時間：2022-10-03 19:26:10
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇平安企業申報材料，希望這些內容能成為您創作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
公開資料顯示，審核勝景山河的發審委成員由萬勇、王永新、宋新潮、張曉彤、劉杰生、謝嶺、杜坤倫組成，他們分別來自深交所中小板部、四川證監局上市公司監管二處、上海立信資產評估、北京市通商、中勤萬信、立信羊城、中匯。
發審委自擺烏龍
勝景山河是在上市前半小時被緊急叫停的，根據深交所公告顯示，勝景山河自己申請暫緩上市。
此前勝景山河第一次申請，證監會發審委七人小組全票通過其上市申請。為什么媒體能看出端倪，反而發審委由會計師和律師組成的專業人士卻看不出來呢？
他們是專業程度不如媒體等非專業人士，還是時間倉促無暇查驗？抑或是背后有利益鏈條作祟？其實，勝景山河二次被否不是首例，在勝景山河之前，曾有兩家公司IPO已經募集完資金最終也被叫停，資金連本帶利退還給投資者，兩家公司分別是立立電子和蘇州恒久。
當時發審委認定，前者的股權“存在瑕疵”，后者披露的專利與“事實不符”，聽上去都不是大問題，與媒體報道的“掏空公司資產”和“造假上市”等判斷有較大差距。
同樣，發審委否定勝景山河的理由是，招股說明書未披露重大的關聯交易，而非財務作假。盡管多家媒體去湖南等地，實際采訪的結果非常明顯，發審委仍然采取了避重就輕的方法否定了勝景山河。
發審委稱，根據中介機構后來的核查報告，勝景山河銷售收入確認符合會計準則規定，存貨情況真實，不存在外購黃酒進行勾兌的情形。也就是說，監管層認定勝景山河并非包裝上市，這與保薦機構平安證券的說法口徑一致。
因此，盡管監管層宣稱，將進一步調查保薦機構等中介機構的盡職調查情況，并根據調查結果做出處理，但可以想象，即使有處罰也不會很重，因為調子已經定了：存在的問題并非致命傷。
審核制何用？
如果造成這樣的后果是發審委工作不力導致的，那么應該加上這樣一個我們需要注意的背景：在過去的2010年，中國股市在融資總量上摘得全球桂冠，幾乎占據全球IPO的一半。與此同時，股市中的增發及配股融資也均創出歷史新高，分別為3656.80億元和1438.22億元。
這三項相加，2010年中國資本市場的總募資金額達到10016.32億元，已經突破萬億大關，并比金融危機爆發前的2007年融資金額(7985.82億元)高出了2000多億元。由于中國股市上市是審核制而非注冊制，因此在一年當中，中國證監會發審委中的25位委員，要審過萬億元的IPO和增發及配股融資。
從表面上來看，發審委的七人小組幾乎每個工作日都得審核超過一家公司，而一個IPO公司僅招股書通常就達400~500頁，假如一天有兩家公司過會，僅招股書就上千頁，別說審核，他們有從頭到尾通讀的時間嗎？我們即使不考慮該部門是否存在腐敗等其他問題，發審委本身想要公正、廉潔地去審核這數百家公司，也缺乏應有的時間和精力。
在一個正常的股市，當市場繁榮、交易活躍、大勢整體上升時，會有更多的公司傾向于上市發行股票，因為這時可以賣到比較好的價錢；而當市場蕭條、交易萎縮、大勢整體下挫時，原來希望上市募資的公司很可能暫時放棄計劃，以避免公司股票被賤賣。
因為在一個正常的市場里，不可能出現價格大幅下跌，供應卻大幅增加的情況，要么是價格上漲，供應大幅增加；要么是價格下降，供應減少。
讓企業自由上市吧！
產生這樣的現象，與全票通過勝景山河的發審委一樣，都是中國證券市場采取核準制所帶來的附帶現象。根據了解，中國公司要想在A股上市，在請了保薦機構和會計師事務以及律師事務等中介后，將公司符合上市條件的資料整理出來，然后上報證監會發行部。再由證監會發行部初步審核通過后，上交到發審委。發審委核準后，就可以公開發行了。
而發審委的職能就是擬訂公司在境內發行證券并上市的規則、實施細則；審核企業在境內發行股票的申報材料并監管其發行上市活動；審核證券公司在境內發行債券的申報材料并監管其發行上市活動；審核上市公司在境內發行股票、可轉換公司債券的申報材料并監管其發行上市活動；審核企業債券的上市申報材料。
但是，一個職權如此大的部門，25人組成的工作小組就審核了超過1萬億元的融資市場，從哪個方面來看都不合理。
由此可見，要想讓中國股市與中國經濟相匹配，走上繁榮發展的正軌，我們需要的不是要求發審委更嚴格地限制新股上市，恰恰相反，當前最應該做的其實是撤銷發審委、取消行政審批，讓企業能夠自由上市。
根據媒體人士觀察，活躍的IPO從來都是一個資本市場興旺繁盛的表現，失去融資功能的股市是死的市場。2010年里中國股市的有悖于經濟原理現象已經表明，這種限制性的制度如果再不改革，有可能會毀掉中國資本市場原本充滿希望的未來。
央行1月5日印發《關于做好個人征信業務準備工作的通知》，要求8家機構做好個人征信業務的準備工作，準備時間為6個月。8家企業涵蓋了重資產模式、輕資產模式、互聯網模式等多種模式的企業，這些模式多元化的企業與央行征信中心等傳統征信機構共同構成了多層次的征信市場格局。如今，央行對這些機構的驗收工作已收尾。在中國征信市場處于起步和規范階段的背景下，未來市場將形成千億級的規模，多元化格局即將來臨。
1 中國征信市場仍處于發展階段
近年來，中國互聯網金融市場發展迅速，征信體系作為發展現代金融業和互聯網金融產業的基礎也逐漸被市場關注。隨著央行將個人征信市場對外開放，征信產業迎來高速發展時期。中國當前的征信產業仍處于前期發展階段，無論在覆蓋面還是查詢頻率上，中國的征信業務與美國等發達國家存在較大差距。
目前中國唯一的全國性標準化征信網絡是由央行建設的全國企業和個人信貸系統，該系統以銀行信貸信息為核心，還包括企業和個人在社會經濟生活中產生的、反映其信用狀況的其他信息，如社保公積金、民事仲裁等。而個人消費信貸在我國發展較不活躍，央行的征信體系還存在著覆蓋不足的情形，一家獨大的征信體系已無法滿足金融產業未來的發展需求。
以美國征信市場為例，美國三大征信公司存儲了約2億美國人的信貸記錄，占全美國人口的60%～70%，覆蓋成年人口達80%以上。而我國有交易記錄、可以進行征信的群體主要是有成熟穩定經濟實力的人群，大部分普通消費人群在央行征信體系中只有基本信息，有些甚至連基本信息都未被記錄，這意味著中國征信市場蘊藏著巨大的發展潛力。
