時(shí)間：2022-03-22 00:49:31
開(kāi)篇：寫(xiě)作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇個(gè)人投資理財(cái)，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過(guò)程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。
【摘要】 近年來(lái)，中國(guó)百姓的投資理財(cái)熱情空前高漲，一些過(guò)去只有金融專(zhuān)業(yè)人士才關(guān)注的話題，正正成為老百姓街巷談議的熱點(diǎn)。辦公室里、馬路邊、飯桌上，都可以聽(tīng)到人們?cè)谡務(wù)摴善薄B(yǎng)基金、炒黃金等等；無(wú)論是白領(lǐng)、文員，還是退休了的大爺、大媽?zhuān)奸_(kāi)始對(duì)理財(cái)發(fā)生了興趣。一個(gè)個(gè)理財(cái)故事，在街頭巷尾到處流傳…
面對(duì)花樣多的投資理財(cái)方式，不少人眼花繚亂，無(wú)所適從。那么，什么方式才能實(shí)現(xiàn)"以錢(qián)生錢(qián)"的財(cái)富夢(mèng)想呢？究竟要遵循什么樣的原則才能讓自己的資產(chǎn)保值增值，實(shí)現(xiàn)投資理財(cái)收益的最大化呢？
【關(guān)鍵詞】 個(gè)人投資 投資理財(cái) 理財(cái)策略
一、 存在的問(wèn)題
隨著我國(guó)金融市場(chǎng)的不斷發(fā)展和人民財(cái)富的普遍增加，個(gè)人理財(cái)投資越來(lái)越受到公眾的關(guān)注。近年來(lái)，有剩余財(cái)富的個(gè)人投資者開(kāi)始不斷涌入資本市場(chǎng)，房地產(chǎn)和收藏市場(chǎng)，從而掀起盲目性和非理性的投資，終于導(dǎo)致了2007年金融海嘯的爆發(fā)。國(guó)際上股市垂直下跌使得很多忽視風(fēng)險(xiǎn)管理的個(gè)人投資者損失慘重，不僅多年的盈余消失貽盡，甚至有很多人血本無(wú)歸。個(gè)人投資者之所以在金融海嘯中遭受重大損失，關(guān)鍵的原因就在于只追求投資技巧，沒(méi)有形成正確的投資理念，從而在形勢(shì)危急中無(wú)法把握方向，致使投資理財(cái)失敗。因此，對(duì)于一般的個(gè)人投資者來(lái)說(shuō)究竟應(yīng)該如何確立自己的理財(cái)原則和策略就顯得非常重要。
二、 個(gè)人投資理財(cái)應(yīng)遵循的基本原則
國(guó)際金融危機(jī)帶來(lái)的財(cái)富損失促使個(gè)人重新考慮理財(cái)投資的目的、方式、手段和意義。從國(guó)外成熟的資本市場(chǎng)來(lái)看，個(gè)人投資理財(cái)應(yīng)該本著穩(wěn)健性和持續(xù)性的原則。首先穩(wěn)健性原則是投資的基本理念和價(jià)值觀，這一原則警示投資者要保持溫和型不要企圖每次投資都渴求利潤(rùn)最大化，這一原則否定了投資者追求最低買(mǎi)和最高賣(mài)的錯(cuò)誤做法，否定了在選擇投資產(chǎn)品時(shí)忽視投資對(duì)象內(nèi)在價(jià)值而投資暴漲性產(chǎn)品，這一原則要求個(gè)人投資者在進(jìn)行金融產(chǎn)品投資時(shí)，應(yīng)該購(gòu)買(mǎi)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)較高的證券型，不應(yīng)該追求高風(fēng)險(xiǎn)證券所帶來(lái)的高收益。其次，持續(xù)性原則也是一項(xiàng)重要的投資理念和價(jià)值觀，這一原則要求個(gè)人投資者的投資產(chǎn)品應(yīng)該具有長(zhǎng)期穩(wěn)定的收益，這種收益可能在短期內(nèi)地域平均水平，從長(zhǎng)期看，該投資產(chǎn)品可以持續(xù)帶來(lái)資本升值并且不太可能出現(xiàn)蝕本的現(xiàn)象。這一原則要求個(gè)人投資者消除浮躁心態(tài)，不追求大筆買(mǎi)賣(mài)的收益最大化，考慮長(zhǎng)期收益的可能性和基本策略。最后必須結(jié)合穩(wěn)健性和持續(xù)性原則，制定適合自己的一般性策略和建議借以指導(dǎo)自己的投資行為。
三、 針對(duì)個(gè)人投資者地幾點(diǎn)建議和策略
（1）不參與風(fēng)險(xiǎn)性高的投資活動(dòng)。為了保證家庭生活的穩(wěn)定性和持續(xù)性，個(gè)人投資理財(cái)所追求的收益應(yīng)該是穩(wěn)定性較高的類(lèi)型，要求個(gè)人投資者時(shí)刻關(guān)注投資的風(fēng)險(xiǎn)，避免參與波動(dòng)性大，風(fēng)險(xiǎn)率高的期貨、金融衍生品投資。高風(fēng)險(xiǎn)往往意味著高收益，高風(fēng)險(xiǎn)也意味著高收益和高損失。（2）正確處理好本職工作和投資的關(guān)系。投資理財(cái)是一種獲得收益的方式，絕對(duì)不能替代工作。在2007年A股市場(chǎng)沖擊6000點(diǎn)時(shí)， 白領(lǐng)受股市財(cái)富迅速增長(zhǎng)的誘惑，放棄收入低但穩(wěn)定的工作，專(zhuān)心致志的進(jìn)行股票投資，結(jié)果在股市快速下跌的過(guò)程中不僅血本無(wú)歸，還失去了收入來(lái)源，使得生活水平一落千丈，境況非常凄慘。（3）不要借錢(qián)進(jìn)行投資。借錢(qián)進(jìn)行投資本身是一種變相使用杠杠的行為，雖然有機(jī)會(huì)憑借較少的收益，如果操作不當(dāng)，或是遇到政策的打擊，損失的將不僅僅是金錢(qián)，還包括個(gè)人的信用。很多個(gè)人投資者為了快速豐厚的獲得收益，通過(guò)親戚或是地下錢(qián)莊進(jìn)行借貸，在遭受巨大的無(wú)法挽回的虧損時(shí)，大多要面對(duì)親人之間的反目和地下錢(qián)莊的勒索逼債。（4）不要夢(mèng)想一夜暴富。個(gè)人理財(cái)是一個(gè)貫穿一生的理財(cái)生活方式，它不是賭博，也不是投機(jī)。個(gè)人投資理財(cái)者進(jìn)行理財(cái)投資的目標(biāo)首先是要保證資產(chǎn)的不貶值，其次才是收益。所以在進(jìn)行理財(cái)投資時(shí)，一定要合理評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)，將投資時(shí)間看做是一個(gè)較長(zhǎng)時(shí)間的事情，要有長(zhǎng)遠(yuǎn)的眼光和打算，不要再資本市場(chǎng)上一有風(fēng)吹草動(dòng)時(shí)就如驚弓之鳥(niǎo)，茫然不知所措。頻繁的買(mǎi)入和賣(mài)出都是短期的行為，在個(gè)人投資中我們要堅(jiān)持長(zhǎng)線價(jià)值投資的理念。（5）不要買(mǎi)流動(dòng)性較大的投資品。流動(dòng)性高的投資品可以在金融市場(chǎng)上快速變現(xiàn)，有利于個(gè)人投資者在遇到風(fēng)險(xiǎn)，或是資金出現(xiàn)緊張的時(shí)候快速出手。（6）不要購(gòu)買(mǎi)不了解的投資品。20世紀(jì)末日本興起了一股藝術(shù)品投資熱潮，在這期間，很多日本富人不惜花費(fèi)巨資購(gòu)買(mǎi)歐美的名畫(huà)，古董，他們認(rèn)為購(gòu)買(mǎi)這些藝術(shù)品不僅能獲得豐厚的回報(bào)，還能夠顯示投資品味。一些歐美商家就利用日本人的心里，將一些沒(méi)有收藏價(jià)值的商品加入期間，趁著收藏品投資熱潮，玩弄概念，愚弄投資者，讓他們花大價(jià)錢(qián)購(gòu)買(mǎi)。讓這些日本個(gè)人藝術(shù)品投資者損失慘重。
以上幾點(diǎn)投資策略只是最基本地方面，個(gè)人投資者還應(yīng)該根據(jù)自身的風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)承受能力，選擇適合自己的金融投資產(chǎn)品。最好進(jìn)行一些金融產(chǎn)品專(zhuān)業(yè)知識(shí)的學(xué)習(xí)，了解金融產(chǎn)品的特性，風(fēng)險(xiǎn)和波動(dòng)狀況影響因素，再結(jié)合自身的愛(ài)好選擇適合自己的投資理財(cái)方式和策略。
【關(guān)鍵詞】城鎮(zhèn)居民投資理財(cái)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)
在實(shí)行改革開(kāi)放和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)多年后，中國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)取得了飛躍式發(fā)展，居民平均收入和生活水平得到了極大的提高。財(cái)富的快速增長(zhǎng)拉動(dòng)了居民對(duì)于個(gè)人資產(chǎn)進(jìn)行管理的需求，人們開(kāi)始尋求如何有效地實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值增值。目前各項(xiàng)法律制度進(jìn)一步完善，互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)設(shè)施不斷發(fā)展，都對(duì)城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)產(chǎn)生了巨大的影響。在過(guò)去幾年中，隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的加入和發(fā)展，城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)?shù)膬?nèi)容和觀念也發(fā)生了很大的變化。
一、浙江永康市居民個(gè)人投資理財(cái)環(huán)境及其變化
無(wú)論是中國(guó)哪個(gè)地區(qū)，從規(guī)模和比例上看，其經(jīng)濟(jì)及居民人均收入均較之前增長(zhǎng)了。以下將從經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融環(huán)境和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境等方面對(duì)居民個(gè)人投資理財(cái)環(huán)境及其變化進(jìn)行闡述。
（一）經(jīng)濟(jì)環(huán)境
浙江永康市改革開(kāi)放較早，1992年經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，撤縣設(shè)市。根據(jù)永康市2016年國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)，2016年全市實(shí)現(xiàn)地區(qū)生產(chǎn)總值（GDP）517.5億元，按可比價(jià)計(jì)算增長(zhǎng)7.8%。2016年城鎮(zhèn)常住居民人均可支配收入46463元，比2015年增長(zhǎng)8.5%；農(nóng)村常住居民人均可支配收入23625元，比2015年增長(zhǎng)8.8%。而在2006年時(shí)全市實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)總值（GDP）178.66億元，城市居民人均可支配收入16874元，農(nóng)民人均純收入7348元。2016年的地區(qū)生產(chǎn)總值、城鎮(zhèn)居民人均可支配收入和農(nóng)村居民人均可支配收入分別是2006年水平的2.9倍（GDP）、2.75倍（城鎮(zhèn)居民人均可支配收入）和3.22倍（農(nóng)村居民人均可支配收入），經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況向好，經(jīng)濟(jì)環(huán)境較好。
（二）金融環(huán)境
全國(guó)各大國(guó)有銀行及較多的城市商業(yè)銀行在浙江永康市都設(shè)有分支機(jī)構(gòu)，目前擁有20多家金融機(jī)構(gòu)。此外，浙江永康市也存在著眾多的小額貸款公司，以及比較活躍的民間借貸行為。2016年末全市金融系統(tǒng)（人民幣）各項(xiàng)存款余額1043.5億元，比2015年增長(zhǎng)5.6%。存款較多，意味著進(jìn)行理財(cái)?shù)馁Y金也較多。此外，近兩年移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)迅速發(fā)展，也讓依托于支付、云計(jì)算、社交網(wǎng)絡(luò)以及搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)工具與技術(shù)的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)得到了迅速的擴(kuò)大，并成為一個(gè)地區(qū)金融不可或缺的部分。總體而言，浙江永康市金融體系完善，居民理財(cái)?shù)慕鹑诃h(huán)境比較優(yōu)越。
（三）移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境
隨著4G網(wǎng)絡(luò)的不斷擴(kuò)容，網(wǎng)速的加快和智能手機(jī)的迅速普及，人們對(duì)手機(jī)的使用不斷增加。浙江永康市作為經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)地區(qū)，前幾年較早完成了4G信號(hào)的全覆蓋，這為城鎮(zhèn)居民上網(wǎng)提供了極大的便利。此外，隨著余額寶、余利寶、網(wǎng)商銀行和微眾銀行等互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目和互聯(lián)網(wǎng)銀行的快速發(fā)展，也為城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)添加了更多的選項(xiàng)。
二、浙江永康市居民個(gè)人投資理財(cái)發(fā)展現(xiàn)狀
本文選取了浙江永康市256位居民進(jìn)行問(wèn)卷調(diào)查，問(wèn)卷全部有效收回。調(diào)查問(wèn)卷涉及年齡、年收入、2015年之前的理財(cái)方式、2015年后的理財(cái)方式和對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏好。之所以選擇以2015年為臨界點(diǎn)，其原因在于2015年前后互聯(lián)網(wǎng)銀行開(kāi)業(yè)，且在此前后移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)支付快速發(fā)展，使得居民個(gè)人理財(cái)?shù)姆绞桨l(fā)生了較大的改變。
（一）調(diào)查對(duì)象的基本信息
在調(diào)查中，從男女比例看，女性比例（67.86%）高于男性比例（32.14%）。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，雖然受采訪對(duì)象女性較高，但男性對(duì)于自身理財(cái)事項(xiàng)的了解和熟悉程度要高于女性。從調(diào)查年齡結(jié)構(gòu)來(lái)看，調(diào)查對(duì)象集中在25歲～35歲之間，占比為85.71%，其次為35～40歲，占比為8.93%，最后為40～50歲之間，占比為5.36%。按照年齡的生命周期法來(lái)劃分，36～50歲年齡段的人群正處于家庭成長(zhǎng)期，其二代需要完成學(xué)業(yè)，該階段的許多家庭都明顯感受到資金壓力，因此這個(gè)階段的人群進(jìn)行投資理財(cái)就更為重要。此外，在調(diào)查過(guò)程中，高學(xué)歷居民對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的種類(lèi)了解更多，特別是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)下的理財(cái)。這也反映出受教育程度在一定程度上影響人們的理財(cái)意識(shí)。
（二）平均年收入基本情況
在平均年收入的調(diào)查中，受訪對(duì)象年收入在10萬(wàn)以?xún)?nèi)的城鎮(zhèn)居民占比為66.07%，年收入10萬(wàn)～20萬(wàn)之間的城鎮(zhèn)居民占比為25%，年收入在20萬(wàn)以上的城鎮(zhèn)居民占比為8.93%。由于本次受訪對(duì)象的年齡較大比例集中于25歲～35歲年齡段，因此年收入在10萬(wàn)以?xún)?nèi)城鎮(zhèn)居民的占比也較高。這體現(xiàn)了在較大程度上年齡與年收入的匹配程度，即低齡城鎮(zhèn)居民需要打拼發(fā)展，年收入較低，高齡城鎮(zhèn)居民已經(jīng)完成打拼的階段，一般年收入較高。
（三）2015年前后城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)方式變化情況
在居民個(gè)人理財(cái)?shù)姆绞街校嬖谥芏嘈问健］^主要的有銀行儲(chǔ)蓄、國(guó)債、黃金、銀行理財(cái)、基金、保險(xiǎn)、房地產(chǎn)、股票、借貸、網(wǎng)上理財(cái)項(xiàng)目、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)和其他等等。在2015年之前，傳統(tǒng)的理財(cái)方式（如儲(chǔ)蓄）仍然是城鎮(zhèn)居民理財(cái)?shù)闹饕绞剑唧w如圖1所示：
從圖1中可以看出，在2015年以前，浙江永康市城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)方式主要為銀行儲(chǔ)蓄，占比為64.29%，其次為股票和互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目。其中的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目，以余額寶為例，余額寶于2013年6月推出，是一款余額增值服務(wù)和活期資金管理服務(wù)產(chǎn)品。其他還有各個(gè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)推出的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目。在上圖中，房地產(chǎn)作為一種投資方式，占比并不高，這與較年輕的受訪對(duì)象是相關(guān)的。
在2015年之后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)取得了更大的發(fā)展，理財(cái)項(xiàng)目如圖2所示：
從圖2中可以看出，在2015年之后，浙江永康市城鎮(zhèn)居民個(gè)人理財(cái)方式更加多樣。互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目大比例上升，而銀行儲(chǔ)蓄大比例較少，從64.29%下降為42.86%，下降接近22個(gè)百分點(diǎn)。互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目仍以余額寶為例，截至2017年6月30日，余額寶資產(chǎn)凈值為1.43萬(wàn)億元，其規(guī)模已經(jīng)接近四大行2016年全年的個(gè)人平均存款余額。不管從比例上，還是從實(shí)際使用中看，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)規(guī)模和比例的上升是不可避免的一種趨勢(shì)，也改變城鎮(zhèn)居民個(gè)人投資理財(cái)行為。此外，在2015年之后，資產(chǎn)的配置愈發(fā)多樣化，更多的投向了基金、銀行理財(cái)、保險(xiǎn)和黃金等中低風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目，而投資于股票的比例在下降，這也與2015年所發(fā)生的股災(zāi)是對(duì)應(yīng)的。
三、浙江永康市居民個(gè)人投資理財(cái)行為變化發(fā)展存在的問(wèn)題
通過(guò)對(duì)受訪對(duì)象的進(jìn)一步了解，對(duì)浙江永康市居民個(gè)人投資理財(cái)行為的變化進(jìn)行分析后總結(jié)出如下問(wèn)題：
（一）愈發(fā)注重風(fēng)險(xiǎn)管控，但仍不注重資金的安全性
一方面，隨著資產(chǎn)配置的多樣化，以及高風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目的配置比例下降。可以看出，城鎮(zhèn)居民對(duì)理財(cái)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)管控愈發(fā)注重，希望能降低理財(cái)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)。但另一方面，隨著互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目比例的不斷上升，出現(xiàn)了一些新的，之前并未出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，比如手機(jī)安全性和平臺(tái)安全性等。而相比于傳統(tǒng)的理財(cái)方式，城鎮(zhèn)居民對(duì)新產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)仍然不足，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的資金安全性關(guān)注也不足。
（二）只進(jìn)行簡(jiǎn)單的理財(cái)規(guī)劃
在調(diào)查過(guò)程中發(fā)現(xiàn)，城鎮(zhèn)居民對(duì)于個(gè)人投資理財(cái)規(guī)劃比較隨意，甚至是不存在的。由于互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的便利性，較多受訪者將資金存放于互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目中，而不對(duì)其收益做出考慮。此外，對(duì)其他的理財(cái)方式，城鎮(zhèn)居民大多只進(jìn)行簡(jiǎn)單的考慮，一般在簡(jiǎn)單的對(duì)比各理財(cái)項(xiàng)目的大約收益率后進(jìn)行投資，沒(méi)有合理的理財(cái)規(guī)劃。在從傳統(tǒng)理財(cái)方式向互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)方式的轉(zhuǎn)變過(guò)程中，結(jié)合資金的安全性考慮，進(jìn)行更加復(fù)雜的理財(cái)規(guī)劃也是必要的。
（三）過(guò)分注重理財(cái)便利性
