dòng)搖客戶基礎(chǔ)。客戶是金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)收益的最重要基礎(chǔ)條件，傳統(tǒng)金融模式下，受二八定律的支配，客戶利益容易受到損害，根據(jù)這一定律，銀行只需服務(wù)20%的客戶就可獲得80%的利潤(rùn)，而剩余80%的客戶且享受著低端服務(wù)，這足以說(shuō)明一旦客戶基礎(chǔ)產(chǎn)生動(dòng)搖，將對(duì)傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)生重要影響。據(jù)中國(guó)IT研究中心報(bào)告，截至2014年第二季度，中國(guó)網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物的網(wǎng)民數(shù)量已經(jīng)超過(guò)3.32億人。互聯(lián)網(wǎng)金融正是抓住這一機(jī)遇，實(shí)現(xiàn)客戶精準(zhǔn)營(yíng)銷，動(dòng)搖傳統(tǒng)金融業(yè)客戶基礎(chǔ)。
三、傳統(tǒng)金融業(yè)面對(duì)互聯(lián)金融的發(fā)展策略
可以看出，互聯(lián)金融給傳統(tǒng)金融業(yè)的影響是一把雙刃劍，有機(jī)遇也有挑戰(zhàn)，為了促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融業(yè)的共存與共進(jìn)，唯有“趨利避害”，才能進(jìn)步完善金融體系，促進(jìn)我國(guó)金融經(jīng)濟(jì)的生態(tài)發(fā)展。
（一）資源利用
互聯(lián)網(wǎng)金融近些年發(fā)展速度較快，但其無(wú)法完全取代傳統(tǒng)金融業(yè)，作為傳統(tǒng)金融業(yè)應(yīng)充分利用現(xiàn)有資源優(yōu)勢(shì)，積極調(diào)整轉(zhuǎn)型，從而應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的各種沖擊，進(jìn)而鞏固傳統(tǒng)金融業(yè)的重要地位。
1.依托網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，開展金融業(yè)務(wù)。隨著互聯(lián)網(wǎng)與金融業(yè)的不斷融合，傳統(tǒng)金融業(yè)若要開拓新市場(chǎng)，發(fā)展新業(yè)務(wù)，必須充分應(yīng)用和發(fā)揮自身的資源優(yōu)勢(shì)。首先，立足重點(diǎn)客戶，突顯專業(yè)優(yōu)勢(shì)。互聯(lián)網(wǎng)金融目前以中小客戶為主體，這是因?yàn)樗枰姆?wù)更專業(yè)，這是互聯(lián)網(wǎng)金融目前而言是無(wú)法實(shí)現(xiàn)的。然而傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)且具備了這方面的條件，因此，應(yīng)通過(guò)服務(wù)內(nèi)容、服務(wù)方式等方面的優(yōu)化來(lái)提高重點(diǎn)客戶服務(wù)效率，從而形鞏固與重點(diǎn)客戶之間的關(guān)系。其次，關(guān)注一般客戶，突出服務(wù)特色。一直以來(lái)，傳統(tǒng)金融業(yè)不太重視一般客戶的開拓與發(fā)展，因此，應(yīng)提高加強(qiáng)對(duì)一般客戶的重視，根據(jù)一般客戶服務(wù)需求，通過(guò)服務(wù)質(zhì)量及服務(wù)效率的提高來(lái)?yè)屨家徊糠忠话憧蛻羧后w。