2 活躍市場競爭，加速優勝劣汰
在互聯網金融帶動征信市場升溫的背景下，央行于2015年年初通過頒發牌照的形式允許一部分規模較大、實力雄厚的大型企業先行進入征信市場，首先活躍了市場競爭，使央行征信數據得到了其他方面數據的有益補充；其次，以授牌的形式加強對行業的監管，使其在規范的前提下開展業務，有利于整個產業的健康發展。
從我國金融牌照管理的經驗來看，金融牌照在市場中存在稀缺性，且價值較高。因此，央行此舉勢必會吸引具備實力的企業嘗試開展征信業務并申請牌照，從而加快獲牌企業的良性競爭，在市場機制的調控下通過優勝劣汰加快產業發展。
3 多元化發展是競爭必然格局
在歐美、亞太等相對成熟的征信市場中，壟斷已成為發展的主流，這與征信市場的特點密不可分。首先，數據來源是開展征信業務的必要基礎和前提，數據收集系統的建立和完善往往需要由具備規模和成本優勢的大型機構主導完成，如央行的征信系統集合了銀行等金融機構的數據基礎，從而能夠實現大數據的運用；其次，征信服務的使用者不會將單一的征信報告作為決策的基礎，而是會參考2～3份信用報告來交叉驗證征信對象的信用水平，因此，成熟的征信行業中，通常存在少數幾家規模較大、競爭實力相當的行業主導者。
征信市場具備壟斷特性，但并不意味著新增機構難以在市場中生存，所謂的多元化競爭格局即是在這一前提下應運而生。雖然央行的征信系統搜集了大量的銀行信貸數據，但是依然存在諸多不足。首先，央行的數據庫類型過于單一，缺乏購物、生活交費等信用狀況的數據；其次，數據庫的輸出形式以信用報告為主，缺少信用分數等級等高附加值的信息服務。上述不足導致信貸數據使用范圍受限。此外，P2P平臺、電子商務平臺、其他征信公司的數據沒有包含在內，使評估的結果缺乏全面性和參考價值。
作為上述不足問題的解決方案，民營征信機構顯示出其競爭實力。新增的8家征信機構背景多元，未來提供增值服務的潛力巨大。騰訊、平安集團等互聯網和金融背景的企業具備更加廣泛的數據來源和強大的運算能力，結合線下龐大的實業客戶資源，這些征信機構在決策咨詢、市場營銷等服務領域將具備較大的市場空間。
例如，騰訊的用戶量和積累的社交數據將是央行征信數據強大的補充，也是騰訊自身的獨特優勢：超過8億的QQ賬戶、5億的微信賬戶、超過3億的支付用戶，以及QQ空間、騰訊網、QQ 郵箱、微博等多種服務上聚集的龐大用戶。騰訊征信體系將利用其大數據平臺TDBANK，在不同數據源中，采集處理相關行為和基礎畫像等數據，并利用統計學、傳統機器學習的方法，得出用戶信用得分，形成個人征信報告，這無疑是在專業細分領域中非常好的征信競爭模式。
作為老牌第三方支付機構，拉卡拉也進入了個人征信市場，并利用平臺長期積累的支付和商戶經營數據推出“考拉信用分”，鼓勵用戶進行信用管理并利用信用評級進行消費活動。拉卡拉以百萬計的小微商戶蘊含的信貸需求明顯，成為考拉征信在起步階段的關鍵，也是對征信市場多元化競爭的有益補充。
4 各征信企業應把握先發優勢
目前新增民營征信公司與央行征信中心形成了多元化競爭局勢，民營征信公司的優勢體現在數據更新速度快和產品更有針對性上，因此，各征信企業要想在具有壟斷特性的征信市場中站穩腳步，首先要找準自身的發展優勢。從行業發展的經驗來看，征信企業首先要具備數據的收集能力，這是開展征信業務的基礎。如目前擬授牌的8家征信公司，均具備各自的數據來源和差異化運營模式，對于擬加入該行列的企業而言同樣適用。目前國內仍存在眾多具備數據搜集能力的產業，如物流企業、第三方支付企業、保險機構等，這些公司的數據也將是征信數據的重要組成部分。
除了具備數據搜集能力外，對于數據的鑒別、分析、建模和數據挖掘及風險評估能力同樣是企業發展制勝的關鍵。在此基礎上，為數據使用者提供多元化的商品服務、增值服務和創新能力是企業競爭實力的體現。
此外，先發優勢在征信行業的競爭中也具有重要意義。在美國，所有銀行的策略都是基于FICO的“800分制”，且FICO 將800分制申請了專利，其他公司即使使用800分制，也和FICO 的體系有較大區別。由此可見，首先獲得征信牌照的企業若能快速建立信用評分體系，后來者只能通過差異化競爭的模式參與市場競爭。鑒于此，在央行正式授予首批個人征信牌照后，牌照申請將在多家企業中迅速開展。
5 央行重點關注申牌企業合規性和創新性
目前擬授牌的8家機構是第一批獲牌企業，第二批申牌企業的資料已提交央行審核，小米等企業也處于申牌材料的準備過程中。結合央行申報材料清單的內容，筆者整理出以下申牌要點。
5.1 注重申報主體及高管的資信情況
根據央行要求，申報材料中需包含主要股東及董監高的各項資歷和個人信用報告，可見申報機構自身的信用情況是央行審核的重點。
5.2 注重開展業務的合規性
與其他金融牌照一樣，申請個人征信業務，需向央行報備業務操作的流程、安全管理和合規性管理全套內容，并重點審核根據業務和管理要求制定的內控制度文件，在材料審核及現場審核過程中均會涉及。
5.3 注重數據搜集能力及系統安全性
數據搜集與處理能力是征信企業業務開展的基礎，也是核心內容。申報央行的材料中要包括企業的信息安全等級、信息采集來源、信息類型、信息服務產品、信息服務對象等內容說明。對于信息安全的管理，需要有相關資質的機構出具系統安全評測報告，并對安全措施展開詳細的保障措施說明。
5.4 注重業務創新性和未來業務發展規劃
一、上半年工作進展基本情況
1、嚴格履行監管職責，凈化我州的食品藥品市場秩序，大力障了全州人民群眾用飲食藥安全
2008年以來，我局在省食藥監局和州委、州政府的正確領導下，以“依法行政，嚴格、文明、公正執法”為準則，嚴格依照《食品安全法》、《藥品管理法》、《行政處罰法》、《行政許可法》、《藥品管理法實施條例》、《醫療器械監督管理條例》、《藥品流通管理辦法》、《云南省藥品管理條例》等法律法規，對我州餐飲服務、藥品、醫療器械、保健食品和化妝品市場實施監管，不斷提升執法水平和辦案質量，較好地履行了監管職責，凈化和規范了我州的餐飲、藥械和保化械市場秩序，保障了全州人民群眾用飲食藥安全有效。今年年初，按照2012年度“六五”普法工作計劃，以提高依法治理、依法行政和行政執法為目的，認真貫徹落實科學發展觀，對2015年的工作情況進行總結上報。同年3月份結合迎州慶、學雷鋒志愿服務和“平安德宏、法治德宏”建設為主題的社管綜治維穩宣傳月活動開展了食藥監相關法律法規宣傳活動。此次活動，發放《食品安全法》宣傳材料500余份，發放《安全用藥實用手冊》、《關注健康合理使用醫療器械》等書籍500余冊。設立了服務點，懸掛宣傳標語4條，現場接受50多位群眾關于餐飲服務、藥品、醫療器械等方面的咨詢，并認真解答。