互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目一般具有隨存隨取的特點(diǎn)，其便利性遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于傳統(tǒng)的理財(cái)方式。而城鎮(zhèn)居民對(duì)于便利性的看重使得其將更多的資金放于互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目中。由于城鎮(zhèn)居民可以從互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目中隨時(shí)收回資金，可能造成投資者進(jìn)行更加沖動(dòng)的投資行為，有可能帶來(lái)更大的損失。而另一方面，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的便利性，也使得城鎮(zhèn)居民減少了對(duì)理財(cái)?shù)囊?guī)劃行為，使其表現(xiàn)為更加懶惰。
四、城鎮(zhèn)居民個(gè)人投資理財(cái)?shù)慕ㄗh
綜合上述分析，對(duì)城鎮(zhèn)居民在變化中的理財(cái)行為和方式進(jìn)行簡(jiǎn)要的建議：
（一）進(jìn)行更加復(fù)雜的理財(cái)規(guī)劃
更加復(fù)雜的理財(cái)規(guī)劃需要城鎮(zhèn)居民具有更好的理財(cái)知識(shí)，熟悉更多的理財(cái)產(chǎn)品。城鎮(zhèn)居民可以通過(guò)詢(xún)問(wèn)理財(cái)師，咨詢(xún)師等，進(jìn)行自身的理財(cái)規(guī)劃。另一方面，也可以在充分考慮不同理財(cái)項(xiàng)目的情況下，確定理財(cái)?shù)陌l(fā)生時(shí)間，理財(cái)?shù)馁Y金分配，理財(cái)?shù)氖找媛室蟮炔煌那樾危罱K進(jìn)行理財(cái)投資，加強(qiáng)收益和提升理財(cái)資金的安全性。
（二）理財(cái)項(xiàng)目和方式繼續(xù)多樣化
在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目比例不斷上升的情況下，從收益率的角度考慮，低風(fēng)險(xiǎn)和中性風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)項(xiàng)目應(yīng)占有一定的比例，并在獲取一定的收益情況下，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低。理財(cái)項(xiàng)目和方式的多樣化要注重對(duì)上述理財(cái)項(xiàng)目的排列組合，將理財(cái)資金合理分配給各個(gè)項(xiàng)目。此外，應(yīng)當(dāng)隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境和理財(cái)環(huán)境的不斷變化，對(duì)理財(cái)項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整，以適應(yīng)不斷變化的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。總之，通過(guò)對(duì)理財(cái)資金在不同項(xiàng)目中的配置，最終達(dá)到一定的收益下，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低，而在風(fēng)險(xiǎn)一定的情況下，讓收益達(dá)到最高的目標(biāo)。
（三）注重互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的安全性
如前所述，手機(jī)安全和互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)安全是對(duì)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目安全性影響較大的因素。隨著資產(chǎn)在互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目中的配置比例越來(lái)越高，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的安全性應(yīng)當(dāng)更加重視。城鎮(zhèn)居民應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)手機(jī)安全的管控，包括手機(jī)病毒，手機(jī)丟失或被盜等不同情況。也應(yīng)當(dāng)對(duì)不同的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)加強(qiáng)辨別，選擇實(shí)力較強(qiáng)的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，從而更好的管控風(fēng)險(xiǎn)，提升互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目的安全性。
（四）善于利用不同的信息
在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的時(shí)代背景下，各種各樣的信息都通過(guò)網(wǎng)絡(luò)來(lái)進(jìn)行傳播。城鎮(zhèn)居民可以從互聯(lián)網(wǎng)中發(fā)掘較多的信息，而這些信息有些是有價(jià)值的，有些是毫無(wú)價(jià)值的。在理財(cái)行為過(guò)程中，城鎮(zhèn)居民應(yīng)當(dāng)善于識(shí)別互聯(lián)網(wǎng)傳遞的信息，要對(duì)信息的真?zhèn)芜M(jìn)行親身驗(yàn)證，而不是以訛傳訛。此外，也應(yīng)當(dāng)利用傳統(tǒng)的咨詢(xún)、相互交流等方式獲取信息，增加獲取信息的渠道，增加對(duì)信息的利用程度，提高理財(cái)項(xiàng)目的收益和安全性。
城鎮(zhèn)居民個(gè)人投資理財(cái)仍將隨著互聯(lián)網(wǎng)和經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展而不斷變化。在可預(yù)見(jiàn)的未來(lái)，互諒網(wǎng)理財(cái)項(xiàng)目將在城鎮(zhèn)居民個(gè)人投資理財(cái)中占據(jù)更大的比例。而城鎮(zhèn)居民應(yīng)當(dāng)適應(yīng)新時(shí)代的發(fā)展，讓自己的資金獲得更好的增值保值能力，提升資金的收益率。
作者：黃松
參考文獻(xiàn)
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關(guān)鍵字：個(gè)人投資理財(cái)；基本理念
理財(cái)專(zhuān)家認(rèn)為：人的一生中有三個(gè)取得金錢(qián)的正常途徑，第一個(gè)途徑是通過(guò)工作取得；第二個(gè)途徑是繼承；第三個(gè)途徑是進(jìn)行合理合法的投資。在這三個(gè)途徑中，最有力量和最有尊嚴(yán)的，是對(duì)你工作多年積攢下來(lái)的金錢(qián)進(jìn)行明智的投資。通過(guò)投資，用自己的聰明才智創(chuàng)造財(cái)富將越來(lái)越贏得社會(huì)的尊重。因此，投資理財(cái)不僅成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的熱點(diǎn)問(wèn)題，也與每一個(gè)人的生活息息相關(guān)。作為個(gè)人和家庭，要想打理好自己的個(gè)人資本，樹(shù)立正確的投資理念是至關(guān)重要的。
一、快樂(lè)理財(cái)
理財(cái)既不能使“今朝有酒今朝醉”，玩月光族的游戲，也不能是“土財(cái)主”式的視錢(qián)如命，一毛不拔。作為個(gè)人和家庭，我們倡導(dǎo)的生活理念是：努力賺錢(qián)，輕松消費(fèi)，崇尚理財(cái)。我們將就消費(fèi)要與資產(chǎn)、收入相適應(yīng)，即在經(jīng)濟(jì)條件許可和科學(xué)安排的前提下，讓生活滋潤(rùn)起來(lái)，快樂(lè)起來(lái)，享受幸福生活每一天。
二、學(xué)習(xí)理財(cái)
人們常有這樣的困惑：除了將錢(qián)存銀行、賣(mài)國(guó)債外，我對(duì)其他理財(cái)工具一竅不通，怎能理財(cái)。當(dāng)然，人的時(shí)間和精力是有限的，一個(gè)人無(wú)論多么的聰慧、勤奮，他都不可能上知天文地理，下至人間百象，做一個(gè)“萬(wàn)事通”。這種情況下，如果你對(duì)理財(cái)有著濃厚的興趣，你不妨再理論和實(shí)踐中多研究研究它，如果你沒(méi)有時(shí)間和精力，你可以把它交到專(zhuān)家的手中，讓專(zhuān)家?guī)湍愦蚶砟愕呢?cái)務(wù)。
“懂得用知識(shí)的人最富有”，也就是說(shuō)明了能否運(yùn)用知識(shí)及掌握技術(shù)，是21世紀(jì)貧富差距的關(guān)鍵。因此，不論你的理財(cái)要不要交給專(zhuān)家，建議你多少都要有理財(cái)方面的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，才能使你避免一些理財(cái)方面的陷阱，以免辛辛苦苦存下來(lái)作投資的錢(qián)化為泡沫。
其實(shí)，學(xué)習(xí)理財(cái)方面的知識(shí)一點(diǎn)都不難。人類(lèi)的學(xué)習(xí)過(guò)程中對(duì)感興趣的資訊會(huì)比較容易吸收，組織后，便成為個(gè)人的知識(shí)留在記憶里。所以，只要你平時(shí)培養(yǎng)對(duì)理財(cái)?shù)呐d趣，多注意相關(guān)的理財(cái)訊息、多接觸理財(cái)團(tuán)體并參與討論，理財(cái)知識(shí)自然地隨時(shí)間累積，這樣你便能輕輕松松的具備理財(cái)?shù)膶?zhuān)業(yè)知識(shí)。
三、理性投資
理性投資就是投資者了解所欲投資目標(biāo)的內(nèi)涵與其合理報(bào)酬后，所進(jìn)行的投資行為。投資者投資前其一要合理確定投資額，要根據(jù)自己的收入，家庭狀況，預(yù)留出家庭必須開(kāi)支后才能用于投資。其二要了解自己克承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)，理性確定投資品種。個(gè)人理財(cái)工具大體可分為兩類(lèi)：一類(lèi)是避險(xiǎn)工具，包括現(xiàn)金、銀行存款、保險(xiǎn)、黃金、債券、外匯、房地產(chǎn)等；一類(lèi)為風(fēng)險(xiǎn)投資工具，包括股票、股票型基金、期權(quán)期貨、壽險(xiǎn)投資連結(jié)產(chǎn)品、金銀紀(jì)念幣、普通紀(jì)念幣、郵票、字畫(huà)、古玩、彩票等。避險(xiǎn)工具的收益小，風(fēng)險(xiǎn)也小；風(fēng)險(xiǎn)投資工具的收益大，風(fēng)險(xiǎn)也大。其三要確定并堅(jiān)持自己的理財(cái)目標(biāo)。理財(cái)目標(biāo)在理財(cái)?shù)倪^(guò)程中具有很重要的地位，沒(méi)有它，整個(gè)理財(cái)就像一盤(pán)散沙，沒(méi)有主心骨。理財(cái)目標(biāo)最好是以數(shù)字衡量并且是需要你一點(diǎn)努力才能達(dá)到。簡(jiǎn)單而言，就是請(qǐng)先計(jì)算你自己每月可存下多少錢(qián)、要選擇投資回報(bào)率多少的投資工具、預(yù)計(jì)多少時(shí)間可以達(dá)到目標(biāo)。同時(shí)堅(jiān)持自己的理財(cái)目標(biāo)也很重要。證券協(xié)會(huì)的一份調(diào)查顯示，個(gè)人投資者存在投資理念和投資行為錯(cuò)位現(xiàn)象。一方面，六成以上的投資者追求穩(wěn)健的投資收益，崇尚理性投資，能夠承受的最大虧損僅在20%以?xún)?nèi)；另一方面，五成以上投資者的投資行為卻以短線操作為主，持股時(shí)間選擇在3個(gè)月以?xún)?nèi)，顯示投資者普遍期望短期實(shí)現(xiàn)高收益。參與調(diào)查的投資者平均持股時(shí)間為116天①。這種行為最終會(huì)改變自己的理財(cái)目標(biāo)，從而也就不能堅(jiān)持自己的理財(cái)理念。
四、動(dòng)態(tài)理財(cái)
堅(jiān)持理財(cái)目標(biāo)并不是說(shuō)自己的理財(cái)是一成不變的，個(gè)人理財(cái)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的過(guò)程，它隨著個(gè)人和家庭的收入狀況以及市場(chǎng)的變化而變化。比如說(shuō)，年輕人身體健康，事業(yè)再生能力強(qiáng)且無(wú)牽無(wú)掛，因此在個(gè)人理財(cái)上盡可“妹妹你大膽的往前走”，作個(gè)進(jìn)攻型投資者；中年人上有老下有小，且處于人生事業(yè)和財(cái)富創(chuàng)造的收獲期，因此應(yīng)做攻守兼?zhèn)涞耐顿Y者；而老年人一方面已進(jìn)入賺錢(qián)的低谷期，另一方面又已進(jìn)入被動(dòng)消費(fèi)的高峰期，因此應(yīng)做防守型的投資者。
五、堅(jiān)持理財(cái)
理財(cái)是個(gè)長(zhǎng)期的過(guò)程，是一點(diǎn)一滴的過(guò)程，不是一朝一夕就可完成的，要堅(jiān)信“不積跬步，無(wú)以至千里” 現(xiàn)實(shí)生活中有許多例子都告訴我們，一個(gè)人的成功或失敗與“習(xí)慣”息息相關(guān)。你已有下定理財(cái)?shù)臎Q心為自己的理財(cái)成果買(mǎi)了保險(xiǎn)以致立于不敗之地，也逐漸具備專(zhuān)業(yè)理財(cái)?shù)闹R(shí)。那么，在你把詳細(xì)的目標(biāo)擬定成計(jì)劃書(shū)后，接下來(lái)所必須做的就是養(yǎng)成良好的理財(cái)習(xí)慣。要養(yǎng)成理財(cái)習(xí)慣最好與日常生活習(xí)慣相結(jié)合，以達(dá)到隨時(shí)理財(cái)、處處理財(cái)?shù)哪繕?biāo)。
注釋?zhuān)?/p>
①證券協(xié)會(huì)：個(gè)人投資者 理念與行為的錯(cuò)位上海證券報(bào)200783
參考文獻(xiàn)：
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聯(lián)系電話：
聯(lián)系地址：
乙方：
聯(lián)系電話：
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外匯（黃金、原油、指數(shù)、期貨、股票等）投資是一種高收益同時(shí)又是高風(fēng)險(xiǎn)型金融投資，甲乙雙方本著互惠互利、誠(chéng)實(shí)守信和互相信任的原則制定并遵守本合同：
一。出資及開(kāi)戶(hù)
1.甲方出資$_________ 人民幣 ，必須在乙方指定的平臺(tái)開(kāi)立如下外匯（黃金、原油、指數(shù)、期貨、股票）交易帳戶(hù)，
帳戶(hù)信息：
交易平臺(tái)帳戶(hù)人姓名 ：
交易平臺(tái)帳戶(hù)人用戶(hù)名：
交易平臺(tái)帳戶(hù)人密碼 ：
交易平臺(tái)服務(wù)商 ：遼寧皇亞貴金屬交易有限公司
交易平臺(tái)貨幣名稱(chēng) ：人民幣
交易平臺(tái)初始資金 $_____________
雙方合作交易期限_______________ 月
2.甲方委托乙方對(duì)本帳戶(hù)管理，乙方負(fù)責(zé)以上帳戶(hù)的全權(quán)管理，但沒(méi)有資金調(diào)撥權(quán)。只有甲方擁有資金調(diào)撥權(quán)，即只有帳戶(hù)擁有人的甲方才可以申請(qǐng)?zhí)崛≠Y金。甲方在合同執(zhí)行期間可以隨時(shí)查詢(xún)帳戶(hù)執(zhí)行及收益情況，隨時(shí)監(jiān)控帳戶(hù)，但不得在沒(méi)有得到乙方同意下私自操作帳戶(hù)進(jìn)行交易，不得對(duì)乙方交易行為提出異議或產(chǎn)生任何其他方式的干擾，否則視為甲方單方面違約，乙方有權(quán)立即終止本合同，且?guī)?lái)之本金虧損或利潤(rùn)縮水完全由甲方自負(fù)。
3.甲方出金的國(guó)內(nèi)指定開(kāi)戶(hù)銀行________
帳戶(hù)姓名____
帳號(hào)________
二。風(fēng)險(xiǎn)控制
1 在交易期限結(jié)束時(shí)，乙方所有管理帳戶(hù)損失由乙方承擔(dān)，（包含合同中所承諾的甲方固定收益）
2 在交易期限內(nèi)，若出現(xiàn)甲方單方面提前停止委托或者甲方在本合同執(zhí)行期間私自出金、私自更改帳戶(hù)登陸密碼等單方面違約，則本合同必須終止。且在本合同終止后，自上次盈利結(jié)算后的再交易盈利超出本合同規(guī)定部分歸乙方所有，若出現(xiàn)本金虧損，不論本金虧損比例是多少，乙方均不承擔(dān)任何責(zé)任。
3 若出現(xiàn)乙方單方面違約，則本合同必須終止。在本合同終止后甲方可不再進(jìn)行對(duì)自上次盈利結(jié)算分成后的再交易利潤(rùn)分配，若自上次盈利結(jié)算分成后的帳戶(hù)本金出現(xiàn)虧損，不論虧損比例是多少，由乙方承擔(dān)出現(xiàn)的全部虧損。
三。操作理念
乙方代表甲方進(jìn)行金融投資操作，目標(biāo)是在控制好風(fēng)險(xiǎn)的提前下盡量讓資產(chǎn)增值。乙方的投資理念是追求安全的的利潤(rùn)，所以對(duì)帳戶(hù)的資金管理很謹(jǐn)慎，操盤(pán)的原則是風(fēng)險(xiǎn)控制管理第一，以追求長(zhǎng)期的穩(wěn)定獲利為操盤(pán)目標(biāo)，通過(guò)復(fù)利發(fā)揮資金增長(zhǎng)的威力；帶領(lǐng)客戶(hù)，通過(guò)交易賺得市場(chǎng)錢(qián)，是乙方的宗旨。
四。利潤(rùn)與風(fēng)險(xiǎn)
1 贏利超過(guò)帳戶(hù)初始資金的________ ，超出部分歸乙方所有。
2. 甲方未達(dá)到合同中的固定收益，由乙方全部承擔(dān)。
3 交易盈利額達(dá)到合同規(guī)定時(shí)，由乙方以電話等各種可能的方式通知甲方向交易平臺(tái)申請(qǐng)辦理所盈利潤(rùn)的出金事宜。
4 甲方在得到乙方通知后，必須立即向交易平臺(tái)申請(qǐng)辦理出金手續(xù)，并在得到平臺(tái)出金后應(yīng)立即把盈利分成之款項(xiàng)按合同的規(guī)定打到乙方指定的銀行賬戶(hù)；如自乙方通知之日起 3 天內(nèi)甲方?jīng)]有及時(shí)匯款給乙方之所得利潤(rùn)，則視為甲方單方面違約，乙方有權(quán)終止本合同，并對(duì)逾期之所應(yīng)得利潤(rùn)按照每日千分之 5 收取滯納金。
5 每次平臺(tái)出金后，都會(huì)在交易平臺(tái)立即自動(dòng)顯示出金記錄，甲乙雙方都可以在出金后立即登陸平臺(tái)查詢(xún)。
6 本合同到期終止時(shí)進(jìn)行最后一次盈利結(jié)算。
7 賬戶(hù)交易期間，平臺(tái)產(chǎn)生的傭金，一律歸乙方所有，乙方不給甲方任何返傭。
五、本合同生效期間，如發(fā)生戰(zhàn)爭(zhēng)、地震、自然災(zāi)害、災(zāi)難性網(wǎng)絡(luò)中斷等重大突發(fā)事件和法律規(guī)定以外不可抗事件，本委托合同自動(dòng)解除，甲、乙雙方均不承擔(dān)相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)損失和法律責(zé)任。
六 執(zhí)行及終止：
1 在簽署本合同前，甲方應(yīng)詳細(xì)閱讀并充分理解本合同各條款的內(nèi)容；一經(jīng)簽字，則認(rèn)為簽字方已經(jīng)認(rèn)定此合同之效力。
2 本合同一式兩份，請(qǐng)簽約雙方各自妥善保存。
3 本合同自簽訂之日起至合同終止日止的期限內(nèi)有效，合同期滿后如需繼續(xù)合作，經(jīng)雙方協(xié)商再行續(xù)簽。
4 注：本合同中“月”以22個(gè)交易日為基準(zhǔn)，本合同執(zhí)行日以全額入金日為準(zhǔn)。
甲方：
日期：
乙方：
Abstract
Financial management is an effective way to increase the income of non residents of a work, through the financial capital to the redundancy of residents in good operation and get considerable income, a key role in improving China's residents' income and standard of living. But the actual operation of the process of investment is divided into a number of categories, especially the rise of Internet financial stage for Chinese residents of personal finance and investment to provide a wider space and may. When we see financial benefits at the same time, we also need to be aware of the different way of managing money for financial managers and professional requirements are different, and different financial rules and risk models also need financing. The reasonable and scientific selection. In view of this phenomenon, this paper conducts the research on the personal financial problems of residents in our country, in the course of the study first of all to ease the definition and related theories; secondly, to explore the necessity of personal finance and investment through financial system, financial development and financial meaning; again, the specific content of the investment and financing planning carding, provide guidance for the subsequent financial operation; finally, aiming at the possible problems in personal finance and investment planning principles related to the financing of our country individual residents and matters needing attention are discussed.Hope that through this study can provide the theoretical basis for personal finance in China and for the follow-up of the actual fiscal action to provide practical guidance.