2.借助網(wǎng)點(diǎn)渠道，增強(qiáng)客戶體驗(yàn)。大量的網(wǎng)點(diǎn)渠道是傳統(tǒng)金融的一大優(yōu)勢(shì)，應(yīng)充分發(fā)揮這一優(yōu)勢(shì)，獲取更多的客戶群體。首先，追求渠道形象的新穎。對(duì)客戶進(jìn)行分區(qū)處理，在增加大堂服務(wù)人員及專業(yè)咨詢?nèi)藛T比例的同時(shí)，普及電子銀行業(yè)務(wù)。其次，突顯渠道功能的全面。應(yīng)完善各網(wǎng)點(diǎn)業(yè)務(wù)，使所有網(wǎng)點(diǎn)均可辦理已開辦的所有業(yè)務(wù)，精減業(yè)務(wù)辦理流程，提高業(yè)務(wù)辦理效率。最后，提高客戶的服務(wù)體驗(yàn)。在客戶體驗(yàn)上，以開放式的營(yíng)銷模式增加客戶體驗(yàn)類產(chǎn)品，從而吸引客戶注意力。
（二）模式創(chuàng)新
面對(duì)著互聯(lián)網(wǎng)金融的突飛猛進(jìn)，傳統(tǒng)金融業(yè)若要發(fā)展離不開自身模式的創(chuàng)新，只有不斷提升產(chǎn)品及服務(wù)附加值，才能實(shí)現(xiàn)與互聯(lián)網(wǎng)金融共生存。
1.產(chǎn)品創(chuàng)新。產(chǎn)品是金融業(yè)聯(lián)系客戶的紐帶，產(chǎn)品創(chuàng)新傳統(tǒng)金融業(yè)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新的關(guān)鍵。應(yīng)借鑒互聯(lián)網(wǎng)金融的成功經(jīng)驗(yàn)，相關(guān)業(yè)務(wù)應(yīng)介入到專業(yè)電商平臺(tái)中來(lái)，業(yè)務(wù)內(nèi)容不僅包括B2C、B2B這些支付性的結(jié)算，還應(yīng)包括托管、擔(dān)保等線上服務(wù)，應(yīng)著手構(gòu)建“網(wǎng)上商城+網(wǎng)絡(luò)融資+平臺(tái)創(chuàng)新”的綜合化電商平臺(tái)，從而搶占未來(lái)金融業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略制高點(diǎn)。
2.服務(wù)創(chuàng)新。面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融帶來(lái)的挑戰(zhàn)，傳統(tǒng)金融業(yè)應(yīng)充分配備人力、物力，以適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊。另外，積極尋求與電商、支付平臺(tái)的合作，節(jié)省自身平臺(tái)建設(shè)的時(shí)間及成本，并與互聯(lián)網(wǎng)金融形成良好的布局，實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)的重大突破。
四、結(jié)語(yǔ)
綜上所述，互聯(lián)網(wǎng)金融是信息時(shí)代下金融業(yè)發(fā)展的必然產(chǎn)生，其雖然有諸多優(yōu)點(diǎn)，但仍然無(wú)法取代傳統(tǒng)金融業(yè)重要地位，因此，必須深刻互聯(lián)網(wǎng)金融給傳統(tǒng)金融業(yè)帶來(lái)的機(jī)遇和挑戰(zhàn)，通過(guò)資源利用、服務(wù)創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新等方面的變革與完善促進(jìn)傳統(tǒng)金融業(yè)與互聯(lián)金融的共同發(fā)展。
參考文獻(xiàn)
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[2]劉興.淺談互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)發(fā)展的影響[J].河北金融，2014，（4）.