2、加強食品藥品監督管理，提高注冊科室的工作質量，提升工作效率
1月9日制定了《安監注冊科2015年工作計劃要點》，其中明確了我科室今年的基礎工作和重點工作，有的放矢地開展我科室的全面工作，做到保質保量。4月份我們抽調GMP檢查員對全州基本藥物生產企業進行了2015年度的第一次檢查。此次共檢查基本藥物生產企業4家，其中3家為高風險企業，1家為中藥制劑企業，全州基本藥物生產企業全部覆蓋，檢查覆蓋率為100%。被檢查企業分別為畹町民鑫制藥有限公司、云南傣藥有限公司、云南省隴川縣章鳳制藥廠、云南梁河民族制藥有限公司。
4月份我們抽調GMP檢查員對全州基本藥物生產企業進行了2015年度的第一次檢查。此次共檢查基本藥物生產企業4家，其中3家為高風險企業，1家為中藥制劑企業，全州基本藥物生產企業全部覆蓋，檢查覆蓋率為100%。被檢查企業分別為畹町民鑫制藥有限公司、云南傣藥有限公司、云南省隴川縣章鳳制藥廠、云南梁河民族制藥有限公司。
3、緊密結合實際，進一步加強日常監管，創新監管方法，完善監管機制
2015年1至4月份，全州保健食品化妝品監管工作按照目標責任要求，努力開拓保化監管工作新局面，采取多項措施強化監管：
向企業宣傳索證索票和臺帳管理的重要性和必要性，要求保健食品經營單位嚴格按照有關規定建立索證索票和進貨查驗記錄制度，確保產品可追溯。其次，為加強保健食品化妝品生產經營監管工作，進一步增強企業法律意識，根據國家及云南省食品藥品監督管理局工作要求，將保健食品、化妝品生產經營企業“八不準”宣傳品發放至各縣市（區）食品藥品監管部門，并結合德宏實際提出明確要求。
3月30日至4月1日，配合省局保健食品注冊申報評審組對我州注冊申報石斛系列保健食品的云南恩紅（集團）德宏呈榮石斛科技開發有限公司和云南久麗康源石斛開發有限公司進行保健食品注冊申報石斛種植基地現場考察和資料審查，先后到芒市、畹町、瑞麗實地查看了兩個公司的石斛種植基地，對兩公司的石斛種苗組培、種苗馴化大棚、種苗生長態勢等以及注冊申報材料進行了嚴格審查。
4、專項整治，進一步規范區餐飲服務單位的管理行為，食品安全各項制度得到更好的落實,提升管理能力
在一月份開展的2015年春節食品藥品醫療器械安全專項監督檢查中，稽查隊對芒市地區比較大的涉藥單位：州人民醫院、市人民醫院、州市保健院及醫療器械公司等重點涉藥單位進行專項檢查；同時聯合州局食品科及芒市食品藥品監督管理局，對芒市地區重點風景區餐館、農家樂等餐飲行業單位進行監督檢查。四月中旬稽查隊配合州局保化科及醫療器械科對瑞麗市的保健食品和化妝品生產企業及部分醫療器械企業進行監督檢查。
2015年4月31日，全州共有餐飲服務經營單位4360家，其中餐館1934家，快餐店276家，小吃店1599家，集體食堂542家（其中學校、幼兒園食堂496家，建筑工地食堂16家，企事業單位食堂30家）。通過專項整治，進一步規范了區餐飲服務單位的管理行為，食品安全各項制度得到更好的落實,提升了管理能力，有效打擊了采購、使用病死、毒死或死因不明的畜禽動物及其制品、劣質食用油、不合格調味品、非食用原料和濫用食品添加劑等違法行為。1-4月份共出動執法人員232人次，執法車輛55輛次，下達監督意見書48份。未發生一起重大餐飲服務食品安全事件。
針對重大活動餐飲服務食品安全保障特點，德宏州局強化對定點接待單位的接待資質和接待能力的前期審查，嚴格落實了《重大活動餐飲服務食品安全監督管理規范》，加強對重點環節和薄弱環節的檢查、巡查，有效地保證重大活動的餐飲安全。截止4月30日，州食品藥品監督管理局重大活動保障11起，保障就餐人數33125人次，出動執法車輛149輛次，出動執法人員389人次。
5、加強醫藥流通企業的監察，規范生產企業的生產流程和行為，提高產品質量和使用安全
開展對1家醫療器械生產企業、4家器械批發企業、兩家醫療機構血液透析室的監督檢查的日常。一是為規范生產企業的生產流程和行為，提高產品質量和使用安全，保障消費者健康，防止無證生產、無證產品生產以及不合格產品生產等違法或違規生產現象發生，2015年4月18日一19日，州局保化科、稽查隊、醫療器械科及瑞麗市局聯合對瑞麗彩云南集團藥業有限公司化妝品及醫療器械生產情況進行監督檢查。該企業是集藥品、化妝品、醫療器械等產品生產為一體的混合型生產企業，也是德宏州目前唯一一家取得《化妝品生產企業衛生許可證》、《醫療器械注冊證》的企業，執法人員對該公司的化妝品和醫療器械質量檔案、半成品庫、成品庫、生產車間、化驗室等分別進行了現場檢查，對公司存在的化裝品原輔料未按要求分區、離地隔墻擺放，所使用原輔料建檔內容不全等問題提出了處理意見，并要求公司嚴格按《化妝品生產企業衛生規范》和化妝品生產企業“八不準”等有關法律法規規定和《醫療器械注冊管理辦法》、《醫療器械生產質量管理規范》等相關法律法規規定要求，嚴格組織生產，做到誠信、守法生產、經營。要求盡快完成改造工程，加強對技術人員的培訓和教育，加大設備設備等的投入，加強內部管理，進一步完善公司管理制度。目前該公司醫療器械生產仍處于停產狀態。二是利用到期換證之機，對四家到期換證的器械批發企業進行了實地檢查，對企業存在的問題和不足給予現場指出，當場糾正。三是與稽查隊一起分別對州醫院、瑞麗市人民醫院的血液透析室進行了檢查，兩家醫療機構均能按照相關要求規范操作，對使用的產品資質齊全，進、銷、存記錄完善，檔案管理比較規范。
6、完善組織機構建設，加強規范性和標準化建設
為進一步加強食品藥品監督管理系統行政復議工作，調整充實了德宏州食藥監局行政復議辦公室人員。為保證我州行政執法工作的連續性，調整充實了我局重大案件合議委員會成員和辦公室成員。嚴格執行行政審批主體合法，項目、依據、條件、程序、辦結時限和收費標準符合規定，加強對餐飲服務、藥品、醫療器械等行政審批材料的管理，做到及時立卷、卷宗規范的目的，我局制作了的檔案卷宗首頁和目錄印發各縣市區局貫徹執行。制作了《德宏州食品藥品監督管理局行政許可流程圖》，集餐飲服務、藥品經營、醫療器械經營于一體。制作了《藥品監督行政處罰程序流程圖》和“當事人在行政處罰中享有的權利”等，懸掛于辦公區。