Keywords: personal finance; necessity; financial planning; matters needing attention
目 錄
第一章 序 言 1
1.1 研究背景與目的 1
1.2 相關(guān)定義界定 2
1.3 研究?jī)?nèi)容與意義 2
第二章 我國(guó)居民個(gè)人投資理財(cái)?shù)谋匾?4
2.1 我國(guó)金融體系發(fā)展現(xiàn)狀 4
2.2個(gè)人投資理財(cái)?shù)谋匾苑治?4
2.3 個(gè)人投資理財(cái)?shù)目蛇x種類(lèi) 5
第三章 個(gè)人投資理財(cái)規(guī)劃 7
3.1 投資理財(cái)規(guī)劃必要性 7
3.2 投資理財(cái)規(guī)劃原則 7
3.3 投資理財(cái)規(guī)劃內(nèi)容 8
第四章 個(gè)人投資理財(cái)規(guī)劃的注意事項(xiàng) 10
4.1風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與收益并重 10
4.2了解相關(guān)知識(shí) 10
4.3理性理財(cái) 11
4.4做好風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避 11
4.5建立完善的理財(cái)檔案 11
總 結(jié) 13
畢業(yè)設(shè)計(jì)小結(jié) 14
參考文獻(xiàn) 15
致 謝 16
第一章 序 言
1.1 研究背景與 目的
個(gè)隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)以及社會(huì)的發(fā)展,我國(guó)居民個(gè)人收入得到了顯著的提升,以全國(guó)平均工資收入為例,在2004年,我國(guó)人均月收入為1300元人民幣左右,而到2014年,我國(guó)人均月收入超過(guò)了2300元人民幣,提升幅度超過(guò)了76.9%;與之相對(duì)的是居民收入也有了大幅度的增長(zhǎng),據(jù)中國(guó)銀行的相關(guān)調(diào)查顯示,截止到2014年年底,我國(guó)銀行城鄉(xiāng)居民個(gè)人存款結(jié)余為49.9萬(wàn)億元,如此大規(guī)模的存款結(jié)余所反映出了我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良好走勢(shì)以及居民經(jīng)濟(jì)收入水平的提高。同時(shí),從消極的角度而言,大量的存款結(jié)余也表現(xiàn)出我國(guó)個(gè)人投資以及理財(cái)渠道的單一與不暢通,進(jìn)而影響了我
國(guó)居民個(gè)人的資本性收入水平。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的相關(guān)資料,截止到2014年年底,個(gè)人居民資本性收平均水平為2320元,占到人均可支配收入的比例僅為5.28%,處于較低水平。 從上述的現(xiàn)象中我們可以發(fā)現(xiàn),個(gè)人投資理財(cái)作為增加收入的一種良好方式,在我國(guó)的普及率并不是很高,居民無(wú)法利用相關(guān)資本獲取到新的收益,即是老百姓所說(shuō)的“錢(qián)生錢(qián)”還存在很大的差距與發(fā)展空間。就其現(xiàn)狀而言,主要是由于人們對(duì)于投資理財(cái)體系的不了解以及相關(guān)政策引導(dǎo)的缺失而造成的。此種現(xiàn)象亟待解決,希望能夠通過(guò)本文的研究對(duì)后續(xù)的投資理財(cái)體系以及個(gè)人投資理財(cái)?shù)木唧w操作與決策提供必要的理論支持與指導(dǎo)。
[關(guān)鍵詞]個(gè)人理財(cái)投資；個(gè)人理財(cái)投資風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避；投資組合；會(huì)計(jì)投資者保護(hù)
[DOI] 10.13939/ki.zgsc.2015.03.150
1 我國(guó)個(gè)人理財(cái)投資現(xiàn)狀
進(jìn)入21世紀(jì)以來(lái)，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展和人民生活水平的不斷提高，個(gè)人理財(cái)投資已經(jīng)不再是少數(shù)人的財(cái)富秘訣，成為大眾不可缺少的致富工具。我國(guó)現(xiàn)在的財(cái)富市場(chǎng)規(guī)模已躍居為亞洲區(qū)僅次于日本的第二大財(cái)富市場(chǎng)。我國(guó)個(gè)人投資理財(cái)市場(chǎng)雖然起步較晚，可并不影響其蓬勃發(fā)展。目前，個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)主要由各商業(yè)銀行開(kāi)展，各家銀行將個(gè)人理財(cái)看作是新時(shí)代的利潤(rùn)增長(zhǎng)要素，重金打造個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品。除了銀行之外，我國(guó)已經(jīng)初步建立證券、股票、保險(xiǎn)、基金等較健全的個(gè)人理財(cái)投資渠道供人們選擇。個(gè)人理財(cái)投資工具也在不斷推陳出新，競(jìng)爭(zhēng)中求生存，求發(fā)展，為人們提供更多種選擇，更好的服務(wù)。與此同時(shí)，人們投資的理念也越來(lái)越成熟，越來(lái)越理性化，投資與風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)增強(qiáng)，逐漸懂得遵守投資的基本原則――風(fēng)險(xiǎn)與投資收益相平衡。這樣根本性的變化有利于資本市場(chǎng)的發(fā)展，同時(shí)更能證明個(gè)人理財(cái)投資在社會(huì)經(jīng)濟(jì)進(jìn)步中起著重要作用。
2 個(gè)人理財(cái)投資的存在的風(fēng)險(xiǎn)
2.1 理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)變動(dòng)造成投資者盲目跟風(fēng)，導(dǎo)致投資者輕視實(shí)際收益
風(fēng)險(xiǎn)根據(jù)可分散性可分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。由于受到供求關(guān)系或者國(guó)家政策等外部原因的直接影響，理財(cái)產(chǎn)品的收益值很容易變化，幅度不明確，不可以通過(guò)組合投資來(lái)分散風(fēng)險(xiǎn)，這就是系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，又稱(chēng)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，最明顯地反映在股票市場(chǎng)。當(dāng)市場(chǎng)利率或者財(cái)政政策傾向于向市場(chǎng)投放資金時(shí)，股票的價(jià)格就會(huì)水漲船高，股民就會(huì)跟風(fēng)競(jìng)相購(gòu)買(mǎi)，這樣就會(huì)哄抬股價(jià)。當(dāng)股票的價(jià)格過(guò)度高于它的內(nèi)在價(jià)值時(shí)，大批股民就會(huì)撤資，導(dǎo)致股價(jià)的暴跌，給后續(xù)進(jìn)入的投資者帶來(lái)嚴(yán)重的虧損。除了在股票市場(chǎng)，同樣在銀行依舊存在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)在利率風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)利率變化具有不確定性，會(huì)隨著市場(chǎng)商品價(jià)格以及市場(chǎng)供求關(guān)系的變化發(fā)生變動(dòng)，個(gè)人投資者的實(shí)際收益與預(yù)期收益會(huì)發(fā)生背離。當(dāng)市場(chǎng)利率上升，人們的預(yù)期收益就會(huì)增加，個(gè)人投資也會(huì)隨之增加；然而當(dāng)市場(chǎng)利率下降，實(shí)際收益低于預(yù)期收益時(shí)就會(huì)給投資者帶來(lái)?yè)p失。
2.2 單個(gè)理財(cái)產(chǎn)品所在公司經(jīng)營(yíng)不善給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)
大多數(shù)個(gè)人投資者在投資時(shí)往往只選擇一種最看好的理財(cái)產(chǎn)品，一旦理財(cái)產(chǎn)品所在公司經(jīng)營(yíng)不善面臨財(cái)務(wù)危機(jī)時(shí)，其理財(cái)產(chǎn)品價(jià)格就會(huì)迅速下跌，從而使投資該產(chǎn)品的投資人遭受損失。這種由于單個(gè)理財(cái)產(chǎn)品所在公司經(jīng)營(yíng)成果、財(cái)務(wù)狀況、重大事件所引起理財(cái)產(chǎn)品價(jià)格明顯變動(dòng)給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)就是非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是可以通過(guò)投資組合來(lái)分散掉的風(fēng)險(xiǎn)。
2.3 商業(yè)銀行不能提供足夠的流動(dòng)資金支付投資人本金及利息的風(fēng)險(xiǎn)
商業(yè)銀行要為存款人提取現(xiàn)金、支付到期債務(wù)和借款人正常貸款需求準(zhǔn)備足夠的流動(dòng)資金，這種能力被稱(chēng)為商業(yè)銀行流動(dòng)性。銀行為什么存在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)呢？銀行在吸收儲(chǔ)戶(hù)的存款和投資人的投資之外，還有貸款業(yè)務(wù)。也就是說(shuō)將吸收進(jìn)來(lái)的這兩方面資金貸給借款人，在此基礎(chǔ)上收取利息。通常來(lái)說(shuō)，銀行吸收多個(gè)儲(chǔ)戶(hù)和投資人的資金之后貸給一個(gè)借款人，如果這個(gè)借款人在貸款之后沒(méi)有償還能力，不能夠以銀行存款償還銀行貸款，只能以抵押物作為償還。此時(shí)，銀行的流動(dòng)資金就會(huì)減少，這樣銀行就沒(méi)有充足的流動(dòng)資金支付儲(chǔ)戶(hù)或者投資人的本金及利息。然而，如果儲(chǔ)戶(hù)提前取款或投資者提前撤資就要相應(yīng)減少大部分利息收入。無(wú)論是否提前撤資都會(huì)對(duì)投資人的既得利益和投入資本造成虧損。《巴塞爾協(xié)議》中提到，對(duì)單個(gè)人或一組相關(guān)借款人的大額風(fēng)險(xiǎn)暴露了信用風(fēng)險(xiǎn)的集中，并且是造成銀行問(wèn)題的常見(jiàn)原因。
2.4 我國(guó)相關(guān)法律不完善，金融詐騙給投資者造成損失
大多數(shù)個(gè)人投資者在理財(cái)投資是不能容易地找到相關(guān)法律和規(guī)范來(lái)為他們的理財(cái)投資項(xiàng)目做出保障。傳統(tǒng)的投資理財(cái)中，投資者往往太過(guò)于信任理財(cái)經(jīng)理人夸大理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期收益，導(dǎo)致投資者相信過(guò)高的預(yù)期收益投資，而實(shí)際收益低于預(yù)期收益時(shí)，理財(cái)經(jīng)理人對(duì)其宣傳的的理財(cái)產(chǎn)品的虧損不用負(fù)責(zé)任，投資者自己承擔(dān)損失，這是傳統(tǒng)詐騙風(fēng)險(xiǎn)。 隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的飛速發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)詐騙風(fēng)險(xiǎn)越來(lái)越成為人們?nèi)菀咨袭?dāng)受騙的風(fēng)險(xiǎn)。這些理財(cái)類(lèi)釣魚(yú)網(wǎng)站主要類(lèi)型包括：小額貸款辦理、信用卡辦理、投資理財(cái)詐騙等，其中投資理財(cái)類(lèi)釣魚(yú)是目前單筆詐騙金額最高的釣魚(yú)類(lèi)型。據(jù)央視財(cái)經(jīng)頻道在“3?15消費(fèi)者權(quán)益日”報(bào)道了一家名為金玉恒通的香港投資管理公司開(kāi)始在內(nèi)地各大網(wǎng)站做宣傳推廣，并以日息1.5%，月息45%的高額回報(bào)招攬理財(cái)客戶(hù)。據(jù)初步統(tǒng)計(jì)，一年時(shí)間先后約有2萬(wàn)人投入了近100億元參與金玉恒通的理財(cái)計(jì)劃。到了2013年9月3日，金玉恒通公司突然關(guān)網(wǎng)，投資者的資金一夜之間消失無(wú)蹤，金玉恒通公司的注冊(cè)地、注冊(cè)人、網(wǎng)站上出現(xiàn)的公司負(fù)責(zé)人照片全部涉嫌造假。香港證監(jiān)會(huì)警示公告，稱(chēng)金玉恒通公司是一家無(wú)牌公司，沒(méi)有任何外匯投資和理財(cái)資質(zhì)。眾多傾其所有參與金玉恒通理財(cái)計(jì)劃的投資者才如夢(mèng)初醒。除了宣傳高收益之外，也有可能讓人不自覺(jué)掉入陷阱，例如，在公共二維碼上做手腳，欺騙消費(fèi)者刷碼有折扣，讓消費(fèi)者掉入陷阱。
3 如何規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人理財(cái)投資中存在風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避措施
3.1 切莫因從眾心理忽略了系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的存在
當(dāng)市場(chǎng)上某類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品行情大好，價(jià)格一路飆升的時(shí)候往往就是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)臨的前兆。人們往往只看到了當(dāng)前的收益卻忽略了隨之而來(lái)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。因此，避免市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)首先要有的主觀意識(shí)就是避免從眾心理。當(dāng)大多數(shù)人都選擇一種理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，同時(shí)意味著該理財(cái)產(chǎn)品的收益率接近最高極限，在短時(shí)間之內(nèi)必然會(huì)有嚴(yán)重的下跌。在理財(cái)產(chǎn)品價(jià)格大幅上漲時(shí)，投資者可根據(jù)自己承受風(fēng)險(xiǎn)的能力購(gòu)買(mǎi)一定量的理財(cái)產(chǎn)品，切忌重倉(cāng)操作，不要壓上自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力之外的資產(chǎn)，以免在金融市場(chǎng)暴跌時(shí)損失慘重。
3.2 投資者可以利用組合投資來(lái)規(guī)避公司經(jīng)營(yíng)不善導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)
“不要把雞蛋放在一個(gè)籃子里。”往往是規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)最直接的辦法，同時(shí)組合投資也是分散非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)最有效的辦法。在一定的條件下，一個(gè)投資者的投資組合選擇可以簡(jiǎn)化為平衡兩個(gè)因素，即投資組合的期望回報(bào)及其方差。風(fēng)險(xiǎn)可以用方差來(lái)衡量，通過(guò)分散化可以降低風(fēng)險(xiǎn)。這就是現(xiàn)資理論――馬科維茨的均值-方差理論。例如，兩只股票A和B組合，單只股票的風(fēng)險(xiǎn)可以用它的標(biāo)準(zhǔn)差來(lái)表示，計(jì)算出兩只股票的協(xié)方差來(lái)表示這一投資組合的風(fēng)險(xiǎn)，再用協(xié)方差除以?xún)芍还善钡臉?biāo)準(zhǔn)差之積得出兩只股票收益率的相關(guān)性。相關(guān)性與風(fēng)險(xiǎn)呈同方向變動(dòng)，相關(guān)性越大，相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)就越大。但是相關(guān)性與組合中的股票數(shù)量成反方向變動(dòng)，一個(gè)組合中的股票數(shù)量越多，相關(guān)性就越小，因此組合的風(fēng)險(xiǎn)也就越低。但是，組合風(fēng)險(xiǎn)是在系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)之上的非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是不能被分散掉的。