關(guān)鍵詞:互聯(lián)網(wǎng)金融;風(fēng)險(xiǎn)管理
當(dāng)前我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)正處速發(fā)展階段，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的飛速發(fā)展決定了其逐漸的滲入到互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中去，使得我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的發(fā)展十分迅猛。放眼國(guó)際，互聯(lián)網(wǎng)的廣泛應(yīng)用亦促進(jìn)了金融行業(yè)進(jìn)入國(guó)際互聯(lián)網(wǎng)金融的時(shí)代，金融行業(yè)的發(fā)展速度較之前而言大幅度的提高。然而，互聯(lián)網(wǎng)金融的這種迅猛發(fā)展也是一把雙刃劍，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展亦是需要面對(duì)非常之多的風(fēng)險(xiǎn)的，我們必須高度重視這個(gè)問(wèn)題，及時(shí)有效的進(jìn)行分析，進(jìn)而采取合理的措施進(jìn)行應(yīng)對(duì)。
1.互聯(lián)網(wǎng)金融的概念
互聯(lián)網(wǎng)金融是在傳統(tǒng)金融方式的基礎(chǔ)上，結(jié)合大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等新興互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，實(shí)現(xiàn)網(wǎng)上支付、信用中介、資金融通的金融形勢(shì)。互聯(lián)網(wǎng)金融不是互聯(lián)網(wǎng)與金融業(yè)的簡(jiǎn)單結(jié)合，而是在一定的市場(chǎng)環(huán)境下，通過(guò)安全、高效的互聯(lián)網(wǎng)對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)進(jìn)行創(chuàng)造性變革。與傳統(tǒng)金融業(yè)相比，互聯(lián)網(wǎng)金融最大的特點(diǎn)在于包容和開放［1］。互聯(lián)網(wǎng)金融運(yùn)用社交網(wǎng)絡(luò)等媒介，將人與人緊密聯(lián)系在一起，并為每一位參與者提供開放、自由、平等的平臺(tái)，資金的供需雙方能夠充分獲取自己希望獲得的信息。目前互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)由過(guò)去的網(wǎng)上銀行向第三方支付、企業(yè)網(wǎng)絡(luò)貸款、個(gè)人網(wǎng)絡(luò)信用貸款等方面發(fā)展，相信未來(lái)會(huì)有更多具有創(chuàng)意的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品推向市場(chǎng)。
2.互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中存在的問(wèn)題
2.1政策未知性
互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)還屬于新興產(chǎn)業(yè)，大量行業(yè)政策還有待完善。互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)政策對(duì)一個(gè)行業(yè)的發(fā)展有至關(guān)重要的影響。以余額寶和專車服務(wù)為例，余額寶是最具代表性的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，通過(guò)余額寶，用戶不僅可以獲得一定的收益，還能隨時(shí)將余額寶內(nèi)的資金用于消費(fèi)或轉(zhuǎn)出至銀行卡，這是與傳統(tǒng)貨幣基金最大的不同之處。余額寶已經(jīng)推出即獲得廣泛的市場(chǎng)認(rèn)可，但當(dāng)時(shí)的余額寶尚處于金融監(jiān)管的灰色地帶，一旦央行禁止該類型產(chǎn)品的存在，余額寶很可能成為非法金融產(chǎn)品。隨著央行正式宣布鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品發(fā)展，余額寶才有幸獲得了繼續(xù)發(fā)展的機(jī)會(huì)。于此相比，專車服務(wù)則在市場(chǎng)急速擴(kuò)大的時(shí)候被各地交通運(yùn)輸部緊急叫停，專車市場(chǎng)瞬間被。由此不難看出，政策未知性是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中首先要面對(duì)的問(wèn)題，企業(yè)在發(fā)展中必須對(duì)政策變化保持高度的敏感性。
2.2監(jiān)管不健全