按照2012年度“六五”普法工作計劃，以提高依法治理、依法行政和行政執法為目的，認真貫徹落實科學發展觀，對2012年的工作情況進行總結上報。并對2012年度我局普法依法治州工作開展情況進行了自查自評。3月份結合迎州慶、學雷鋒志愿服務和“平安德宏、法治德宏”建設為主題的社管綜治維穩宣傳月活動開展了食藥監相關法律法規宣傳活動。此次活動，發放《食品安全法》宣傳材料500余份，發放《安全用藥實用手冊》、《關注健康合理使用醫療器械》等書籍500余冊。設立了服務點，懸掛宣傳標語4條，現場接受50多位群眾關于餐飲服務、藥品、醫療器械等方面的咨詢，并認真解答。
二、存在的主要問題
一是保健食品化妝品經營企業小、散現象較為突出，各經營單位普遍存在銷售品種繁多、數量少，產品索證索票不全及臺帳管理制度不完善等情況。二是在制度建設上力度很大，但目前一些反腐倡廉工作長效機制仍處于試行階段，還需要在實際工作中不斷探索、總結、完善。三是在舉報投訴辦結率上還必須進一步加強，還存在反復投訴的現象，影響了群眾的滿意率；四是對政務運作和人員行政行為的監督覆蓋面還不夠全面有效；五是紀檢監察隊伍自身建設還有許多地方需要進一步加強。
三、下半年工作打算
堅持落實科學發展觀，以科學監管理念統領食品藥品監管工作，認真貫徹落實各級紀檢監察工作精神，緊緊圍繞中心工作，嚴格履行紀檢監察職能，下大力從源頭預防腐敗，推進全系統黨風廉政建設和反腐敗斗爭深入開展，為保障公眾飲食用藥安全再做貢獻。
1、加強教育，切實增強憂患意識、公仆意識、節約意識，樹立機遇意識、大局意識、進取意識、實干意識，模范地踐行科學監管理念，大力倡導良好風氣，在全系統凝聚形成團結奮進干事業的良好氛圍。
2、針對存在問題，制定整改措施，保障各項工作順利健康開展，取得明顯成效，確保群眾滿意。
3、進一步拓寬監督渠道，積極收集線索，加大案件查處力度，樹立系統良好形象。
一、利率市場化后的第二階段
隨著利率市場化后第一階段中商業銀行針對市場變化采取的競爭策略的持續推進，凈息差水平大幅下降，中小型銀行由于綜合實力低、資產規模小和中間業務欠缺等劣勢，面對資產和負債端的雙向壓力，總體上影響要比大型銀行嚴重，整體盈利能力受到的沖擊較大，難以消化經營成本上升帶來的壓力，虧損現象頻繁發生，甚至可能出現破產、倒閉。1970年開始，美國在利率市場化后年一段時間里不斷有銀行倒閉，至1980年倒閉數量開始突破兩位數并且呈現增長趨勢，1987到1991四年間，幾乎每天都要倒閉一家銀行，且通常都是些小銀行。同樣的，日本利率市場化之后的90年代中期至21世紀初，由于泡沫經濟崩潰，地方銀行出現大量壞賬，1995到2002年的7年間，日本金融機構的破產數量達172起，其中以中小金融機構為主。盡管大規模的商業銀行破產、倒閉現象在國內社會背景下發生的可能性不大，但是競爭實力較強的商業銀行仍然可以通過其他途徑達到戰略目標，例如并購、重組等。從20世紀末開始，我國商業銀行的兼并與收購逐步在經濟和金融市場中扮演著越來越重要的角色，相繼出現了興業銀行收購佛山市商業銀行的股份制銀行并購破冰，建行收購美銀亞洲的國有銀行擴張，南京市商業銀行并購日照市商業銀行這樣城商行間的整合，還出現了平安銀行和深圳發展銀行的具有里程碑意義的合并等。伴隨著利率市場化的持續推進，部分表現較差的中小型商業銀行市場份額逐漸會被大型銀行和表現優異的中小型銀行吞噬，經營形勢日漸嚴峻，被并購、重組的可能性上升。
雖然利率市場化后金融市場的發展仍然會在很大程度上受到政府政策的干預，但是，我國《金融業發展和改革“十二五”規劃》中已明確指出，我國將堅持按照市場化方向推進金融重點領域與關鍵環節改革，不斷完善金融運行機制，激發市場主體活力，充分發揮市場在金融資源配置中的基礎性作用，減少政府對微觀金融活動的干預。因此，一定數量的商業銀行并購、重組案例必然會發生，這類現象將導致市場上商業銀行的數量大幅減少，單個銀行的市場占比擴大，行業集中度提高。經歷一段時間的行業洗牌后，市場中充分競爭的氛圍被打破，行業壟斷勢力增強，且最終會形成寡頭壟斷競爭格局。壟斷競爭現象的產生，使得市場中資金供求關系發生變化，商業銀行的資金充裕，議價能力增強，具備提升貸款利率的能力。同時，低水平的凈息差帶來的利息收入已經不能滿足寡頭商業銀行的利益訴求，高額的寡占利潤會驅動壟斷勢力逐漸的適當降低存款利率，減少資金成本，提高貸款利率，擴大資金收益，進而帶動整體市場的凈息差不斷上升，最終達到資金供需雙方均能承受的臨界值。
二、結論與對策建議
通過以上論述，我們可以發現，利率市場化后由于商業銀行為了爭奪利益而產生的激烈競爭雖然在一段時間內降低了凈息差水平。但是，隨著金融市場的持續競爭，部分中小型商業銀行迫于經營成本的上升，逐漸被并購、重組，進而退出市場，行業集中度提高，剩余的商業銀行壟斷勢力增強，行業議價能力提升，為了獲得高額壟斷利潤，擴大凈息差水平的訴求不斷膨脹，最終導致凈息差回升到資金供求雙方能承受的均衡水平。因此，伴隨利率市場化的持續推進，凈息差會呈現出正U型的發展趨勢，且大致能反應行業的競爭水平。對于商業銀行中的基層銀行而言，更多的是被動執行上級行政策和管理方式，靈活性與機動性相對不足。但是，利率市場化后基層商業銀行仍然可以根據自身情況，在經營策略方面，做出適當調整，以適應新的市場形勢。
1.加強負債管理，降低經營成本依據自身實際能力和區域現實情況，建立合理的負債績效考核體系，科學設置考核指標，優化考核機制和方式，加大日均及其他貢獻值考核；實施主動的負債管理和成本控制策略，優化業務結構，發展資本節約型業務，實行彈性成本控制，加強負債定價管理，構建運營成本和凈息差水平之間的量化關系；主動調整負債規模和結構，控制經營成本，確保負債運營的合理性和效益性。
2.注重市場劃分，提高貸款規模區域范圍內，基層商業銀行應發揮比較優勢，注重大中型客戶的同時，適當向小微企業客戶傾斜，提高小微企業貸款比重，增加小微企業貸款數量；抓住縣域和農村金融發展的機遇，以基層經濟和小微企業為抓手，加速貸款投放，促進縣域和農村貸款業務的快速發展；尋找市場盲點，加大市場開拓力度，在保證風險可控的基礎上，適當提高貸款規模。