3.3 會(huì)計(jì)的投資者保護(hù)功能能有效地避免銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)帶來(lái)的損失
會(huì)計(jì)投資者保護(hù)功能體現(xiàn)在會(huì)計(jì)能保護(hù)投資者能保護(hù)投資者的基礎(chǔ)性信息，特別是在投資者保護(hù)的社會(huì)規(guī)范機(jī)制與市場(chǎng)機(jī)制的運(yùn)行中有著重要的作用。會(huì)計(jì)盈余通過(guò)對(duì)公司歷史成果的反映，提供預(yù)見(jiàn)公司未來(lái)發(fā)展前景的基礎(chǔ)。同時(shí)，會(huì)計(jì)信息具有充分、準(zhǔn)確、及時(shí)的特性。因此，投資者可以在購(gòu)買(mǎi)商業(yè)銀行的理財(cái)產(chǎn)品之前在得到銀行授權(quán)的情況下向注冊(cè)會(huì)計(jì)師咨詢(xún)?cè)摴镜呢?cái)務(wù)報(bào)告。通過(guò)全面的會(huì)計(jì)資料，借助會(huì)計(jì)師對(duì)商業(yè)銀行的歷史存貸比進(jìn)行研究。央行規(guī)定商業(yè)銀行最高的存貸比例為75%。一般來(lái)講，存貸比越高，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)就越大。除了存貸比之外，投資者還要根據(jù)注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具的財(cái)務(wù)分析報(bào)告分析商業(yè)銀行借款者的信用狀況，最大程度上保證自己的投資和收益能夠如期兌現(xiàn)。
3.4 “天下沒(méi)有免費(fèi)的午餐”――所有“高收益、低風(fēng)險(xiǎn)”都是謊言
“高收益、低風(fēng)險(xiǎn)”的理財(cái)產(chǎn)品大多數(shù)是陷阱。剛進(jìn)入這個(gè)行業(yè)的投資者擁有閑置資金，又著急投資，很容易被這種理財(cái)產(chǎn)品的“糖衣炮彈”欺騙。投資者面對(duì)此類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品一定要提高警惕，防止上當(dāng)受騙。在投資時(shí)，應(yīng)尋找正規(guī)的理財(cái)公司、商業(yè)銀行，民間小額貸款公司提供的理財(cái)產(chǎn)品多為融資性質(zhì)，他們是不具有融資的權(quán)利的。網(wǎng)絡(luò)詐騙也具有這樣的性質(zhì)，但是除了要提高警惕之外，還應(yīng)做好網(wǎng)絡(luò)安全的維護(hù)。關(guān)于網(wǎng)銀和支付寶一類(lèi)的支付工具以及淘寶賬號(hào)都要做好相應(yīng)的防范工作。密碼要定期更換，要設(shè)置異地登陸提醒，等等。中國(guó)銀行理財(cái)經(jīng)理王銀提醒大家，投資者應(yīng)定期對(duì)電腦和手機(jī)進(jìn)行殺毒。如果下定決心購(gòu)買(mǎi)網(wǎng)絡(luò)理財(cái)產(chǎn)品，也要合理選擇限額、限期，她認(rèn)為，網(wǎng)上理財(cái)單品額度最好不要超過(guò)10萬(wàn)元，時(shí)間一般在半年以?xún)?nèi)最為合適。
除了投資者要提高自身的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)之外，國(guó)家和金融行業(yè)也要做好相應(yīng)的工作來(lái)為投資者的理財(cái)項(xiàng)目保駕護(hù)航。首先，要完善法律和政策為個(gè)人投資理財(cái)提供一個(gè)良好的環(huán)境。為個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展提供一個(gè)有效的行政約束框架和法律保障。其次，金融機(jī)構(gòu)之間應(yīng)加強(qiáng)跨行業(yè)合作，商業(yè)銀行、保險(xiǎn)、證券公司，基金等部門(mén)之間應(yīng)聯(lián)合起來(lái)，為個(gè)人投資者提供優(yōu)質(zhì)的、一站式、一條龍式的服務(wù)，為個(gè)人理財(cái)投資保駕護(hù)航。然后培養(yǎng)復(fù)合型金融專(zhuān)業(yè)人才，提高理財(cái)人員的專(zhuān)業(yè)技能素質(zhì)和職業(yè)道德素質(zhì)，盡快建立起一支熟悉金融、稅法、保險(xiǎn)、證券投資等方面專(zhuān)業(yè)知識(shí)專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員團(tuán)隊(duì)。最后，注重與國(guó)際接軌，盡早建立具有公信力理財(cái)人員認(rèn)證培訓(xùn)及管理機(jī)構(gòu)，使人們?cè)趯?duì)理財(cái)師的咨詢(xún)中更好地理解個(gè)人理財(cái)投資，為個(gè)人理財(cái)投資在中國(guó)的發(fā)展做好市場(chǎng)鋪墊。
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關(guān)鍵詞：
隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，人民生活水平不斷的提高，家庭資產(chǎn)的不斷增加，投資理財(cái)已成為日益重要的問(wèn)題，家庭投資理財(cái)是針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行個(gè)人資財(cái)?shù)挠行顿Y，以使財(cái)富保值、增值，能夠抵御社會(huì)生活中的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，不管是儲(chǔ)蓄投資、股票投資，外匯、保險(xiǎn)投資，由于投資品種日益增多，所需的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，投資方法也很難完全掌握，家庭的資產(chǎn)選擇、組合、調(diào)整行為家庭對(duì)某一種或某幾種資產(chǎn)所產(chǎn)生的需求偏好和投資傾向，本文對(duì)工薪家庭的投資理財(cái)?shù)倪@一行為進(jìn)行了分析，并對(duì)家庭投資理財(cái)制勝之道和家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避進(jìn)行了分析，希望對(duì)家庭投資理財(cái)?shù)膶?shí)踐有所幫助。
一、工薪家庭投資理財(cái)?shù)倪x擇
（一）、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性
家庭在投資時(shí)，首先面臨的就是投資方式和領(lǐng)域的選擇，一般應(yīng)以資產(chǎn)的收益與風(fēng)險(xiǎn)以及相互制約關(guān)系為考慮基本點(diǎn)，選擇某種或某幾種資產(chǎn)，并決定其投人數(shù)量與比例。 以前，在老百姓眼里，“投資理財(cái)=銀行=儲(chǔ)蓄所”，個(gè)人金融投資給老百姓帶來(lái)的僅僅是“存錢(qián)生利息”。今天的老百姓不但有能力“穿金戴銀”，個(gè)人可支配的收人也達(dá)到了數(shù)萬(wàn)元。新的投資品種逐漸成為個(gè)人投資理財(cái)?shù)闹毓S組成部分。諸如金融期貨、金融期權(quán)等新興的個(gè)人投資理財(cái)工具層出不窮，對(duì)現(xiàn)代個(gè)人理財(cái)投資組合影響很大。在眾多的資產(chǎn)選擇方式中，及時(shí)引導(dǎo)家庭利用資金市場(chǎng)的不景氣，以較低的成本籌措社會(huì)游資，選擇自己適合的方式進(jìn)行理性投資，就是一種不景氣市場(chǎng)條件下的資產(chǎn)選擇策略。
（二）、工薪家庭投資理財(cái)?shù)钠贩N
當(dāng)前，新興的個(gè)人投資理財(cái)工具層出不窮，對(duì)現(xiàn)代個(gè)人理財(cái)投資組合影響很大。現(xiàn)在家庭投資理品種主要有：
1.銀行存款。對(duì)普通百姓來(lái)講，存款是最基本的投資理財(cái)方式。與其它投資方式比較，存款的好處在于：存款品種多樣、具有靈活性、具有增值的穩(wěn)定性、安全性。
2.股票投資。在所有的投資工具中，股票(普通股)可以說(shuō)是回報(bào)率最高的投資工具之一，特別是從長(zhǎng)期投資的角度看，沒(méi)有一種公開(kāi)上市的投資工具比普通股提供更高的報(bào)酬。
3.投資基金。不少人想投資股市，但是不懂得如何選擇適合自己的股票，最理想的方法是委托專(zhuān)家代做投資選擇，這種投資方式便是基金。
4.債券投資。債券介于儲(chǔ)蓄和股票之間，較儲(chǔ)蓄利息高，比股票風(fēng)險(xiǎn)小，對(duì)于有較多閑散資金、中等收人家庭比較適合。債券具有期限固定、還本付息、可轉(zhuǎn)讓、收人穩(wěn)定等特點(diǎn)，深受保守型投資者和老年人的歡迎。
5.房地產(chǎn)投資。房地產(chǎn)是指房產(chǎn)與地產(chǎn)，亦即房屋和土地這兩種財(cái)產(chǎn)的統(tǒng)稱(chēng)。由于購(gòu)置房地產(chǎn)是每個(gè)家庭十分重大的投資，所以家庭要投資于房地產(chǎn)應(yīng)該做好理財(cái)計(jì)劃;合理安排購(gòu)房資金并隨時(shí)關(guān)注房地產(chǎn)市場(chǎng)變化，以便價(jià)格大幅度看漲時(shí)，賣(mài)出套現(xiàn)獲取價(jià)差。
6.保險(xiǎn)投資。所謂保險(xiǎn)，是指由保險(xiǎn)公司按規(guī)定向投保人收取一定的保險(xiǎn)費(fèi)，建立專(zhuān)門(mén)的保險(xiǎn)基金，采用契約形式，對(duì)投保人的意外損失和經(jīng)濟(jì)保障需要提供經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償?shù)囊环N方法。
7.期貨投資。期貨交易是指買(mǎi)賣(mài)雙方交付一定數(shù)量的保證金，通過(guò)交易所進(jìn)行，在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割某一特定品質(zhì)、規(guī)格的商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約的交易形式。
8.藝術(shù)品投資。在海外，藝術(shù)品已與股票、房地產(chǎn)并列為三大投資對(duì)象。
二、家庭投資理財(cái)?shù)慕M合
不管是金融資產(chǎn)、實(shí)物資產(chǎn)，還是實(shí)業(yè)資產(chǎn)，都有一個(gè)合理組合的問(wèn)題。許多家庭已經(jīng)認(rèn)識(shí)到具有實(shí)際經(jīng)濟(jì)價(jià)值的家庭投資組合追求的不是單一資產(chǎn)效用的最大化，而是整體資產(chǎn)組合效用的最大化。因?yàn)橘Y產(chǎn)間具有替代性與互補(bǔ)性，資產(chǎn)的替代性體現(xiàn)在各種資產(chǎn)間的需求的多少。從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度不難證明，過(guò)多地持有一種資產(chǎn)，將產(chǎn)生逆向效應(yīng)，持有的效用會(huì)下降，成本上升，風(fēng)險(xiǎn)上升，最終導(dǎo)致收益的下降。這不利于家庭投資目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，而實(shí)行資產(chǎn)組合，家庭所獲得的資產(chǎn)效用的滿足程度要比單一資產(chǎn)大得多，這經(jīng)常可以從資產(chǎn)的持有成本，交易價(jià)格、預(yù)期收益、安全程度諸方面得到體現(xiàn)。比如，市場(chǎng)不景氣時(shí)，一般投資品市場(chǎng)和收藏品市場(chǎng)同時(shí)處于不景氣狀態(tài)，但房市、郵市、卡市、幣市、股市、黃金首飾、古玩珍寶的市場(chǎng)疲弱程度并不相同，有的低于面值或成本價(jià)，有的維持較高的價(jià)格，也是有可能的，這時(shí)頭腦清醒，有鑒別能力的投資者，會(huì)及時(shí)選擇上述形式的資產(chǎn)中，哪些升值潛力大的品種進(jìn)行組合投資，也會(huì)獲得可觀的效益。我國(guó)已有不少家庭不僅可以較自如地運(yùn)用資產(chǎn)組合的一般投資技巧，甚至自有資金與他人資金互相配合，從而使家庭投資理財(cái)?shù)男б娲罅μ岣摺＿@是效益較佳的資產(chǎn)組合方式。
三、家庭投資理財(cái)如何獲取收益：
現(xiàn)在，不少家庭投資理財(cái)收效不理想，有的甚至因投資失誤和理財(cái)不當(dāng)而造成嚴(yán)重?fù)p失。那么，家庭投資理財(cái)，到底如何進(jìn)行，才能取得預(yù)期收益呢？我認(rèn)為：
（一）、制訂投資理財(cái)計(jì)劃堅(jiān)持“三性原則”—安全性、收益性和流動(dòng)性。所謂安全性，將家庭儲(chǔ)蓄投向不僅不蝕本、并且購(gòu)買(mǎi)力不因通貨膨脹而降低的途徑，這是家庭投資理財(cái)?shù)氖滓瓌t。所謂收益哇，將家庭儲(chǔ)蓄投資之后要有增值，當(dāng)然盈利越多越好，這是家庭投資理財(cái)?shù)母驹瓌t。所謂流動(dòng)性，即變現(xiàn)性，家庭儲(chǔ)蓄資金的運(yùn)用要考慮其變成現(xiàn)金的能力，也就是說(shuō)家里急需用這筆錢(qián)時(shí)能收回來(lái)，這是家庭投資理財(cái)?shù)臈l件，如黃金、熱門(mén)股票、某些債券、銀行存單具有較高的變現(xiàn)性，而房地產(chǎn)、珠寶等不動(dòng)產(chǎn)、保險(xiǎn)金等變現(xiàn)性就較差。
（二）、了解和掌握相關(guān)領(lǐng)域和學(xué)科的知識(shí)。在進(jìn)行家庭投資理財(cái)過(guò)程中，將涉及金融投資、房地產(chǎn)投資、保險(xiǎn)計(jì)劃等組合投資，因而，首先要了解投資工具的功能和特性，根據(jù)個(gè)人的投資偏好和家庭資產(chǎn)狀況有針對(duì)性地選擇風(fēng)險(xiǎn)大小不同的儲(chǔ)蓄、債券、股票、保險(xiǎn)、房地產(chǎn)等投資工具，制定有效的投資方案，最大限度的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、減少損失。了解國(guó)家的時(shí)事動(dòng)向，掌握宏觀經(jīng)濟(jì)政策、相關(guān)的法律法規(guī)。家庭投資離不開(kāi)國(guó)家經(jīng)濟(jì)背景，宏觀經(jīng)濟(jì)導(dǎo)向直接制約投資工具性能的發(fā)揮和市場(chǎng)獲利空間;同時(shí)，了解國(guó)家的法律法規(guī)，使得投資合法化，不參加非法融資活動(dòng)，在可能的情況下 通過(guò)合理避稅提高收益。
（三）、家庭投資理財(cái)要有理性，精心規(guī)劃，時(shí)刻保持冷靜頭腦。
科學(xué)管理如何妥善累積人生各階段的財(cái)富，并且將財(cái)富做有計(jì)劃有系統(tǒng)的管理，是現(xiàn)代家庭必備的理財(cái)觀。
四、家庭投資風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避：
（一）建好金融檔案。在家庭金融活動(dòng)頻繁的今天，眾多的金融信息已經(jīng)很難僅憑人的大腦就全部記憶清楚，由此導(dǎo)致了一系列問(wèn)題：有的銀行存單和其它有價(jià)證券被盜或丟失后，卻因提供不出有關(guān)資料，無(wú)法到有關(guān)金融機(jī)構(gòu)去掛失；有些股民股票買(mǎi)進(jìn)賣(mài)出都不記賬，有關(guān)上市公司多次送股后，竟搞不清帳上究竟有多少股票，以至錯(cuò)失了高價(jià)位拋出并盈得更多利潤(rùn)的良機(jī)；有的將家庭財(cái)產(chǎn)或人身意外傷害等保險(xiǎn)憑據(jù)亂放，一旦真的出了事，卻因找不到保險(xiǎn)憑單而難以獲得保險(xiǎn)公司理賠，等等。只要建立家庭金融擋案，這些問(wèn)題就完全可以避免。
（二）、打造個(gè)人信用所謂個(gè)人信用，即個(gè)人向金融機(jī)構(gòu)借貸投資或消費(fèi)時(shí)，所具有的守信還貸紀(jì)錄。它是公民在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中不可或缺的 “通行證”。目前，居民建立個(gè)人金融信用，廣大居民在進(jìn)行冢庭借貸投資或消費(fèi)時(shí)，應(yīng)借助這樣的中介服務(wù)，建立個(gè)人信用，取得向多家銀行借貸的“通行證”。
（三）、家庭投資者要及時(shí)查明實(shí)際遇到風(fēng)險(xiǎn)的種類(lèi)、原因，并及時(shí)采取補(bǔ)救措施。由于外部原因引起的風(fēng)險(xiǎn)，由于國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的變化造成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)調(diào)整修改投資計(jì)劃和投資方案，如利率下調(diào)，就調(diào)整儲(chǔ)蓄結(jié)構(gòu);如資本市場(chǎng)不景氣，就調(diào)整股票、期貨、基金、債券結(jié)構(gòu)。