我國(guó)現(xiàn)行的金融監(jiān)管政策主要是基于傳統(tǒng)金融體系制定的，尚未覆蓋至互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，而互聯(lián)網(wǎng)金融快速擴(kuò)張?jiān)斐闪藝?yán)重的監(jiān)管漏洞。首先，互聯(lián)網(wǎng)金融尚游走在法律與監(jiān)管的灰色地帶，還是以余額寶為例，雖然其在問(wèn)世后便引爆了市場(chǎng)，但余額寶僅是中介平臺(tái)，自身不留存任何資金，消費(fèi)者的資金在購(gòu)買余額寶后直接對(duì)接天弘增利寶基金。余額寶的規(guī)模現(xiàn)在已經(jīng)突破數(shù)千億人民幣，如此龐大的資金一旦出現(xiàn)問(wèn)題，會(huì)對(duì)社會(huì)安定造成極為嚴(yán)重的后果［2］。其次，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)跑路現(xiàn)象屢禁不止，僅2016年1月就出現(xiàn)了106家問(wèn)題P2P平臺(tái)。P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的跑路潮和提現(xiàn)困難正式監(jiān)管措施不到位和相關(guān)法律法規(guī)不完善導(dǎo)致的。
2.3傳統(tǒng)金融業(yè)的反擊
互聯(lián)網(wǎng)金融的迅速擴(kuò)張引起了傳統(tǒng)金融業(yè)的高度警惕，面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊，傳統(tǒng)金融業(yè)也采取了相應(yīng)措施予以反擊。從銀行角度來(lái)看，越來(lái)越多的商業(yè)銀行開始組建自己的電子商務(wù)平臺(tái)和互聯(lián)網(wǎng)金融體系。從證券公司角度來(lái)看，各大證券公司開始推行網(wǎng)絡(luò)開戶，保險(xiǎn)公司也開始采取網(wǎng)絡(luò)銷售的方式推廣保險(xiǎn)產(chǎn)品。我國(guó)對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)的管制較為嚴(yán)格，造成銀行等在面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)時(shí)力不從心，但大型傳統(tǒng)金融企業(yè)在社會(huì)形象、顧客口碑、營(yíng)銷方式等方面具有互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)難以企及的巨大優(yōu)勢(shì)［3］。同時(shí)絕大多互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)是輕資產(chǎn)公司，資金總量的限制使他們不可能大規(guī)模設(shè)立網(wǎng)點(diǎn)與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行直接對(duì)抗。隨著未來(lái)銀行利率管制的開放，銀行存款與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的利率差會(huì)進(jìn)一步縮小，從而加劇金融業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。
2.4信息安全性有待提高
互聯(lián)網(wǎng)金融離不開互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，然而互聯(lián)網(wǎng)是一個(gè)相對(duì)開放的平臺(tái)，網(wǎng)絡(luò)安全問(wèn)題是制約互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)發(fā)展的重要因素。網(wǎng)絡(luò)安全問(wèn)題主要表現(xiàn)在:(1)計(jì)算機(jī)病毒。計(jì)算機(jī)病毒一直以來(lái)都困擾著互聯(lián)網(wǎng)用戶。計(jì)算機(jī)病毒對(duì)傳統(tǒng)金融行業(yè)的影響有限，但由于互聯(lián)網(wǎng)金融的所有交易都通過(guò)網(wǎng)絡(luò)完成，一旦運(yùn)行過(guò)程中某一個(gè)環(huán)節(jié)受到計(jì)算機(jī)病毒攻擊，很可能導(dǎo)致整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融系統(tǒng)癱瘓。(2)軟硬件設(shè)施水平差。互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的大多為小型公司，這些公司在規(guī)模、資金總量等方面極為有限，為了降低成本，軟硬件設(shè)備的水平相對(duì)較差，這就造成了計(jì)算機(jī)技術(shù)與網(wǎng)絡(luò)安全方面存在巨大的安全隱患。首先，當(dāng)交易量集中至某一時(shí)點(diǎn)時(shí)，服務(wù)器會(huì)因信息量過(guò)大發(fā)生癱瘓。其次，交易平臺(tái)無(wú)法抵抗網(wǎng)絡(luò)黑客的惡意攻擊，客戶信息存在被泄露的風(fēng)險(xiǎn)。
3.互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別
3.1政策風(fēng)險(xiǎn)
政策風(fēng)險(xiǎn)是指政府出臺(tái)的相關(guān)政策對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)造成的影響。目前我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融尚處于發(fā)展階段，各項(xiàng)政策法規(guī)正在緊鑼密鼓的中［4］。一旦某項(xiàng)政策或法律法規(guī)禁止互聯(lián)網(wǎng)金融某個(gè)分支，將對(duì)這個(gè)子行業(yè)造成毀滅性的打擊。在實(shí)際中，傳統(tǒng)金融業(yè)仍是金融政策制定和監(jiān)管的主要對(duì)象，這些規(guī)范、監(jiān)督制度對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的兼容性有限，因此互聯(lián)網(wǎng)金融處于法律與監(jiān)管的盲區(qū)，政策與監(jiān)管措施的不完善大幅降低了企業(yè)的違法成本，刺激了行業(yè)內(nèi)不負(fù)責(zé)任現(xiàn)象的發(fā)生。