3.優化審批流程，提升客戶體驗規范審批服務，簡化審批程序，精簡申報材料，建立實時協作機制，推進審批流程標準化建設；整合優化審批職能和審批環節，縮短審批時限，探索新型路徑和方法，加大力度實現審批流程的再度優化；針對不同申報項目，制定差異化的審批流程和方案，全面提高審批效率，實現審批管理模式由粗放式向精細化轉變，降低客戶耗時，改善銀行形象，提升客戶體驗。
4.創新服務方式，改善服務質量網點建設方面，基層商業銀行應從細節處著手，以客戶為中心，根據客戶的多樣化需求，規范劃分服務區域，區別對待不同業務類型，注重客戶即時感知，設置書報架、茶水間、雨具架、網絡電視、復印機和點鈔機等工具；人員服務方面，改善員工形象，統一員工著裝，學習服務禮儀，加強服務監督，將服務質量納入績效分配，服務考核與業績考核并重，切實提高員工服務的主觀能動性，網點服務重點需從交易處理轉向交易處理和營銷服務并重，實現營業網點的服務轉型。
作者：陳漢東 單位：中國建設銀行 六安分行
創業板開閘兩年，在光環和利益雙重驅動下，涌入國內創投業的資金和從業人員均呈現凌厲的增長勢頭，每個人都感覺到了創投業的不平靜，表象突出而明顯。挖角現象嚴重、人海戰略、操作方式兇悍、踩著紅線爭霸等現象比比皆是。
創業板的蛋糕還會增大，分享的機會若隱若現，此前景將繼續推動各大創投云集創業板，各顯身手。在形勢不斷變換的創業板和創投江湖上，各大派系將如何繼續叱咤風云？同時在現有投資的企業中，創投將帶領哪些企業沖擊創業板、引起下一波的風起云涌？
創投派系林立，有上乘表現的深創投系、達晨系、同創偉業系、中科招商系、華睿系、創東方系、江蘇高科系等練就的是哪些獨門秘笈？未來，還有哪些創投機構在摩拳擦掌、躍躍欲試，隨時準備投身烽煙四起的創投江湖？
深創投奪魁
清科統計數據顯示，創業板推出兩年來，共有158家VC/PE機構實現3筆及以下IPO退出，7家獲得4筆退出，2家獲得5筆退出，7家獲得6筆及以上退出。
其中，深圳市創新投資集團有限公司、深圳市達晨創業投資有限公司、中科招商創業投資管理有限公司、深圳市同創偉業創業投資有限公司和國信弘盛投資有限公司退出業績不菲，占據前5席位。
有趣的是，深創投、達晨創投、中科招商、同創偉業、國信弘盛都是在深圳成長起來的。
記者了解到，深創投、達晨創投和中科招商各獲得10筆及以上創業板IPO退出，分列IPO退出個數的前三名，3家機構分別實現22筆、13筆、10筆IPO退出，平均賬面投資回報分別為8.51倍、5.77倍和8.04倍。
同創偉業和國信弘盛排名并列第4，各實現8筆IPO退出，平均賬面投資回報分別為9.53倍和4.69倍。
顯然，深創投再登榜首，是跑馬圈地的最大勝利者。
作為目前創業板第一大派系，深創投隸屬深圳市投資控股有限公司，同時攜帶子公司深創新共在創業板并肩作戰，戰績卓著，投資過網宿科技、中科電氣、當升科技、鼎龍股份等。
征戰創業板的VC/PE第二梯隊，達晨創投、中科招商、同創偉業、創東方、東方富海、啟迪創投等機構緊隨其后，但與深創投相比均還有一定差距。
長江后浪推前浪，達晨創投的爆發力被很多人看好，其率領達晨創業、達晨興業、達晨成長、達晨財信、達晨財富、達晨銀雷、達晨創富和達晨創盛等基金，在創業板上戰果卓著。
守得云開見月明
各大派系在創業板取得的這份成績是多年智慧的守候與凝煉。
創業板開啟之初，深圳創新投資有限公司董事長靳海濤站在了2009年CCTV年度經濟人物頒獎典禮的舞臺上。這是創投行業的名字第一次出現在獲獎名單上，這個代表創投行業站上中國經濟舞臺的時刻正是由創業板帶來的。
進入2008年，金融危機中資本市場遭遇嚴寒，是減少投資、儲糧過冬，還是深挖洞、廣積糧？雖然情況惡劣，但作為投資人，靳海濤沒有像其他同行一樣減少投資，而是反其道而行之，果斷加快了投資步伐。
靳海濤說：“這一年度，我們總的投資額應該在10億元以上。”這一個戰役讓深創投在創投行業占比提升了25%。這成就了后來創業板開閘并運行兩年后，深創投的驕人戰績。
除了戰略上的篤定，各大派系所用戰術也頗有新意：利用政府引導基金，在全國各地精選企業，廣撒網、勤收網，收獲頗豐。
靳海濤認為，我國地域廣闊、省份眾多、項目繁多，如果自己一個一個布網顯然是一道大難題：“中國這么一個大國，我深創投要做到領頭羊的地位，做大做強，我不能不去布這個網。”通過各地政府引導基金深創投達到“每年投資幾十個項目的速度”，逐步夯實自己的“江湖”地位。
由政府設立創投引導基金的熱潮逐步席卷全國，達晨創投、中科招商、聯想投資、中信集團等創投機構紛紛采用與其合作的方式，整合各地的項目、資金、人才和信息資源，繼續培養創業板上市資源。
“未來一段時間，我們還有幾家企業登陸創業板，目前正在申報材料。”深創投北京總經理劉綱曾透露。
券商直投 創業板圍獵
在創業板退出榜單上，國信弘盛位列第四，可見券商直投發展迅猛。
從創業板公司10大股東情況來看，國信證券旗下的國信弘盛、平安證券旗下的平安財智、中信證券旗下的金石投資3家所投項目數量排在前三名。
其實，經過創業板的兩年爭奪戰，券商直投也在拉開差距。當然，從公開資料我們可以看出，大公司的上市項目幾乎都是由國有券商一手承包。
資料顯示，在創業板推出前，國信弘盛的優勢不明顯，根據此前媒體報道，國信證券投行部在2010年前，18個業務部門中每年都存在虧損部門。創業板推出后，其才真正走上正軌。創業板讓IPO企業激增，國信弘盛在保薦方面的優勢直接帶動其直投業務，殺出了一片藍海。兩年多10多個項目實現上市，國信弘盛有“笑傲江湖”的資本。
創業板成立后，好處顯而易見，為直投業務帶來了批量客戶，券商也在加緊布局“保薦+直投”業務。
外資創投正在“上岸”
在創投江湖，創業板是所有投資人的樂土，外資創投也愛之有加。
目前來看，創業板的整體市盈率依舊可觀，不斷吸引著美元投資機構的入場。中比基金、英特爾投資、紅杉資本、智基創投、紀源資本、Brookside集團、軟銀賽富等外資創投一度蟄伏，成為了數家創業板上市企業的股東。
從公開的資料來看，按IPO數量計算，外資（含合資）創投參與支持創業板的程度正在逐漸上升，去年年底有外資（含合資）創投背景的創業板上市公司僅有4家，而時至今日這一數字已經突破10家。此外，兩年內從創業板退出的174家VC/PE機構中，外資也達到18個。
創業板打開了人民幣基金的退出通道，同時，其高市盈率也吸引很多企業家將企業上市地點由海外轉移到國內，這進一步帶動了人民幣基金的崛起。
繼鼎暉創投、德同、DCM、KPCB、優點資本等外資VC相繼設立并募集人民幣基金之后，智基創投也開始了純人民幣基金的行程。作為外資陣營的一員，智基創投創始管理合伙人陳友忠早就意識到了這一點。