以上的分析希望能夠?qū)ば郊彝ルA層理財(cái)有所幫助，最后建議要科學(xué)合理地掌握理財(cái)原則，擴(kuò)大投資渠道，運(yùn)用各種理財(cái)工具，科學(xué)組合、分散風(fēng)險(xiǎn)，走出理財(cái)誤區(qū)，最大限度地發(fā)揮資金的使用效應(yīng)。總之，工薪家庭投資理財(cái)?shù)慕】蛋l(fā)展，才有可能最大限度地動(dòng)員家庭家庭持有的資金，從而實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)產(chǎn)使用效益的最大化。
參考文獻(xiàn)：
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“‘掙錢(qián)（earn money）’是人們憑自己的努力工作來(lái)獲取收入的簡(jiǎn)稱(chēng)，而‘賺錢(qián)（make money）’則大多指人們憑自己的資本來(lái)獲取收入。“梅孝生在采訪中說(shuō)，”人們常說(shuō)的‘錢(qián)生錢(qián)容易’在美國(guó)的體現(xiàn)就是進(jìn)行合理投資的致富。”
華人投資行為的特點(diǎn)―短線、逐利
對(duì)于普遍的美國(guó)家庭來(lái)講，投資是將近期內(nèi)用不著的余錢(qián)進(jìn)行長(zhǎng)、短期的合理規(guī)劃。長(zhǎng)期投資中著名的“72法則”是沒(méi)有接受過(guò)金融專(zhuān)業(yè)培訓(xùn)的老百姓的黃金法則。它的秘密是：一筆錢(qián)能夠在72除以年回報(bào)率的百分?jǐn)?shù)內(nèi)的年數(shù)內(nèi)翻一番。例如如果投資回報(bào)率為9%，則今天的1萬(wàn)美元大約在8年的長(zhǎng)期投資之后變成2萬(wàn)美元。
梅孝生認(rèn)為，由于其獨(dú)特的歷史、文化，亞洲人的儲(chǔ)蓄率在世界各族裔中一向普遍較高。當(dāng)他們移民到美國(guó)以后，在理財(cái)方面仍保留了這一特點(diǎn)。同時(shí)，新移民安家置業(yè)的需求也使房地產(chǎn)成為人們投資的一大部分。新移民普遍具有持有較多現(xiàn)金―包括銀行存款―的特點(diǎn)，這是由于其長(zhǎng)期養(yǎng)成的儲(chǔ)蓄習(xí)慣，另一方面也是由于他們對(duì)新的環(huán)境的小心與謹(jǐn)慎。
“與從小就對(duì)投資理財(cái)耳濡目染的土生土長(zhǎng)的美國(guó)人相比，華人移民在理財(cái)方面還不是非常成熟。”梅孝生對(duì)《華盛頓觀察》周刊表示，“精打細(xì)算的習(xí)慣和重視儲(chǔ)蓄的傳統(tǒng)一方面使他們具有良好的理財(cái)能力，但是不熟悉的市場(chǎng)規(guī)則與投資理念卻妨礙了他們最大限度地利用投資來(lái)為自己和家人獲得最大的利益。缺乏長(zhǎng)期投資觀念，過(guò)于重視投資的短期收益是他們投資理財(cái)方面不成熟的最大表現(xiàn)。人們?cè)诮鹑谑袌?chǎng)投資的重點(diǎn)過(guò)于集中于股票產(chǎn)品。”
梅孝生繼續(xù)分析說(shuō)，“華人新移民投資的另一特點(diǎn)是未能充分利用專(zhuān)業(yè)人員對(duì)市場(chǎng)和規(guī)則的了解。一般美國(guó)家庭在投資時(shí)大多會(huì)向?qū)I(yè)的投資顧問(wèn)進(jìn)行咨詢(xún)，以在法律允許的范圍內(nèi)，根據(jù)自己的實(shí)際情況，合理地規(guī)劃長(zhǎng)、短斯投資的比例，平衡愿承受的風(fēng)險(xiǎn)和希望獲得的收益。而華人新移民一方面對(duì)金融服務(wù)市場(chǎng)不了解，一方面可能不愿花額外的錢(qián)來(lái)進(jìn)行咨詢(xún)，大多自己在股市上進(jìn)行交易。”
投資的最重要原則―多樣化
在談到華人在投資理財(cái)中最應(yīng)注意的問(wèn)題時(shí)，他說(shuō)：“任何投資行為的首要原則就是要選擇多樣化的投資產(chǎn)品以控制風(fēng)險(xiǎn)”。
他說(shuō)，雖然這是人人皆知的基本原則，但是在實(shí)際操作中卻不是每個(gè)人都能夠做到。華人大多投資于股市，在股票選擇中也以一些熱門(mén)的股票為主，投資的主要目的是獲得短期收益。這種行為與其說(shuō)是“投資（investing）”，不如說(shuō)是“交易（trading）”。
梅孝生認(rèn)為，投資者應(yīng)該向他們的顧問(wèn)們提供自己家庭的金融實(shí)力以及目前和未來(lái)對(duì)錢(qián)的需求情況合理地分配長(zhǎng)、短期投資的比例。同時(shí)，對(duì)于時(shí)間和精力有限的個(gè)人投資者來(lái)說(shuō)，可以考慮投資股票基金，以達(dá)到更充分的多樣化與安全性。與個(gè)人投資者相比，基金具有專(zhuān)業(yè)人士管理，并且對(duì)市場(chǎng)走勢(shì)和個(gè)股情況有詳盡的分析，在所投資股票的選擇方面也充分進(jìn)行了多樣化和風(fēng)險(xiǎn)與收益的平衡。
當(dāng)前的投資方向―“防御性”投資
“近來(lái)，美國(guó)的金融市場(chǎng)由于對(duì)油價(jià)上漲、通貨膨脹、巨額貿(mào)易和預(yù)算赤字及經(jīng)濟(jì)走勢(shì)的擔(dān)心，而具有很大的不確定性，”在談到美國(guó)的投資狀況時(shí)，梅孝生說(shuō)，“在這種情況下，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)承受能力不強(qiáng)的投資者要小心謹(jǐn)慎，尤其是對(duì)股票投資。當(dāng)前，可以考慮投資一些'防御性'的投資產(chǎn)品，如一些能夠在熊市下表現(xiàn)不俗，同時(shí)在牛市中也能獲得相當(dāng)收益的投資產(chǎn)品，例如那些經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)良好，無(wú)論宏觀經(jīng)濟(jì)走勢(shì)如何都能盈利的大公司。”
“如果個(gè)人投資者沒(méi)有足夠的時(shí)間和精力來(lái)跟蹤、分析公司的表現(xiàn)，那么可以考慮投資一些專(zhuān)門(mén)投資與這類(lèi)股票的'防御性'基金產(chǎn)品。”他說(shuō)，“當(dāng)前，能為投資者帶來(lái)穩(wěn)定現(xiàn)金收入，且每年都派發(fā)股息的大公司股票，其增長(zhǎng)余地并不大，但經(jīng)營(yíng)情況穩(wěn)定，并按時(shí)發(fā)放紅利的電力、石油等公司的股票的收益型基金卻值得投資者留意”。
1投資理財(cái)觀念的培養(yǎng)
第一，學(xué)習(xí)投資理財(cái)知識(shí)。從對(duì)目前大學(xué)生進(jìn)行交流與調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，目前大學(xué)生根本不知道理財(cái)、投資以及投機(jī)的基本概念，認(rèn)為這些都是一個(gè)概念，說(shuō)到投資，大部分同學(xué)只知道余額寶，或者就是炒股票。而大學(xué)課程中涉及的投資，一般都是公司企業(yè)的投資問(wèn)題，比較少有開(kāi)設(shè)個(gè)人投資理財(cái)課程的。這些都造成大學(xué)生沒(méi)有投資理財(cái)?shù)挠^念與意識(shí)，花錢(qián)大手大腳，不知道花錢(qián)時(shí)需要區(qū)分必需與必要，平時(shí)不起眼的一瓶飲料或者零食，積少成多，都是大學(xué)生不小的開(kāi)銷(xiāo)，而一些新型電子產(chǎn)品的誘惑下的購(gòu)買(mǎi)，更是一大筆的開(kāi)銷(xiāo)。因此，建議學(xué)校開(kāi)設(shè)個(gè)人投資理財(cái)課程，或者在相關(guān)課程中進(jìn)行個(gè)人投資理財(cái)?shù)慕逃⒔ㄗh學(xué)生閱讀理財(cái)啟蒙書(shū)，比如《小狗錢(qián)錢(qián)》《通向財(cái)務(wù)自由之路》、《窮爸爸富爸爸》等書(shū)籍，從大學(xué)開(kāi)始學(xué)校理財(cái)知識(shí)，培養(yǎng)理財(cái)觀念，一方面為今后走上工作崗位進(jìn)行個(gè)人理財(cái)規(guī)劃打下基礎(chǔ)，另一方面通過(guò)學(xué)習(xí)，學(xué)生會(huì)有意識(shí)開(kāi)始節(jié)約，開(kāi)始管理自己的財(cái)務(wù)，逐步養(yǎng)成良好的花錢(qián)習(xí)慣。
第二，從開(kāi)源節(jié)流開(kāi)始進(jìn)行理財(cái)。目前大學(xué)生很多都談不上財(cái)務(wù)獨(dú)立，也沒(méi)有穩(wěn)定的收入來(lái)源，大多數(shù)依靠父母提供生活學(xué)習(xí)費(fèi)用。因此大學(xué)生在完成學(xué)習(xí)任務(wù)的同時(shí)，一方面學(xué)會(huì)節(jié)流。建議大學(xué)生建立記賬日記，通過(guò)流水賬式的賬務(wù)管理，規(guī)避不必要的花費(fèi)，為自己“省出”財(cái)務(wù)本金。另一方面積極參與到兼職工作中，例如學(xué)校內(nèi)提供的各種勤工助學(xué)崗位或是在企業(yè)兼職打工，既能體會(huì)掙錢(qián)的不易，也能有效增加收入。
第三，適當(dāng)進(jìn)行一些投資實(shí)踐。大學(xué)生經(jīng)過(guò)理財(cái)與投資知識(shí)學(xué)習(xí)后，并且通過(guò)開(kāi)源節(jié)流得到一部分財(cái)務(wù)本金，這時(shí)候可以開(kāi)始進(jìn)行一些投資實(shí)踐。投資是需要實(shí)踐來(lái)不斷驗(yàn)證書(shū)本的理論，以及要把理論應(yīng)用于實(shí)踐。有了一定的知識(shí)，大學(xué)生也會(huì)有要進(jìn)行投資的強(qiáng)烈愿望。大學(xué)生應(yīng)從風(fēng)險(xiǎn)小，比較容易操作的投資開(kāi)始。比如從余額寶開(kāi)始投資，逐步進(jìn)行貨幣基金、債券基金以及股票基金的投資。由于股票基金風(fēng)險(xiǎn)比較大，對(duì)于大學(xué)生可以建議進(jìn)行基金定投，投資資金要求少，可以長(zhǎng)期進(jìn)行，是一種比較好的長(zhǎng)期投資方式，適合資金比較少的大學(xué)生以及剛上班的白領(lǐng)。作為教師可以對(duì)這些學(xué)生進(jìn)行適當(dāng)指導(dǎo)，同時(shí)要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)教育。另外要教育學(xué)生不要借錢(qián)投資，這是投資的大忌。有多少閑錢(qián)就進(jìn)行多少投資，教育學(xué)生投資不是為了賺大錢(qián)，而是為了實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由，養(yǎng)成良好的投資心態(tài)非常重要。
第四，以學(xué)習(xí)為主，不要為了投資，本末倒置。大學(xué)生在學(xué)校最重要的任務(wù)還是學(xué)習(xí)，而不能為了投資，耽誤的學(xué)業(yè)這就得不償失了。一些大學(xué)生會(huì)有一些投資理財(cái)?shù)囊庾R(shí)，但是這部分同學(xué)很多都是買(mǎi)賣(mài)股票。實(shí)際上股票投資是風(fēng)險(xiǎn)比較高的投資，而且比較費(fèi)時(shí)間，每天都要看盤(pán)，所以除了是學(xué)金融等專(zhuān)業(yè)的同學(xué)，并不建議進(jìn)行這種高風(fēng)險(xiǎn)投資。大學(xué)生應(yīng)該樹(shù)立良好的理財(cái)觀念。大學(xué)生理財(cái)必須量力而行，切不可因?yàn)槔碡?cái)而影響自己的學(xué)業(yè)與課程，不能過(guò)度沉溺于理財(cái)與投資。要做好長(zhǎng)期理財(cái)?shù)男睦頊?zhǔn)備，不能有一夜暴富或一勞永逸的心態(tài)，堅(jiān)持穩(wěn)健策略，切忌急功近利。
第五，鼓勵(lì)大學(xué)生進(jìn)行微創(chuàng)業(yè)，開(kāi)創(chuàng)自己的事業(yè)。我們知道投資理財(cái)?shù)慕K點(diǎn)不是金錢(qián)而是事業(yè)。一個(gè)人有良好的事業(yè)與投資理財(cái)方式，才能更快地實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由。在目前就業(yè)形勢(shì)下，許多大學(xué)畢業(yè)生失去了主動(dòng)選擇工作的機(jī)會(huì)，轉(zhuǎn)而被動(dòng)地接受工作的選擇，這樣導(dǎo)致許多大學(xué)生獲得了一份并不感興趣的工作，所以導(dǎo)致許多人頻繁換工作。如果大學(xué)生有自己的興趣與愛(ài)好，能夠把興趣與愛(ài)好轉(zhuǎn)化為自己的事業(yè)，一方面解決目前大學(xué)生就業(yè)難的現(xiàn)狀，另一方面大學(xué)生可以有自己喜歡的事業(yè)。目前流行的微創(chuàng)業(yè)正適合大學(xué)生。微創(chuàng)業(yè)是指用微小的成本進(jìn)行創(chuàng)業(yè)，或者在細(xì)微的領(lǐng)域進(jìn)行創(chuàng)氛“微創(chuàng)業(yè)”被認(rèn)為是改變當(dāng)前大學(xué)生就業(yè)難狀況的一個(gè)有益的探索和嘗試，成為年輕人尤其是大學(xué)生創(chuàng)業(yè)不可阻擋的趨勢(shì)。
2大學(xué)生投資技巧
第一，貨幣基金理財(cái)方式。自從余額寶誕生后，貨幣基金這種理財(cái)方式就受到年輕人的追捧，這種方式也非常適合大學(xué)生。據(jù)調(diào)查，凡是有過(guò)淘寶購(gòu)物的學(xué)生，有一部分是把不用的資金放在余額寶中，可以獲得收益，而大部分學(xué)生由于沒(méi)有網(wǎng)上購(gòu)物習(xí)慣，或者認(rèn)為錢(qián)少，沒(méi)有必要理財(cái)，或者不關(guān)注相關(guān)理財(cái)知識(shí)，根本沒(méi)有理財(cái)行為。所以筆者在教學(xué)實(shí)踐中，會(huì)利用業(yè)余時(shí)間與學(xué)生交流，或者在課堂上財(cái)務(wù)知識(shí)講解過(guò)程中，給同學(xué)以建議和提示，收到較好的效果，有很多同學(xué)在老師建議后，都開(kāi)始實(shí)施存錢(qián)計(jì)劃。當(dāng)然，除了余額寶，還有微信錢(qián)包、最新的微眾銀行等，也有貨幣基金的活期存款理財(cái)，很適合大學(xué)生理財(cái)。方便、快捷、起點(diǎn)金額小，風(fēng)險(xiǎn)小。
第二，基金定投。在今年上半年，股市火熱的時(shí)候，許多大學(xué)生也都投入股市進(jìn)行投資，而且下半年股市風(fēng)云突變，快速下跌中，很多大學(xué)生也都虧本退出，或者無(wú)奈轉(zhuǎn)為長(zhǎng)期投資，實(shí)際上筆者認(rèn)為股市不適合大學(xué)生，尤其是資金量很小，如何反復(fù)交易，基本都給證券所貢獻(xiàn)手續(xù)費(fèi)了，當(dāng)然筆者認(rèn)為如果是金融專(zhuān)業(yè)等學(xué)生，可以進(jìn)行嘗試，因?yàn)檫@是等于專(zhuān)業(yè)實(shí)踐，而對(duì)于其他大學(xué)生，在沒(méi)有進(jìn)行專(zhuān)業(yè)學(xué)習(xí)的情況下，應(yīng)該嘗試基金定投這種簡(jiǎn)單、有效的長(zhǎng)期堅(jiān)持能夠帶來(lái)較好收益的理財(cái)方式，因?yàn)橄喈?dāng)于零存整取，強(qiáng)制儲(chǔ)蓄，尤其是在目前熊市的情況下，應(yīng)該是比較好的時(shí)機(jī)，而不是股市火熱的時(shí)候。而且起點(diǎn)很低，基金定投一般100元起投，但是一些基金公司淘寶店，1元就可以投資，非常方便。可以隨時(shí)投，也可以隨時(shí)停止。
第三，P2P投資。近幾年，P2P這種網(wǎng)絡(luò)借貸方式也火了起來(lái)，雖然風(fēng)險(xiǎn)很高，但是如果能夠分散投資，借助一些基本知識(shí)以及第三方平臺(tái)如網(wǎng)貸之家、網(wǎng)貸天眼以及融360等的篩選，選擇出一些比較安全的平臺(tái)進(jìn)行投資，還是一種比較好的理財(cái)方式。當(dāng)然要有一定的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，要有一定的選擇標(biāo)準(zhǔn)，比如最好選擇風(fēng)投系、國(guó)資系或者上市系等，有一定保障的平臺(tái)進(jìn)行投資。P2P風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)比較高，但是收益也比較高，比較穩(wěn)定，比較方便投資，不像股市，沒(méi)有專(zhuān)業(yè)知識(shí)，很容易成為韭菜被割。
【關(guān)鍵詞】80后 投資理財(cái)
一、80后的“危”與“機(jī)”背景
（一）“計(jì)劃生育”