3.2信用風(fēng)險(xiǎn)
信用是金融機(jī)構(gòu)賴以生存的基礎(chǔ)。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融而言，其經(jīng)營(yíng)主要是依靠互聯(lián)網(wǎng)，相比傳統(tǒng)金融業(yè)，它并沒(méi)有實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，這既是巨大的優(yōu)勢(shì)也是明顯的缺陷。完全網(wǎng)絡(luò)化經(jīng)營(yíng)能夠?qū)⒒ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)的成本降到最低，但同時(shí)也更難獲得消費(fèi)者的信任。互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)監(jiān)管問(wèn)題尚處于空白，行業(yè)門檻低，這就造成了大量互聯(lián)網(wǎng)金融公司存在詐騙、跑路等行為。互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)主要包括隱瞞交易過(guò)程、結(jié)果與直接竊取客戶資金兩個(gè)方面，然而無(wú)論哪個(gè)方面都會(huì)給客戶造成巨大損失，進(jìn)一步加劇行業(yè)混亂。
3.3經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)
互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)在發(fā)展的同時(shí)也面臨著前所未有的競(jìng)爭(zhēng)壓力。首先，行業(yè)內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)呈現(xiàn)白熱化。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)市場(chǎng)容量巨大，越來(lái)越多資本正在進(jìn)入這個(gè)行業(yè)準(zhǔn)備分一杯羹。截止2015年12月31日，我國(guó)P2P借貸平臺(tái)共有3657家，是2014年P(guān)2P借貸平臺(tái)總數(shù)的兩倍以上。其次，來(lái)自傳統(tǒng)金融業(yè)的反擊。傳統(tǒng)金融業(yè)在中國(guó)有數(shù)十年的發(fā)展時(shí)間，對(duì)金融市場(chǎng)的熟悉度更高，且客戶基礎(chǔ)更強(qiáng)大，這是互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)在短時(shí)間內(nèi)難以匹敵的。
3.4操作風(fēng)險(xiǎn)
操作風(fēng)險(xiǎn)是指因互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)人員沒(méi)有遵守操作規(guī)范、系統(tǒng)故障、網(wǎng)絡(luò)安全受到威脅等問(wèn)題造成的潛在損失風(fēng)險(xiǎn)［5］。互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)計(jì)算機(jī)和互聯(lián)網(wǎng)具有較高的依賴度，數(shù)據(jù)安全和網(wǎng)絡(luò)穩(wěn)定是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)不可或缺的關(guān)鍵因素。然而互聯(lián)網(wǎng)隨處可見的病毒或木馬對(duì)網(wǎng)絡(luò)信息安全造成了嚴(yán)重隱患。同時(shí)大多數(shù)互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)人員是由傳統(tǒng)金融行業(yè)跳槽而來(lái)，他們?cè)诙虝r(shí)間內(nèi)無(wú)法完全適應(yīng)新技術(shù)、新功能，因此很可能因操作失誤造成損失。
4.防范互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的建議
4.1完善行業(yè)法律法規(guī)