一、激發動遷源動力，確保棚改工程民得利
群眾滿意是棚改工作的立足點和出發點，也是棚改工作能夠持續深入推進的最大源動力。為此，南通市牢固樹立讓群眾“不吃虧、少吃苦、早安置、安置好”的棚改理念，科學謀劃推進棚改工作，實現“三個轉變”。
一是科學設定惠民政策，實現“被改”到“要改”的轉變。讓動遷群眾分享城市發展紅利，棚戶區（危舊房、城中村）改造動遷不僅讓動遷戶的居住條件得到極大改善，集體土地上的動遷戶還能獲得完全產權安置房。棚改安置房采取“限房價、競地價”的方式開發建設。不管房地產市場價格如何變化，安置住房始終以政府指定的較低的優惠價格定向供應動遷戶。在安置面積上，市政府充分考慮拆平房住樓房的公攤面積問題，不僅通過“靠套型”擴大安置面積，還對電梯公攤面積進行政府補貼。安置小區生活設施齊全，建立自我造血機制，通過在安置房小區配建一定比例經營性用房，以其商業運營收益對安置房小區的后期物業管理進行考核獎勵，提高管理質量。一系列的政策優惠，讓群眾參與改造、支持改造的熱情高漲。
二是打造民生幸福工程，實現 “安居”到“宜居”的轉變。南 通市在棚改工作中，始終堅持“多為百姓著想，多讓群眾滿意”的原則。在安置房的空間布點上，堅持就近就好集中安置，按照 “四靠”的原則，即靠城區、靠鎮區、靠園區、靠商業區，超前規劃棚改安置點 109 個，基本滿足 2020 年前市區所有棚改安置需求。在安置房的戶型設計上，讓動遷戶自己參與選擇。通過開展一系列安置房戶型公開評選活動，評選出若干個動遷戶最喜歡、最歡迎的戶型推廣應用。在安置房的建設質量上，讓動遷戶全程參與監督，與專業監理隊伍共同嚴把質量關，確保建成放心工程、優質工程。
三是順應差別化安置需求，實現“實物”到“多元”的轉變。在確保動遷戶至少有一套住房的前提下，開始引入市場化手段，鼓勵各區采用貨幣化補償、貨幣化回購安置指標、購買存量房源等多種方式，著力打通“三個通道”、提高“兩個比重”。即：安置房存量房源在街道、區之間的通道；安置房與限價房等保障性住房之間的通道；安置房與商品房之間的通道。提高剩余安置指標回購在安置中的比重；提高貨幣補償在征收中的比重。
南通市政府從土地供應、財政分成、稅費優惠等方面對各區進行扶持。2015年多元安置盤活了約4000套存量安置房，通過購買商品房等方式，累計籌集市場存量房源4000多套。
二、堅持依法抓征收，確保居民動遷拆得穩
充分尊重群眾意愿并想方設法滿足群眾需求，從制定動遷方案開始到具體執行的各個環節層層把關，確保動遷工作在法制、陽光下進行。
一是主動權交給群眾。征收各階段讓群眾全程參與，建立群眾評議組，充分聽取意見，優化方案，開展宣傳發動，通過漫畫、微信平臺等手段，及時為居民答疑解惑。創造性地設置不同獎勵，如將簽約期分為若干時間節點，給予相應的簽約交房獎；對無違章建筑的，給予無違建獎；在規定時間內全部簽約的，給予整體簽約獎，形成群眾共同參與棚改動遷的工作局面，促進了簽約進程。將動遷各階段的信息，特別是調查結果、補償協議全部上墻公示，做到全過程、全方位公開透明，打通“陽光征收”的最后一公里，為此，還專門出臺了《關于做好國有土地上房屋征收補償安置信息公開工作的實施意見》，促進征收的順利進行。
二是嚴格執行依法征收。出臺了《關于進一步規范集體土地征地房屋補償安置管理的意見》《南通市區國有土地上房屋征收操作流程》《關于城建考核掃尾項目中對市區國有土地上房屋依法啟動強制執行進行考核計分的通知》等文件，市級層面還成立了人民法院、法制辦、房屋征收部門參與的依法征收指導服務組，定期對房屋征收工作各個環節進行指導服務。對掃尾項目，堅持“一把尺子” 量到底，采取法院裁定、政府執行的裁執分離模式，讓早簽約的不吃虧，后簽約的不沾光，保證政策的連續性、嚴肅性。
三是注重征收行業監管。出臺了《關于進一步做好市區國有土地上房屋征收工作的通知》，嚴肅查處野蠻動遷，堅決堵住野蠻動遷的“歪門”，倒逼各方將征收掃尾納入法制軌道。開展素質教育和業務培訓，對存在野蠻拆遷行為的單位和人員依法嚴肅處理。強化黨建教育，開展黨員掛牌上崗，著力推進行業平安創建、文明創優、業績創先與黨建創新“四創同步”。自2006 年以來，南通市連續7年被江蘇省住建廳評為“平安拆遷”先進集體和規范化管理達標單位。
三、創新渠道搭平臺，確保資金保障跟得上
面對資金瓶頸，南通市在注重發揮財政資金杠桿作用的基礎上，創新融資方式，借助市場力量，為棚戶區改造提供有力的資金保障。
南通市委、市政府提出“寧可少建一座橋梁，也要加快建好安置房”，要求市區兩級政府優先安排財政支出，最大限度保證拆遷補償及安置房建設等資金需求。同時，通過落實稅費支持政策以及返還棚改安置房土地出讓金等方式為棚改項目輸血、造血。在政府資金帶動下，社會資金全面參與，開發、施工等建設主體紛紛投資棚戶區改造。在此基礎上，通過創新融資方式，“五管齊下”，引入社會資本。
一是用足政策性貸款。與國開行對接，全力爭取政策性貸款，并于2013 年成功獲批國開行棚改專項貸款 100 億元。
二是用好發債手段。充分借助“債貸款組合”這一政策優勢，與國開行、民生銀行密切聯系，啟動銀行間交易市場定向發行工具的發行工作，發行私募債15億元。
三是用活信托資金。加強與相關金融機構對接，各區共融入信托資金 48.67億元。
四是嘗試棚改基金。搶抓國務院“43號文件”出臺的機遇，積極探索由銀行總行發行理財產品與保障房公司或項目所在區政府出資合作組建產業基金，支持保障性安居工程建設。先后與興業銀行、南京銀行合作組建共30億元的保障房投資基金。
五是推進股權融資。創造性設計了“以各區子公司股權收益權質押，公開發行理財產品，所募資金用于棚改土地一級開發”的融資方式，其中，通過建設銀行總行發行5年期股權收益類融資理財產品 15 億元。此外，各區也融入股權收益類融資 12.8 億元。
四、關口前移提效率，確保機制優化推得動
為全面形成棚戶區改造“房等人”的局面，南通市提出到 2016年底全面實現“先建后征”目標，并從組織保障到選址論證、市場準入、前期審批、建設施工、竣工驗收等具體環節，進行了體制機制創新，著力化解動遷難、建設慢、安置久的矛盾。