“計(jì)劃生育”是為緩和人口增長(zhǎng)過(guò)快而在1980年開(kāi)始采取的人口政策，即80后出生在一個(gè)“人炸危機(jī)”中，人口數(shù)量與社會(huì)資源緊張的情況會(huì)伴隨我們這一代人終身：讀書(shū)時(shí)搶書(shū)桌，工作時(shí)搶飯碗，甚至種競(jìng)爭(zhēng)會(huì)延續(xù)到我們的下一代，生育時(shí)要搶產(chǎn)床。幸好，我們趕上了“改革開(kāi)放”，1978年底推動(dòng)的改革開(kāi)放，從體制上解放了龐大的生產(chǎn)力，我們國(guó)家的經(jīng)濟(jì)實(shí)力，綜合國(guó)力不斷增強(qiáng)，人民生活水平不斷提高，居民儲(chǔ)蓄率在1994年達(dá)到32.6%，到2005年，我國(guó)儲(chǔ)蓄率在全世界排名第一。我們的父輩在這改革開(kāi)放30多年中辛勤奮斗累積了一定量的家庭財(cái)富，我們80后也是幸福成長(zhǎng)的一代。
但是從新世紀(jì)初至今，80后在逐漸走出校園踏入社會(huì)時(shí)卻遭遇到了巨大的個(gè)人發(fā)展及生存壓力。首先，因1997年亞洲金融危機(jī)導(dǎo)致國(guó)內(nèi)遭遇通貨緊縮壓力，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)靠外貿(mào)拉動(dòng)的經(jīng)驗(yàn)受到了挑戰(zhàn)，轉(zhuǎn)而寄希望于拉動(dòng)內(nèi)需刺激增長(zhǎng)，故而提出了教育業(yè)作為第三產(chǎn)業(yè)，即“教育產(chǎn)業(yè)化”，這就造成了各大高校擴(kuò)大招生，提高收費(fèi)。2003屆作為第一屆擴(kuò)招后的80后應(yīng)屆生，之后每一屆應(yīng)屆生相繼踏入職場(chǎng)，雖然我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中“人口紅利”臨近枯竭（2008年出現(xiàn)用工荒），作為發(fā)展中國(guó)家的“劉易斯拐點(diǎn)”出現(xiàn)在即，但由于大學(xué)教育供給與社會(huì)實(shí)踐需求之間的脫節(jié)造成社會(huì)普遍反映“大學(xué)生”這類(lèi)“高級(jí)勞動(dòng)力”數(shù)量在增加，但質(zhì)量并不樂(lè)觀，企業(yè)要發(fā)著工資培訓(xùn)大學(xué)生員工，80后就業(yè)難與低薪成為必然。從人生的生命運(yùn)動(dòng)規(guī)律及人生職場(chǎng)發(fā)展必然規(guī)律來(lái)看：30歲以前是職場(chǎng)學(xué)習(xí)期，個(gè)人應(yīng)以踏實(shí)學(xué)習(xí)積累職場(chǎng)知識(shí)為首要目的，比積累財(cái)富更為重要，若第一階段沒(méi)有打好基礎(chǔ)會(huì)影響其終身職場(chǎng)生涯的成敗。所以就短期經(jīng)濟(jì)效益來(lái)看，80后的就業(yè)收入與家庭的教育投資收益是讓人失望的，但必須調(diào)整心態(tài)，畢竟80后文化素質(zhì)高，潛力大，“可持續(xù)發(fā)展”個(gè)人職場(chǎng)生涯，逐漸提高工作收入是必然趨勢(shì)。
（二）美國(guó)金融危機(jī)
其次，對(duì)于80后造成最直接經(jīng)濟(jì)壓力沖擊的是這場(chǎng)從2007年8月美國(guó)次貸危機(jī)延續(xù)至今歐債危機(jī)的全球金融危機(jī)，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)金融與國(guó)際一體化日益深入，特別是在人民幣近三年來(lái)持續(xù)加速升值后，在資本項(xiàng)目管制相當(dāng)被動(dòng)的情況下，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展與國(guó)民遭遇到了前所未有的巨大沖擊。由于國(guó)內(nèi)的企業(yè)要承受庫(kù)存積壓后的融資難，又要承受輸入性通貨膨脹，企業(yè)利潤(rùn)空間一小再小，導(dǎo)致就業(yè)不穩(wěn)定，國(guó)內(nèi)商品價(jià)格上漲，而且國(guó)內(nèi)房?jī)r(jià)在各方勢(shì)力的推動(dòng)下一再追高。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局公布的CPI數(shù)據(jù)顯示，2008年2月CPI同比上漲8.7%，月環(huán)比上漲2.6%，次數(shù)據(jù)已達(dá)到11年以來(lái)新高。2010年8月CPI同比上漲3.5%，創(chuàng)22個(gè)月新高，與此同時(shí)銀行一年期存款利率為2.25%，居民一年期定期存款實(shí)際貶值達(dá)1.25%。我們家庭傳統(tǒng)的單一理財(cái)方式—儲(chǔ)蓄面臨巨大的縮水風(fēng)險(xiǎn)。而即將30而立的80后在高房?jī)r(jià)與婚房剛性需求間掙扎的同時(shí)，還要面臨工作不穩(wěn)定、低薪、低現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)力的多重壓力。擺在我們面前的客觀需要就是要在工作技能外必需再掌握“個(gè)人理財(cái)”這一人生技能。我們只有通過(guò)“個(gè)人理財(cái)投資”來(lái)提高自己個(gè)人的財(cái)務(wù)自由度，我們還有一連串的人生賬單要付：戀愛(ài)、結(jié)婚、生子、贍養(yǎng)老人，以及自己個(gè)人未來(lái)的養(yǎng)老問(wèn)題等。在不能改變大環(huán)境的情況下，我們只能改變我們自己的小環(huán)境。在這場(chǎng)財(cái)富保衛(wèi)戰(zhàn)中若不想束手就擒，就應(yīng)該猛然驚醒，穩(wěn)固防守犀利反擊，在這場(chǎng)財(cái)富反擊戰(zhàn)中反敗為勝，不要“白首方悔投資遲”。
現(xiàn)代金融業(yè)以互聯(lián)網(wǎng)為物質(zhì)基礎(chǔ)，80后是網(wǎng)絡(luò)空間中自由穿行的青年人，在網(wǎng)絡(luò)時(shí)代和數(shù)字化的世界里，80后一直是“信息富裕者”的一代人，再加上原有扎實(shí)的文化基礎(chǔ)，學(xué)習(xí)與參考各種投資法則后形成自己的“投資決策體系”獲利思維，在面對(duì)眾多經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象中判斷經(jīng)濟(jì)走向，大量了解各方面投資信息盡量消除投資過(guò)程中信息不對(duì)稱(chēng)性所帶來(lái)的高風(fēng)險(xiǎn)，選擇合適的金融工具進(jìn)行資金和時(shí)間配置，用時(shí)間的長(zhǎng)度降低資產(chǎn)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，以“復(fù)利”為財(cái)富增長(zhǎng)的加速器，以一種可持續(xù)的財(cái)富增長(zhǎng)方式來(lái)提高自己的財(cái)務(wù)自由度。（財(cái)務(wù)自由度=投資性收入/每月支出）財(cái)務(wù)自由度≥1時(shí),即理財(cái)收入已經(jīng)大于支出,工作收入不再是你單一的生存依靠,通過(guò)理財(cái)收入你可以“財(cái)務(wù)自由，生活自主，人生自在”。這當(dāng)然是成功的個(gè)人投資理財(cái)所能達(dá)到的勝利彼岸。要實(shí)現(xiàn)成功的個(gè)人投資理財(cái)需要從觀念、方式、策略、方向、原則等多方面整合進(jìn)行，而且即使我們選擇了正確的道理，成功也需要長(zhǎng)時(shí)間努力，理財(cái)將成為我們終生的學(xué)習(xí)習(xí)慣。
二、80后投資理財(cái)?shù)姆椒?/p>
80后我們?cè)趥€(gè)人理財(cái)方面最為欠缺的是財(cái)富觀、價(jià)值觀的教育，由于我們國(guó)家是新興經(jīng)濟(jì)體，我們的父輩經(jīng)歷的是90年代的“膽商”經(jīng)濟(jì)，他們靠他們頑強(qiáng)的生存意志和節(jié)儉傳統(tǒng)創(chuàng)下一份家業(yè)，但對(duì)于“守江山”，特別是在國(guó)際一體化的金融市場(chǎng)，如何以正確的觀念為方針走好人生理財(cái)每一步就需要借鑒國(guó)際資本主義的百年經(jīng)驗(yàn)來(lái)為自己補(bǔ)課了。
（一）每月儲(chǔ)蓄30%的工資，先儲(chǔ)蓄，后消費(fèi)
因?yàn)橥顿Y收益絕對(duì)數(shù)取決于本金的多少，若本金是1萬(wàn)元，50%的收益率也不好干什么，但若是百萬(wàn)元，10%的收益率也要超過(guò)大部分人的平均工資了，只有在本金做大才能形成足夠的安全邊際，這需要漫長(zhǎng)的時(shí)間。對(duì)于本金的積累，最困難是積累初期，要經(jīng)歷挫折和等待，換來(lái)的或許只有少許的進(jìn)步。“不積跬步無(wú)至千里”，而且“千里之行始于足下”。
（二）花錢(qián)要區(qū)分“投資”或“消費(fèi)”
消費(fèi)觀念應(yīng)該客觀實(shí)際化，在浮躁的物質(zhì)商品社會(huì)中，要懂得權(quán)衡取舍，去功利化，選擇自己真正需要且在自己支付能力范圍中的，小心不要讓自己的財(cái)富人生從負(fù)數(shù)開(kāi)始。購(gòu)買(mǎi)住房是一種建立終身資產(chǎn)的行動(dòng)，所以應(yīng)當(dāng)深思熟慮，在采取任何獲得不動(dòng)產(chǎn)之前，都應(yīng)當(dāng)考慮好自己的資金支付能力和支付方式等問(wèn)題。而且投資理財(cái)?shù)呢?cái)富增長(zhǎng)點(diǎn)是“復(fù)利”，隨性而散漫的消費(fèi)習(xí)慣是不可能像巴菲特那樣“滾雪球”增長(zhǎng)你的財(cái)富的。
（三）投資理財(cái)不是投機(jī)賭博
我們的人生賬單不要長(zhǎng)期支付，不是賭場(chǎng)押大小，一局定輸贏。個(gè)人投資理財(cái)追求的是“恒財(cái)”不是“橫財(cái)”。投資理財(cái)有道，切忌破釜沉舟式的孤注一擲，要學(xué)會(huì)運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)承受能來(lái)來(lái)決定投資，而不是風(fēng)險(xiǎn)偏好來(lái)做投資。一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)偏愛(ài)者不等同于投資者具有較高的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，若一個(gè)投資者在高收益的誘惑下，根本不考慮自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，投資些完全不符合自身收益風(fēng)險(xiǎn)特征的理財(cái)產(chǎn)品，失敗的后果不難想見(jiàn)。投資的成敗首先取決于我們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知程度，冷靜對(duì)待自己的風(fēng)險(xiǎn)偏好，下功夫認(rèn)識(shí)清楚自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，并據(jù)此選擇與之相匹配的理財(cái)產(chǎn)品，你的投資理財(cái)不用冒大風(fēng)險(xiǎn)也能取得理想的效果。
（四）適當(dāng)調(diào)整自己對(duì)金錢(qián)的偏好，調(diào)整對(duì)金錢(qián)的態(tài)度和看法，這對(duì)穩(wěn)定投資過(guò)程中心態(tài)有好處
賺錢(qián)的動(dòng)機(jī)是為了家庭幸福和人生自由，積極正面的心態(tài)面對(duì)投資過(guò)程中的起伏，以博愛(ài)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)男膽B(tài)來(lái)制約內(nèi)心恐懼與貪婪，平衡內(nèi)心的沖突，這樣才能客觀理智地進(jìn)行成功的理財(cái)投資。心態(tài)決定姿態(tài)，姿態(tài)決定生態(tài)。不要忘了自己理財(cái)?shù)某踔裕菫榱诵腋o(wú)為其他。
三、小結(jié)
我們80后是缺乏財(cái)富觀教育的，因?yàn)橹袊?guó)傳統(tǒng)的家庭財(cái)富教育是保守而且矛盾的，正面的就是單純“賺錢(qián)、存錢(qián)”，負(fù)面的就是“馬無(wú)夜草不肥，人無(wú)橫財(cái)不富”。股票市場(chǎng)是用“炒”的，投資與投機(jī)等同，這些都是長(zhǎng)久以來(lái)國(guó)民對(duì)金融市場(chǎng)的錯(cuò)誤理解。我們要從“負(fù)的財(cái)務(wù)教育”觀念轉(zhuǎn)變過(guò)來(lái)，不然用錯(cuò)誤方式獲得的“橫財(cái)”，只是財(cái)富的短暫停留而已，這于我們理財(cái)?shù)某踔允窍噙`背的，我們要通過(guò)理財(cái)來(lái)實(shí)現(xiàn)對(duì)自己人生責(zé)任的盡責(zé)，而不是游戲人生。
我國(guó)改革開(kāi)放以來(lái)，國(guó)民經(jīng)濟(jì)處在高速發(fā)展時(shí)期，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶來(lái)了個(gè)人經(jīng)濟(jì)收入增長(zhǎng)，現(xiàn)有的銀行保本收息的傳統(tǒng)理財(cái)方式已經(jīng)不滿足個(gè)人投資理財(cái)需求，銀行為適應(yīng)社會(huì)個(gè)人的投資欲望，引進(jìn)了國(guó)外理財(cái)業(yè)務(wù)。由于銀行理財(cái)業(yè)務(wù)能實(shí)現(xiàn)個(gè)人收益增長(zhǎng)，在經(jīng)濟(jì)利益驅(qū)動(dòng)下，投資者將銀行保本收息的存款投資到銀行理財(cái)產(chǎn)品中，許多人見(jiàn)到其他人投資銀行理財(cái)產(chǎn)品獲得增值收益，也盲目跟隨投資銀行理財(cái)產(chǎn)品，由于人們?nèi)狈?yīng)有金融理財(cái)知識(shí)，對(duì)購(gòu)買(mǎi)銀行理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足，許多投資者看不懂銀行理財(cái)產(chǎn)品合同，有的投資者甚至于不看合同，單方面聽(tīng)取銀行專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員口頭宣傳，投資者問(wèn)起購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的有沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題時(shí)，銀行理財(cái)人員拍著胸脯對(duì)投資者說(shuō)沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)，由于經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生變化，理財(cái)產(chǎn)品收入達(dá)不到預(yù)期收益，有的還出現(xiàn)虧損，銀行理財(cái)人員就把責(zé)任推向投資者。由于投資者盲目跟隨其他人投資理財(cái)產(chǎn)品，導(dǎo)致許多投資者資金損失和法律糾紛。
二、投資理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制
1.要明確自身理財(cái)需求。投資者在投資銀行理財(cái)業(yè)務(wù)時(shí)，要結(jié)合自身家庭經(jīng)濟(jì)狀況和承受風(fēng)險(xiǎn)能力，不能盲目追求理財(cái)產(chǎn)品高預(yù)期收益，雖說(shuō)投資者在投資銀行理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，銀行專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員對(duì)投資者家庭經(jīng)濟(jì)狀況和承受風(fēng)險(xiǎn)能力作了詳細(xì)了解，并針對(duì)投資者情況推薦理財(cái)產(chǎn)品，但是，投資者在投資銀行理財(cái)產(chǎn)品過(guò)程中，還要有清醒認(rèn)識(shí)，拿多少錢(qián)投資理財(cái)產(chǎn)品，是否有承受能力，不能影響家庭生活，投資理財(cái)產(chǎn)品是保本類(lèi)型，還是高收益類(lèi)型，高收益附帶高風(fēng)險(xiǎn)，保本類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品也有風(fēng)險(xiǎn)。所以，投資者在投資理財(cái)過(guò)程中，需要達(dá)到什么投資目的，這都是投資者自身必須要明確的，投資者明確方向才能有效控制投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)。