雖然互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)的時(shí)間較短，但是其影響力和影響面是其他行業(yè)無(wú)法比擬的，完善行業(yè)法律法規(guī)迫在眉睫。由于互聯(lián)網(wǎng)金融涉及大量技術(shù)問(wèn)題，因此制定互聯(lián)網(wǎng)金融的法律法規(guī)需要互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管部門與金融監(jiān)管部門通力配合才能完成。現(xiàn)行的互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)尚未能覆蓋所有子行業(yè)，這不僅會(huì)增加消費(fèi)者損失，還對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展造成嚴(yán)重影響。在制定法律法規(guī)的過(guò)程中，有關(guān)部門必須考慮到互聯(lián)網(wǎng)金融的特殊性，既要對(duì)經(jīng)營(yíng)行為進(jìn)行合理、有效的規(guī)范，也要注意不能扼殺了其創(chuàng)新能力。這就需要在制定法律法規(guī)時(shí)充分聽取互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)從業(yè)人員的意見，并實(shí)時(shí)掌握該行業(yè)的發(fā)展?fàn)顟B(tài)［6］。
4.2加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管
從本質(zhì)而言，互聯(lián)網(wǎng)金融也是金融行業(yè)的組成部分，只是與傳統(tǒng)金融業(yè)相比具有了互聯(lián)網(wǎng)屬性。所以在對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管中必須采取雙管齊下的措施。互聯(lián)網(wǎng)金融在優(yōu)化金融體系中具有突出貢獻(xiàn)，對(duì)其監(jiān)管力度必須適當(dāng)，過(guò)松則無(wú)法達(dá)到預(yù)期監(jiān)管效果，過(guò)緊會(huì)造成活躍性下降。互聯(lián)網(wǎng)金融涉及第三方支付、電子商務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金等，雖然國(guó)內(nèi)已經(jīng)相繼出臺(tái)了一系列針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管措施，但總體而言還是偏少，這就要求監(jiān)管部門緊跟互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的潮流，密切關(guān)注新興的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，防止出現(xiàn)失控。
4.3加強(qiáng)行業(yè)自律
互聯(lián)網(wǎng)金融的所有經(jīng)營(yíng)活動(dòng)都是通過(guò)網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行，這極大提高了監(jiān)管難度，這也是造成監(jiān)管政策遲遲難以出臺(tái)的主要原因。外部監(jiān)管不完善要求互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)必須加強(qiáng)行業(yè)自律，從而實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。在P2P借貸平臺(tái)發(fā)生跑路潮后，消費(fèi)者對(duì)P2P網(wǎng)貸的信任度大幅下降，造成真正有實(shí)力、有信譽(yù)的P2P借貸平臺(tái)難以吸引消費(fèi)者，這對(duì)整個(gè)行業(yè)的發(fā)展都是極為不利的。互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)必須盡快成立自律協(xié)會(huì)，實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的相互監(jiān)督。自律協(xié)會(huì)定期組織自律協(xié)議，安排專門人員對(duì)成員企業(yè)的經(jīng)營(yíng)行為進(jìn)行監(jiān)督。通過(guò)航悅自律協(xié)會(huì)不僅能夠有效彌補(bǔ)外部監(jiān)督的漏洞，凈化市場(chǎng)環(huán)境，還有有效避免行業(yè)內(nèi)部的惡性競(jìng)爭(zhēng)。
5.結(jié)語(yǔ)
互聯(lián)網(wǎng)金融的不是對(duì)原有金融體系的破壞，而是促進(jìn)中國(guó)金融體系良性發(fā)展的必要推動(dòng)力，只有確保互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的健康發(fā)展，才能使其更好地為社會(huì)經(jīng)濟(jì)服務(wù)。
參考文獻(xiàn):
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［2］郭品，沈悅.互聯(lián)網(wǎng)金融加重了商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)嗎?———來(lái)自中國(guó)銀行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)［J］.南開經(jīng)濟(jì)研究，2015(04).
［3］姚國(guó)章，趙剛.互聯(lián)網(wǎng)金融及其風(fēng)險(xiǎn)研究［J］.南京郵電大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版)，2015(02).
［4］郭品，沈悅.互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的影響:理論解讀與實(shí)證檢驗(yàn)［J］.財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)，2015(10).