一是市區聯動。堅持規劃先行，先后編制了《南通市區安置房專項規劃》和《南通市主城區棚戶區（危舊房）改造規劃》，統籌項目布點、土地使用資金安排和項目推進，使棚改工作科學規范、有據可依。市、區成立棚改工作領導小組和相應的辦公室，將棚改工作細化為4個階段18個節點，通過月度通報、監察巡查、聯席會議等加以考核推進，結果與城建考核、棚改資金獎勵、年度績效考評掛鉤。為破解棚改推進中的難題，市委常委會、市政府常務會議先后10余次對重大問題和困難開展專題研究和會辦，建立了市主要領導掛鉤聯系具體項目制度，由其帶隊深入一線協調指導和現場辦公。市人大、市政協多次視察，專題研究安置房建設難題。開發了安置房信息管理系統，對建設和安置工作全程監督。
二是綜合論證。即在項目前期選址時政府部門多方參與，共同把脈。出臺了《南通市區安置房建設條件綜合論證工作流程》，由領導小組辦公室牽頭，各職能部門、單位共同參與，對擬選地塊周邊的配套道路、供水、供電、供氣、排污、地面桿線遷移等事項開展綜合論證，確保建設選址科學可行。同時，引入信用評估機制，對開發企業進行信用等級評定，避免信譽不良、社會責任感不強的開發企業進入棚改安置房建設領域，確保項目質量、品質。
一．中國保險業的發展狀況
二．加入WTO對中國保險業帶來的可能影響
1．加入WTO，中國保險業的機遇
2．加入WTO，中國保險業的挑戰
3．保險市場進一步開放的可能性
4．中國保險業開放面的問題
三．中國保險市場對外開放的對策
1．加快培育和完善國內保險市場體系
2．優化內部環境，提高自身競爭力
3．優化外部環境，實現公平競爭
4．建立健全保險修企業的有關法律法規體系
5．保險行政監管與行業自律結合
一、中國保險業的發展狀況
改革開放以來，中國保險業的迅速發展主要表現在以下幾個方面：
1．保險業務持繼發展，市場規模迅速擴大；
2．市場主體不斷增加，競爭的市場格局初步形式；
3．體制改革不斷深入，保險市場的微觀運行機制與宏觀管理體制逐步建立；
4．保險法律規體系初步形成，為保險市場規范運作奠定了基礎；
5．保險市場逐步對外開放，國際交流與合作不斷加劇；
6．保險的服務功能、進一步增強，較好地發揮了經濟補償作用。
二、加入WTO對中國保險業帶來的可能影響
1、機遇。
首先，外資保險公司進入中國市場，會增加保險資金供應量，進而提高了金融保險業在整個國民經濟結構高級化。其次，外貿保險公司的進入勢必給中國保險業帶來強大的外部壓力，迫使中國民族保險業走上重新構造、重新完善的道路，在市場結構、組織要素、中介系統、經營管理等方面不斷發展、改進，促使和引導中國保險業向高水平運行目標邁進，實現中國保險產業升級；同時，外資公司先進的經營理念、專業技術、管理經驗、優質產品及售后服務對中國同行會產生良好的示范和啟迪作用。再次，開放可使大量保險從業人員獲得培訓和鍛煉的機會，從而提高中國民族保險從業人員的整體素質。各類保險人員之間的競爭和宣傳，也會在一定程度上向廣大國民灌輸保險知識和理念，從而提高培育國民的保險意識，并達到促進中國保險業發展的目的。最后，為中國保險商走出國門，到國際市場信息上一展身手，創造了方便的條件。
2、挑戰。
首先，外資保險公司的進入，加強了保險市場競爭程度，導致保險企業保費利潤率的迅速下滑。其次，造成一部分保費外流。從已進入中國保險市場的一些外資保險公司的經營情況看，近年來保費收入穩步增長，但1997年前基本未保利信仰偏有賬面利潤，究其原因，主要是自留保費比較少，部分保費通過再保險渠道流出境外。支出成本高，因而承保利偏低。盡管1995年實施的《保險法》第102條規定了“保險公司需要辦理再保險分出業務的，應當優先向中國境地內的保險公司辦理”，但實際操作時，難度比較大。目前保險監管部門要求外資保險公司自留保費不低于30%，加上法定分保20%部分，仍有50%的保費可以由外資歷保險公司安排再保險。再次，與國內保險公司爭奪一定的市場份額。外資保險公司客觀上有著資金實力雄厚，管理先進，技術服務水平較高的優勢，目前盡管在業務經營范圍上還受到一定的限制，但發展勢頭還是比較好的。從全國的市場結構看，外資保險公司所占比重年還不到百分之一，但在開放區域內的外資保險公司的市場份額已接近10%，并有繼續擴大的趨勢。此外，外資保險公司由于在待遇方面有著比國內保險公司優厚的條件，會造成國內保險企業一部分優秀人才流失。
3．保險市場進一步開放的可能性。
（1）中國保險市場仍然有著巨大的發展潛力，存在進一步開放的空間。中國保險業整體發展水平仍然比較低，從保險密度（人均保費支出）和保險深度（保費收入占國內生產總值的比重）這兩個指標來衡量，都可以看出中國民族保險業正處于發展的初級階段。據統計，一般發展中國家的保險深度為4%，人均保費一般超過200美元，發達國家如美國為9%，而中國目前的保險深度僅為1.486%，人均保費為1.08美元，這些數據一方面說明了中國保險業落后的現狀，另一方面說明該產業在中國仍有著巨大的發展潛力。
（2）中國的民族保險業已經具有了雄厚的競爭和經營手段上開始逐步同國際市場接軌。首先，從保險公司的實力來看，中保集團、中國太平洋保險公司、中國平安保險公司都已發展成為全國性的大型保險集團公司。據統計，1997年全國的保費收入中，中保集團占69.2%的份額，平安保險公司占到15.8%，太平洋占11.9%，這三家公司在保險業也具有了一定的知名度。以中保集團為例，在1996年完成產、壽分業經營的必改組以后，其注冊資本達到200億元人民幣，在全國共設有6000個分支機構，1997年、壽險保費收入為769億元。根據標準普爾公司按保費凈收入排列的世界最大保險公司年度統計表中，中保集團列第十七位。這說明中國的保險公司已經具有了與外資相抗衡的實力。其次，中國保險業的基本做法逐步按照國際慣例來運行。
3、中國保險業開放面臨的問題。