2.要了解投資產(chǎn)品特點(diǎn)。投資者在參入投資銀行理財(cái)業(yè)務(wù)時(shí)，首先要了解銀行理財(cái)產(chǎn)品是保本收益類(lèi)，還是非保本收益類(lèi)，在選擇投資銀行理財(cái)產(chǎn)品前，必須要看清理財(cái)產(chǎn)品合同條款，注意保本收益類(lèi)產(chǎn)品于銀行普通存款是有區(qū)別的，銀行理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)要高于普通存款,但其收益要高于普通存款,所以保本收益類(lèi)產(chǎn)品的保本收益一般合同都有附加條件，附加條件可能是銀行具有提前終止權(quán),并含有風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)容，是投資者要承擔(dān)理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)，購(gòu)買(mǎi)保本收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品前，必須要詳細(xì)咨詢(xún)銀行專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員，附加條件中含義和帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。投資者投資非保本收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品，要知道最高收益和預(yù)期收益不等于實(shí)際收益，無(wú)論是最高還是預(yù)期收益率,銀行沒(méi)有保本理財(cái)產(chǎn)品保本支付義務(wù)，最終的實(shí)際收益率可能與最高收益和預(yù)期收益是有偏差，投資者如果購(gòu)買(mǎi)的非保本收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品，應(yīng)要求銀行提供令人信服的預(yù)期收益率估計(jì)依據(jù)，同時(shí)還應(yīng)要銀行專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員揭示理財(cái)產(chǎn)品的全部風(fēng)險(xiǎn),介紹理財(cái)產(chǎn)品可能發(fā)生的最不利的投資結(jié)果,以及規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的各種可能方式,投資者就要判斷銀行專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員在理財(cái)投資中站在什么角度推薦理財(cái)產(chǎn)品，只有了解理投資財(cái)產(chǎn)品全部風(fēng)險(xiǎn)，才能避免投資風(fēng)險(xiǎn)。
3.要加強(qiáng)投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。銀行對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，看上去是銀行的責(zé)任，實(shí)際上跟投資者緊密相連，當(dāng)投資者有意愿購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，銀行理財(cái)專(zhuān)業(yè)人員會(huì)指導(dǎo)投資者填寫(xiě)投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告，并充分了解投資者風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知能力和承受能力，在結(jié)合了解情況向投資者推薦相適應(yīng)銀行理財(cái)產(chǎn)品，銀行理財(cái)負(fù)責(zé)人還要再次確認(rèn)，看專(zhuān)業(yè)理財(cái)人員是否有誤導(dǎo)投資者購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品，作為投資者對(duì)銀行理財(cái)人員推薦的理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)，不能聽(tīng)之任之，要拿出自己最后判斷，是購(gòu)買(mǎi)還是不購(gòu)買(mǎi)，決定購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品同時(shí)，還要了解銀行理財(cái)產(chǎn)品一旦出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，采取什么方式化解理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)，將理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)控制在最小范圍內(nèi)。
4.要認(rèn)清自身理財(cái)目標(biāo)。投資者到銀行是購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品，銀行有義務(wù)為投資者提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)，并向投資者推薦銀行開(kāi)辦的理財(cái)產(chǎn)品，介紹理財(cái)產(chǎn)品收益和風(fēng)險(xiǎn)情況，對(duì)投資者作投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。雖然，銀行對(duì)投資者作了詳細(xì)了解，而投資者對(duì)投資銀行理財(cái)產(chǎn)品也要作詳細(xì)了解，銀行推選理財(cái)產(chǎn)品適不適應(yīng)自身理財(cái)目標(biāo)要求，是否于自身承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)相適應(yīng)理財(cái)產(chǎn)品，如果不適應(yīng)自身理財(cái)產(chǎn)品，就要求銀行理財(cái)人員重新選擇適應(yīng)自身理財(cái)產(chǎn)品，如果適應(yīng)自身理財(cái)產(chǎn)品，就要實(shí)施有計(jì)劃投資理財(cái)目標(biāo)，合理配置家庭資源，養(yǎng)成長(zhǎng)期投資的習(xí)慣，及時(shí)根據(jù)市場(chǎng)變化做出策略性調(diào)整，才能有效控制投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)。
三、對(duì)投資者理財(cái)幾點(diǎn)建議
1.要注意加強(qiáng)學(xué)習(xí)。隨著我國(guó)投資環(huán)境不斷改善，投資者投資品種越來(lái)越多，作為投資者要注重投資方面學(xué)習(xí)，特別要加強(qiáng)金融理財(cái)理論知識(shí)學(xué)習(xí)，平時(shí)要多關(guān)注國(guó)內(nèi)與國(guó)際經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢(shì)，了解宏觀經(jīng)濟(jì)政策變動(dòng)，掌握金融市場(chǎng)信息和各個(gè)行業(yè)發(fā)展信息，才能適應(yīng)投資理財(cái)要求，為防范和控制投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)打下良好基礎(chǔ)。
2.要注意盲目跟隨。銀行理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展至今，投資的理財(cái)產(chǎn)品品種熱來(lái)熱多，銷(xiāo)售量越來(lái)越大，如果投資者看到其他人購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品獲得了理財(cái)收益，就跟隨購(gòu)買(mǎi)同樣理財(cái)產(chǎn)品，不考慮自己承受能力，一旦市場(chǎng)發(fā)生變化，就會(huì)產(chǎn)生理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)，所以，投資者在參與理財(cái)過(guò)程中，不能盲目參與投資理財(cái)，注意投資理財(cái)中各種風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)控制和防范。
3.要注意風(fēng)險(xiǎn)鑒別。投資者投資銀行理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，特別要注意理財(cái)中風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別，一方面銀行理財(cái)人員推薦理財(cái)產(chǎn)品，要注意了解理財(cái)產(chǎn)品性質(zhì)及風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，不能單聽(tīng)銀行理財(cái)人員宣傳，要有自己分析和判斷。另一方面就是注意理財(cái)產(chǎn)品合同內(nèi)容，合同中有“保本”二字，其實(shí)“保本”也具有重重風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)椋谑袌?chǎng)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)好時(shí)，理財(cái)產(chǎn)品可能保本，如果市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)發(fā)生變化，理財(cái)產(chǎn)品可能就不能保本，還會(huì)出現(xiàn)投資虧本。這就要投資者研究投資環(huán)境和經(jīng)濟(jì)形勢(shì)來(lái)鑒別理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)。
四、結(jié)束語(yǔ)
關(guān)鍵詞：家庭投資理財(cái)，行為分析，投資收益，投資風(fēng)險(xiǎn)
隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，人民生活水平的提高，家庭金融資產(chǎn)的不斷增加，投資理財(cái)已成為日益重要的問(wèn)題，家庭投資理財(cái)是針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行個(gè)人資財(cái)?shù)挠行顿Y，以使財(cái)富保值、增值，能夠抵御社會(huì)生活中的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，不管是儲(chǔ)蓄投資、股票投資，外匯、保險(xiǎn)投資，由于投資品種日益增多，所需的專(zhuān)業(yè)知識(shí)也不盡相同，投資方法也很難完全掌握，家庭的資產(chǎn)選擇、組合、調(diào)整行為均定義為家庭對(duì)某一種或某幾種資產(chǎn)所產(chǎn)生的需求偏好和投資傾向，本文對(duì)家庭的投資理財(cái)?shù)倪@一行為進(jìn)行了分析，并對(duì)家庭投資理財(cái)制勝之道和家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避進(jìn)行了分析，希望對(duì)家庭投資理財(cái)?shù)膶?shí)踐有所幫助。
一、家庭投資理財(cái)?shù)倪x擇
（一）、進(jìn)行家庭投資理財(cái)選擇的必要性
家庭在投資時(shí)，首先面臨的就是投資方式和領(lǐng)域的選擇，一般應(yīng)以資產(chǎn)的收益與風(fēng)險(xiǎn)以及相互制約關(guān)系為考慮基本點(diǎn)，選擇某種或某幾種資產(chǎn)，并決定其投人數(shù)量與比例。改革開(kāi)放以前，在大多數(shù)中國(guó)老百姓眼里，“投資理財(cái)=銀行=儲(chǔ)蓄所”，個(gè)人金融投資給老百姓帶來(lái)的僅僅是“存錢(qián)生利息”。今天的老百姓不但有能力“穿金戴銀”，個(gè)人可支配的收人也達(dá)到了數(shù)萬(wàn)元。新的投資品種逐漸成為個(gè)人投資理財(cái)?shù)闹毓S組成部分。諸如金融期貨、金融期權(quán)等新興的個(gè)人投資理財(cái)工具層出不窮，對(duì)現(xiàn)代個(gè)人理財(cái)投資組合影響很大。在眾多的資產(chǎn)選擇方式中，及時(shí)引導(dǎo)家庭利用資金市場(chǎng)的不景氣，以較低的成本籌措社會(huì)游資，選擇自己適合的方式進(jìn)行理性投資，就是一種不景氣市場(chǎng)條件下的資產(chǎn)選擇策略。
如2006年前的中國(guó)股市十分低迷，有不少頭腦清醒，有遠(yuǎn)見(jiàn)的投資者，敢以?xún)煞值睦氏蜃约旱挠H朋好友借錢(qián)和籌集未到期的銀行定期存單，他們將存單用于銀行的抵押貸款，并將貸款和借來(lái)的資金存入銀行用于購(gòu)買(mǎi)股票，由于投資機(jī)會(huì)把握準(zhǔn)確，投資方式選擇合適，結(jié)果不到一年，2006年下半年股市興旺，他們購(gòu)買(mǎi)股票的收益率達(dá)到100%，獲得了令人咋舌的高回報(bào)。理論與實(shí)證分析表明:家庭對(duì)資產(chǎn)的選擇標(biāo)準(zhǔn)大都是以帶來(lái)近期新的收人或收人相對(duì)量的增加。根據(jù)財(cái)力和能力使投資多元化，但要避免盲目從眾投資、借錢(qián)投資。金融投資工具大體分為保守型的如銀行存款，成長(zhǎng)型的如債券、基金等;高風(fēng)險(xiǎn)高收益型的如期貨、外匯、房地產(chǎn)等;精專(zhuān)業(yè)知識(shí)的如郵品、珠寶、古玩、字畫(huà)等。盡可能地使投資多元化，但切記不要盲目從眾投資，要發(fā)揮個(gè)人特長(zhǎng)，盡可能多元投資，獲得最大收益。
（二）、家庭投資理財(cái)?shù)钠贩N
當(dāng)前，新的投資品種逐漸成為個(gè)人投資理財(cái)?shù)闹毓S組成部分。諸如金融期貨、金融期權(quán)等新興的個(gè)人投資理財(cái)工具層出不窮，對(duì)現(xiàn)代個(gè)人理財(cái)投資組合影響很大。現(xiàn)在家庭投資理品種主要有：
1.銀行存款。對(duì)普通百姓來(lái)講，存款是最基本的投資理財(cái)方式。與其它投資方式比較，存款的好處在于：存款品種多樣、具有靈活性、具有增值的穩(wěn)定性、安全性。在確定進(jìn)行儲(chǔ)蓄存款后，投資者面臨著存款期限結(jié)構(gòu)的選擇。投資者選擇的主要是活期還是定期，在定期存款中，是只存一年還是更長(zhǎng)的時(shí)間，這主要看將來(lái)的收人和支出狀況，以及對(duì)未來(lái)其它更好投資機(jī)會(huì)的預(yù)期和把握。
2.股票投資。在所有的投資工具中，股票(普通股)可以說(shuō)是回報(bào)率最高的投資工具之一，特別是從長(zhǎng)期投資的角度看，沒(méi)有一種公開(kāi)上市的投資工具比普通股提供更高的報(bào)酬。股票是股份有限公司為籌集自有資本而發(fā)給股東的人股憑證，是代表股份資本所有權(quán)的證書(shū)和股東借以取得股息和紅利的一種有價(jià)證券，股票己成為家庭投資的重要目標(biāo)。
3.投資基金。不少人想投資股市，但是不懂得如何選擇適合自己的股票，最理想的方法是委托專(zhuān)家代做投資選擇，這種投資方式便是基金。投資基金是指通過(guò)信托、契約或公司的形式，通過(guò)發(fā)行基金證券，將眾多的、不確定的社會(huì)閑散資金募集起來(lái)，形成一定規(guī)模的信托資產(chǎn)，交由專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)的專(zhuān)業(yè)人員按照資產(chǎn)組合原則進(jìn)行分散投資，取得收益后按出資比例分享的一種投資工具。與其它投資工具相比，投資基金的優(yōu)勢(shì)是專(zhuān)家管理、規(guī)模優(yōu)
勢(shì)、分散風(fēng)險(xiǎn)、收益可觀。家庭購(gòu)買(mǎi)投資基金不僅風(fēng)險(xiǎn)小，亦省時(shí)省事，是缺少時(shí)間和具有專(zhuān)業(yè)知識(shí)家庭投資者最佳的投資工具。
4.債券投資。債券介于儲(chǔ)蓄和股票之間，較儲(chǔ)蓄利息高，比股票風(fēng)險(xiǎn)小，對(duì)于有較多閑散資金、中等收人家庭比較適合。債券具有期限固定、還本付息、可轉(zhuǎn)讓、收人穩(wěn)定等特點(diǎn)，深受保守型投資者和老年人的歡迎。
5.房地產(chǎn)投資。房地產(chǎn)是指房產(chǎn)與地產(chǎn)，亦即房屋和土地這兩種財(cái)產(chǎn)的統(tǒng)稱(chēng)。由于購(gòu)置房地產(chǎn)是每個(gè)家庭十分重大的投資，所以家庭要投資于房地產(chǎn)應(yīng)該做好理財(cái)計(jì)劃;合理安排購(gòu)房資金并隨時(shí)關(guān)注房地產(chǎn)市場(chǎng)變化，以便價(jià)格大幅度看漲時(shí)，賣(mài)出套現(xiàn)獲取價(jià)差。在各種投資方式中，投資房地產(chǎn)的好處是其能夠保值，通貨膨脹比較高的時(shí)候，也是房地產(chǎn)價(jià)格上漲的時(shí)期;并且，可以房地產(chǎn)作抵押，從銀行取得貸款;另外，投資房地產(chǎn)可以作為一份家業(yè)留給子女。