(1)保險市場結構失衡。中國保險市場的發展不夠均衡，存在著社會保險后于商業保險，壽險業務滯后于產險業務，再保險滯后于直接保險，國際業務滯后于國內業務的不均衡發展狀況。首先，從中國保險業的總體目前的情況來看，中國壽險市場的發展要低于中國保險業的總體發展水平。例如：1994年中國保費收入為630億元，其中壽險收入占31.5%。又據瑞士再保險公司《Sigma》雜志1996年第4期公布的1994年世界統計資料研究報告表明明，在69個費收入大于1億美元的國家和地區中，人均壽險保費（即壽險密度）320美元，中國的壽險密度僅為2美元，在69個國家中位居第66位。這69個國家的平均壽險深度為2.07%，中國僅為0.2%，不僅低于世界平均水平，而且低于中國保險業的整體水平，甚至還遠遠落后于某些發展中國家。而外資保險公司要求打開中國市場，首先瞄準了中國的壽險市場，在向中國人民銀行（保監會）申報材料中大多要求經營壽險業務。因此，隨著中國保險市場的進一步開放，外資壽險公司進入中國壽險市場后，必將會對中國民族保險業帶來極大的沖擊。其次，再保險市場發育不完全。再保險是保險企業分散、控制風險責任，增加承保力量，擴大經營能力的重要手段。一個完善的保險市場離不開再保險，再保險成本和市場容量也制約著保險市場的發展。但是，中國保險業仍未建立起真正完善的市場化的再保險體系。因此，中國民族保險業的發展從總量和結構上并不容人樂觀。(2)保險費率不夠合理。首先，保費的總體水平偏高。其次，保費的厘定和調節機制有著根本的缺陷。目前，中國保險業保費的調整不依市場供求而變化，保費只能按照中國人民銀行批準的人保公司所規定的統一費率來進行有限的變動，而且，保險費率也不論地區差別，實行全國統一費率。因此，這種費率的形成和調節機制不僅沒有起到調節市場、促進市場健康發展的杠桿作用，而且還促使企業采取給予不合理的傭金、回扣等形式進行不良的市場競爭，擾亂了市場秩序的良性發展。
（3）保險基金的運用范圍和方式受到種種限制。中國金融管理部門只允許保險基金投資于國債、銀行儲蓄、金融債券和有限制入市。這種資金投向雖然在一定程序上保證了基金的安全，但是這些投資收益率低，很難保證保險基金的增值，而且還導致其在高速增長的通貨膨脹中被動地貶值。而英美保險基金主要投資于公司股票、債券、抵押、放款、政府公債、房地產投資等項目，這就保證了基金在高收益投資中得以不斷增值。這種不平等的經營條件導致原本就處于優勢地位的外資保險公司更加自由，它們可以用吸引廣大客戶。這種不正當的競爭將會使民族保險業在本國保險市場的競爭中進一步處于劣勢。
（4）總準備金的提留不夠科學。中國總準備金是從企業稅后利潤中提取，這就使總準備金積累的起點低、速度慢，如果某些年份公司出現了虧損，那么這些年份的提存數就會出現負數。因此，中國現行總準備金的提取方法加大了中國保險業的經營風險。
（5）保險稅率結構嚴重失衡。保險稅率結構可以分為保險主體稅率結構和險種稅率結構。保險稅率結構可以分為保險之一：從叫體上看，中國保險業的稅賦水平高于世界其他國家的同類行業。在世界各國，一般都有將保險業同其他行業區別對待，采取較為寬松的稅收政策扶持其發展，如美國企業的所得稅率為24％，加拿大稅率為15％～30％，并且根據規模不同實行累進稅率。但中國的保險業，如人保所得稅率高達55％。表現之二：內資保險企業稅賦不統一。目前人保繳納55％的所得稅，而太平洋保險公司是33％；在深圳成立的平安保險公司則享受特區的稅收優惠僅為15％。這種不公平的稅賦致使各個企業站在不同的起跑線上造成競爭條件的不公平。表現之三“內外資企業稅賦不統一。目前外資保險公司在華享受15％的優惠稅率，而內資企業要繳納55％或是33％的所得稅（當然少數處于特區的公司享受15％的所得稅），這就造成了內資保險公司與外資保險公司稅后留利的巨大差異。險種稅率結構是指分險種設置不同的稅率，這也是國際保險業的通行做法，這反映了風險不同，風險轉嫁成本也不同的客觀要求。根據瑞士再保險公司《Sigma》雜志1994年第1期的統計，對于火險，荷蘭的稅率為7％，意大利為17％，最高的法國為30％，而涉外險只有5個國家超過10％。從中國目前的情況看，不但保險的整體稅率高于其他國家，而且沒有分險種設置稅率，這在世界上是不多見的。由此看來，保險稅率結構不合理將嚴重削弱中國民族保險業在放環境中的競爭能力。
（6）對外資保險公司的監管乏力。由于保險監督管理委員會組建歷史不長，在某種程度上存著管理水平落后，管理人員缺乏的狀況，從而導致重審批、輕管理的現象時有出現。因為監管乏力，外資保險公司在中國保險市場上違規不正當競爭行為不斷發生。三、中國保險市場對外開放的對策
1、加快培育和完善國內保險市場體系。
①重視保險機構的建設。一是要優先發展中資保險機構，嚴格對外資保險機構的審批，這是保護民族保險業的需要；二是要優先發展人壽保險機構。
②建立并規范保險中介人體系。就目前來說，中國保險中介人市場將以保險人為主，保險經紀人為
輔。在人組織形式上，主要發展專職人、兼職人作為補充。在壽險業務中，尤其是個人壽險業務是要以人為主要的展業形式。此外，在保險中還將發展一些專門從事保險公估、檢驗、精算等業務的中介機構，并把保險中介人體系的建設與管理納入法制軌道，嚴格執行資格認證制度，持證上崗。③建立和完善再保險市場以消除發展直接保險業務的風險轉移障礙。結合中國國情，借鑒香港與日本、德國的經驗，中國在制定保險產業政策時，應采取優先開放再保險市場，合理保護直接保險市場的做法。這樣既符合加入世介貿易組織的開放要求，也有助于保護與促進中國保險業。可考慮盡快建立國家再保險公司，承擔法定分保業務；組建由各家中資保險公司共同參股的分保集團；有計劃、有選擇性地成立其他股份制保險公司；有條件地引進外資再保險公司和再保險經紀人公司，并逐步建立自已的再保險經紀人公司，以此增大境內再保險容量。逐步建立和完善與直接保險市場相匹配的再保險市場體系，為整個保險業乃至國民經濟的發展保駕護航。目前，中國于1999年3月成立了中國再保險公司，市場化的再保險體系已初步啟動。
2、優化內部環境，提高自身競爭力。版權所有
（1）加強人才培育，重視人才的使用，建立有效的激勵機制和約束機制。
（2）加大對科技的投入，提高設備檔次，盡快實現電子聯網和辦公自動化。
(3)要加強險種核算，不斷開發效益高符合市場需要的險種。
3、優化外部環境，實現公平競爭。
（1）盡快取消外資保險公司15％的優惠稅率，使內外資企業稅賦均等。
（2）普遍降低國內保險業稅賦水平。
（3）要區分不同的險種設置不同的稅率以體現風險收益對比的原則。
（4）調整保險基金的投資渠道。建議對產壽險公司區別對待，有計劃、有步驟地放寬壽險公司的投資業務范圍，擴大其投資組合，降低風險程度，提高其增值能力。
4、建立健全保險企業的有關法律法規體系。
除了已有的《保險法》作為基本的法律，還應該盡快制定〈保險合同法〉、〈保險中介管理規定〉、再保險條例〉以及有關外資保險企業的管理法規，使其成為一套保險業的健全的法規體系，使中國保險業的經營做到有法可依，從而杜絕保險經營活動中的各種違規行為。