6.保險(xiǎn)投資。所謂保險(xiǎn)，是指由保險(xiǎn)公司按規(guī)定向投保人收取一定的保險(xiǎn)費(fèi)，建立專(zhuān)門(mén)的保險(xiǎn)基金，采用契約形式，對(duì)投保人的意外損失和經(jīng)濟(jì)保障需要提供經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償?shù)囊环N方法。保險(xiǎn)不僅是一種事前的準(zhǔn)備和事后的補(bǔ)救手段，也是一種投資行為。投保人先期交納的保險(xiǎn)費(fèi)就是這項(xiàng)投資的初始投入;投保人取得了索賠權(quán)利之后，一旦災(zāi)害事故發(fā)生或保障需要，可以從保險(xiǎn)公司取得經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償，即“投資收益”;保險(xiǎn)投資具有一定的風(fēng)險(xiǎn)，只有當(dāng)災(zāi)害或事故發(fā)生，造成經(jīng)濟(jì)損失后才能取得經(jīng)濟(jì)賠償，若保險(xiǎn)期內(nèi)沒(méi)有發(fā)生有關(guān)情況，則保險(xiǎn)投資
全部損失。家庭投資保險(xiǎn)的險(xiǎn)種主要有家庭財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)。目前，各大保險(xiǎn)公司推出的扮資連結(jié)或分紅等類(lèi)型壽險(xiǎn)品種，使得保險(xiǎn)兼具投資和保障雙重功能。保險(xiǎn)投資在家庭投資活動(dòng)中不是最重要的，但卻是最必要的。
7.期貨投資。期貨交易是指買(mǎi)賣(mài)雙方交付一定數(shù)量的保證金，通過(guò)交易所進(jìn)行，在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割某一特定品質(zhì)、規(guī)格的商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約的交易形式。期貨交易分為商品期貨和金融期貨兩大類(lèi)，對(duì)期貨交易的選擇要謹(jǐn)慎行事。
8.藝術(shù)品投資。在海外，藝術(shù)品已與股票、房地產(chǎn)并列為三大投資對(duì)象。藝術(shù)品與其它投資方式相比較，具有以下優(yōu)點(diǎn):一是投資風(fēng)險(xiǎn)小。藝術(shù)品具有不可再生性，因而具有極強(qiáng)的保值功能，其市場(chǎng)波動(dòng)幅度在短期內(nèi)不很大，所以投資者能把握自己的命運(yùn)，安全性強(qiáng)。二是收益率高。藝術(shù)品的不可再生性導(dǎo)致藝術(shù)品具有極強(qiáng)的升值功能，所以藝術(shù)品投資回報(bào)率高。但同時(shí)，藝術(shù)品投資缺陷也較突出:一是缺乏流動(dòng)性，一旦購(gòu)進(jìn)藝術(shù)品，短期內(nèi)不一定能出手，其購(gòu)人與售出之間的期限可能長(zhǎng)達(dá)幾年、幾十年、上百年，對(duì)于資金相對(duì)不太寬裕的一般家庭是不現(xiàn)實(shí)的。二是一般情況下藝術(shù)品的鑒別需要較強(qiáng)的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，不具有鑒定能力的家庭和個(gè)人還是謹(jǐn)慎行事。
二、家庭投資理財(cái)?shù)慕M合
不管是金融資產(chǎn)、實(shí)物資產(chǎn)，還是實(shí)業(yè)資產(chǎn)，都有一個(gè)合理組合的問(wèn)題。從持有一種資產(chǎn)到投資于兩種以上的資產(chǎn)，從只擁有非系統(tǒng)性的單一資產(chǎn)變成擁有系統(tǒng)性的組合資產(chǎn)，這是我國(guó)家庭投資理財(cái)行為成熟的重要標(biāo)志，許多家庭已經(jīng)認(rèn)識(shí)到具有實(shí)際經(jīng)濟(jì)價(jià)值的家庭投資組合追求的不是單一資產(chǎn)效用的最大化，而是整體資產(chǎn)組合效用的最大化。因?yàn)橘Y產(chǎn)間具有替代性與互補(bǔ)性，資產(chǎn)的替代性體現(xiàn)在各種資產(chǎn)間的需求的多少。
相對(duì)價(jià)格、大眾投資偏好，甚至收益預(yù)期的變動(dòng)均可能呈現(xiàn)出彼消此長(zhǎng)的關(guān)系。資產(chǎn)的互補(bǔ)性表現(xiàn)為一種資產(chǎn)的需求變動(dòng)會(huì)聯(lián)動(dòng)地引起另一種或幾種投資品的需求變動(dòng)，如住宅和建材、裝修業(yè)的聯(lián)動(dòng)關(guān)系等。所以從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度不難證明，過(guò)多地持有一種資產(chǎn)，將產(chǎn)生逆向效應(yīng)，持有的效用會(huì)下降，成本上升，風(fēng)險(xiǎn)上升，最終導(dǎo)致收益的下降。這不利于家庭投資目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，而實(shí)行資產(chǎn)組合，家庭所獲得的資產(chǎn)效用的滿足程度要比單一資產(chǎn)大得多，這經(jīng)常可以從資產(chǎn)的持有成本，交易價(jià)格、預(yù)期收益、安全程度諸方面得到體現(xiàn)。比如，市場(chǎng)不景氣時(shí)，一般投資品市場(chǎng)和收藏品市場(chǎng)同時(shí)處于不景氣狀態(tài)，但房市、郵市、卡市、幣市、股市、黃金首飾、古玩珍寶的市場(chǎng)疲弱程度并不相同，有的低于面值或成本價(jià)，有的維持較高的價(jià)格，也是有可能的，這時(shí)頭腦清醒，有鑒別能力的投資者，會(huì)及時(shí)選擇上述形式的資產(chǎn)中，哪些升值潛力大的品種進(jìn)行組合投資，也會(huì)獲得可觀的效益。我國(guó)已有不少家庭不僅可以較自如地運(yùn)用資產(chǎn)組合的一般投資技巧，在投資項(xiàng)目上注重資產(chǎn)澡的替代性和互補(bǔ)性，做到長(zhǎng)短結(jié)合，品種互補(bǔ)，長(zhǎng)期投資與短期投機(jī)互為兼顧，并且在市場(chǎng)的進(jìn)人與退出技巧上亦能自如運(yùn)用。自有資金與他人資金互相配合，從而使家庭投資理財(cái)?shù)男б娲罅μ岣摺＿@是效益較佳的資產(chǎn)組合方式。
資產(chǎn)投資需要組合，才能既有效益又避開(kāi)風(fēng)險(xiǎn)，許多家庭已懂得這一道理，并付諸于自己的投資活動(dòng)中，但通過(guò)大量實(shí)證分析，我們發(fā)現(xiàn)，有不少家庭，只是單純地將增加幾種投資品種，缺乏內(nèi)在聯(lián)系的“湊合”在了一起，并不考慮資產(chǎn)間如何組合才能做到有比例地相互聯(lián)系和相互結(jié)合。其實(shí)資產(chǎn)組合是優(yōu)化家庭財(cái)產(chǎn)結(jié)構(gòu)和資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，變短期的低收益資產(chǎn)組合為長(zhǎng)期的高收益資產(chǎn)組合的一系列活動(dòng)。有一部分家庭，以中老年家庭為主要構(gòu)成部分，他們的資產(chǎn)組合中，投資意識(shí)不強(qiáng)，保值的意愿使其資產(chǎn)過(guò)份向低風(fēng)險(xiǎn)低收益的品種集中，比如儲(chǔ)蓄可能占銀行與金融資產(chǎn)的85%以上，證券投資的比重過(guò)小，其家庭的實(shí)物資產(chǎn)多選擇有較強(qiáng)消費(fèi)性質(zhì)的耐用消費(fèi)品，是一種較典型的低效益資產(chǎn)組合方式;也有的家庭，以年輕夫婦為重要構(gòu)成部分，其家庭投資又過(guò)份向高收益高風(fēng)險(xiǎn)的品種集中，帶有明顯的追求投機(jī)利潤(rùn)的家庭投資組合，如過(guò)份投向股票、期貨、企業(yè)債券、外匯等形式，甚至為貪圖高利參與各類(lèi)社會(huì)集資，一旦失手，往往可能血本無(wú)歸。這也是一種低效益的資產(chǎn)組合方式。還有的家庭雖然也認(rèn)識(shí)到了高收益與高風(fēng)險(xiǎn)并存的道理，并開(kāi)始按多品種，多期限組合投資項(xiàng)目，但對(duì)投資與投機(jī)的雙重功能，相互關(guān)系，對(duì)投資項(xiàng)目的市場(chǎng)分割與轉(zhuǎn)換認(rèn)識(shí)不足，以及自有資產(chǎn)與他人資產(chǎn)的關(guān)系處理上容易失誤，這也是低效益的資產(chǎn)組合方式。
三、家庭投資理財(cái)?shù)恼{(diào)整
資產(chǎn)的組合要長(zhǎng)期且經(jīng)常處于效益最大化的狀態(tài)，資產(chǎn)的組合就不能只是短期的靜態(tài)剖面，而是一個(gè)動(dòng)態(tài)的非線性過(guò)程，是對(duì)各種市場(chǎng)因素進(jìn)行合理預(yù)期后，不斷修正完善已實(shí)施的資產(chǎn)組合方案的過(guò)程。所以資產(chǎn)組合實(shí)際是一系列變動(dòng)因素組成的函數(shù)，不斷進(jìn)行合理地有效地調(diào)整的依據(jù)是決定這一函數(shù)的基本變量是一系列不確定的因素:比如，家庭在占有信息并不充分的情況下進(jìn)行投資組合，信息的無(wú)限性與信息占有的有限性間的矛盾始終存在，資本市場(chǎng)的不均衡是經(jīng)常的，均衡是偶然的瞬間的，這里存在市場(chǎng)預(yù)期的困難，此外，政府的干預(yù)更具有不確定性，我國(guó)投資市場(chǎng)的政府干預(yù)力度較大，有時(shí)干預(yù)的依據(jù)不足，隨意性的主觀存在，使家庭關(guān)注客觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行走勢(shì)的同時(shí)，經(jīng)常要揣測(cè)政府對(duì)資本市場(chǎng)的政策干預(yù)，以此來(lái)決定投資組合與調(diào)整，比如我國(guó)股市的大起大落和其基本運(yùn)行趨勢(shì)，經(jīng)常與政策的干預(yù)有關(guān)。
資產(chǎn)調(diào)整基本反映出家庭對(duì)自身?yè)碛匈Y產(chǎn)的均衡預(yù)期的要求，家庭在投資調(diào)整過(guò)程中，決定各種資產(chǎn)相互依存關(guān)系并合理構(gòu)筑自己的資產(chǎn)需求函數(shù)時(shí)，首先要考慮資產(chǎn)構(gòu)成的均衡狀態(tài)，是以市場(chǎng)上供求關(guān)系，所決定的資產(chǎn)偏好，收益支付能力為依據(jù)，從中發(fā)現(xiàn)最優(yōu)的資產(chǎn)構(gòu)成及實(shí)現(xiàn)方式，其次是對(duì)資產(chǎn)變動(dòng)進(jìn)行合理預(yù)期，使效益不僅在短期內(nèi)符合收益最大，風(fēng)險(xiǎn)最小的原則，而且在長(zhǎng)期運(yùn)行中，也要使資產(chǎn)的效率最大，根據(jù)西方經(jīng)濟(jì)學(xué)的資產(chǎn)選擇
與調(diào)整理論:資產(chǎn)的組合順序是，先選擇無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，再選擇風(fēng)險(xiǎn)和收益都一般的資產(chǎn)，最后追加風(fēng)險(xiǎn)和收益都較高的資產(chǎn)投人，這樣的資產(chǎn)調(diào)整是按照風(fēng)險(xiǎn)收益的要求進(jìn)行的，符合資產(chǎn)組合的層次性，系統(tǒng)性要求，這樣的資產(chǎn)調(diào)整是高效合理的。
確認(rèn)家庭是投資市場(chǎng)的一個(gè)重要主體的地位，認(rèn)識(shí)其投資行為正不斷趨于成熟，賦予他們更多的投資品種的選擇，尤其是從安全性、流動(dòng)性收益性不同方面拓展渠道和品種是政府從宏觀角度應(yīng)進(jìn)一步解決的問(wèn)題，以金融資產(chǎn)的多元化提供為例，在金融工具的提供上，在普通股之外，能否考慮增加優(yōu)先股等種類(lèi)，能否在現(xiàn)有國(guó)債的基礎(chǔ)上增加品種，擴(kuò)大金融債券，企業(yè)債券的發(fā)行規(guī)模是十分重要的。此外，金融衍生工具，包括股票期貨，指數(shù)期貨，債券期貨等也不應(yīng)持拒絕排斥的態(tài)度，衍生工具有投機(jī)性強(qiáng)、風(fēng)險(xiǎn)大的一面，但管理得法，規(guī)范得當(dāng)，還有降低風(fēng)險(xiǎn)的一面，發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)衍生工具的使用已非常普遍。
四、家庭投資理財(cái)如何獲取收益：
現(xiàn)在，不少家庭投資理財(cái)收效不理想，有的甚至因投資失誤和理財(cái)不當(dāng)而造成嚴(yán)重?fù)p失。那么，家庭投資理財(cái)，到底如何進(jìn)行，才能取得預(yù)期收益呢？筆者進(jìn)行了探討：
（一）、制訂投資理財(cái)計(jì)劃堅(jiān)持“三性原則”—安全性、收益性和流動(dòng)性。所謂安全性，將家庭儲(chǔ)蓄投向不僅不蝕本、并且購(gòu)買(mǎi)力不因通貨膨脹而降低的途徑，這是家庭投資理財(cái)?shù)氖滓瓌t。所謂收益哇，將家庭儲(chǔ)蓄投資之后要有增值，當(dāng)然盈利越多越好，這是家庭投資理財(cái)?shù)母驹瓌t。所謂流動(dòng)性，即變現(xiàn)性，家庭儲(chǔ)蓄資金的運(yùn)用要考慮其變成現(xiàn)金的能力，也就是說(shuō)家里急需用這筆錢(qián)時(shí)能收回來(lái)，這是家庭投資理財(cái)?shù)臈l件，如黃金、熱門(mén)股票、
某些債券、銀行存單具有較高的變現(xiàn)性，而房地產(chǎn)、珠寶等不動(dòng)產(chǎn)、保險(xiǎn)金等變現(xiàn)性就較差。
（二）、了解和掌握相關(guān)領(lǐng)域和學(xué)科的知識(shí)。在進(jìn)行家庭投資理財(cái)過(guò)程中，將涉及金融投資、房地產(chǎn)投資、保險(xiǎn)計(jì)劃等組合投資，因而，首先要了解投資工具的功能和特性，根據(jù)個(gè)人的投資偏好和家庭資產(chǎn)狀況有針對(duì)性地選擇風(fēng)險(xiǎn)大小不同的儲(chǔ)蓄、債券、股票、保險(xiǎn)、房地產(chǎn)等投資工具，制定有效的投資方案，最大限度的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、減少損失。了解國(guó)家的時(shí)事動(dòng)向，掌握宏觀經(jīng)濟(jì)政策、相關(guān)的法律法規(guī)。家庭投資離不開(kāi)國(guó)家經(jīng)濟(jì)背景，宏觀經(jīng)濟(jì)導(dǎo)向直接制約投資工具性能的發(fā)揮和市場(chǎng)獲利空間;同時(shí)，了解國(guó)家的法律法規(guī)，使得投資合法化，不參加非法融資活動(dòng)，在可能的情況下通過(guò)合理避稅提高收益。
（三）、家庭投資理財(cái)要有理性，精心規(guī)劃，時(shí)刻保持冷靜頭腦。
科學(xué)管理如何妥善累積人生各階段的財(cái)富，并且將財(cái)富做有計(jì)劃有系統(tǒng)的管理，是現(xiàn)代家庭必備的理財(cái)觀。（1）建立流動(dòng)資金。流動(dòng)資金的規(guī)模通常應(yīng)該等于3個(gè)月或6個(gè)月的家庭收入，以防可能出現(xiàn)突發(fā)的、出乎預(yù)料的應(yīng)急費(fèi)用。流動(dòng)資金的合理投資渠道應(yīng)是銀行的常規(guī)性?xún)?chǔ)蓄存款、短期國(guó)債等可變現(xiàn)資產(chǎn)。（2）建立教育基金。當(dāng)今高等教育的成本有著顯著的上升趨勢(shì)，如果現(xiàn)在預(yù)測(cè)的資金需求在十幾年后可能會(huì)與實(shí)際的需要之間存在很大差異，要達(dá)到這些目標(biāo)就得進(jìn)行長(zhǎng)期的資產(chǎn)積累，并保證資產(chǎn)免受通貨膨脹的侵蝕。目前很多理財(cái)專(zhuān)家都推崇定期定額投資基金的方式，您可以選擇一股只有增長(zhǎng)潛力的股票或偏股票型基金，每月定期購(gòu)買(mǎi)相同金額，通過(guò)時(shí)間分散風(fēng)險(xiǎn)。（3）建立退休基金。在開(kāi)始為退休做準(zhǔn)備的早期階段，投資策略應(yīng)該偏重于收益性，相對(duì)也要承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)；而越接近退休，退休基金的安全性就越發(fā)重要，保險(xiǎn)方面也要進(jìn)一步加大養(yǎng)老型險(xiǎn)種投入。
（四）、計(jì)算“生活風(fēng)險(xiǎn)忍受度”，量力而投。所謂“生活風(fēng)險(xiǎn)忍受度”是指如果家庭主要收人者發(fā)生嚴(yán)重事故，家庭生活所能維持的時(shí)間長(zhǎng)度。因而對(duì)家庭主要收人者要在可能的情況下加大人身保險(xiǎn)投保力度，尤其是家里有經(jīng)濟(jì)上不能自立的家庭成員，要為其做好一段時(shí)間的計(jì)劃，以免在主要收人者發(fā)生意外時(shí)他們無(wú)法正常生活;此外，在正常生活過(guò)程中也要預(yù)留能維持3個(gè)月左右的生活開(kāi)支，然后再選擇投資，以備急需之用;同時(shí)，不能以降低生活質(zhì)量而過(guò)度投資。
五、家庭投資理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)及其規(guī)避：
凡是投資都有風(fēng)險(xiǎn)，只是風(fēng)險(xiǎn)的大小不同而己，家庭投資亦如此。家庭投資理財(cái)可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)：風(fēng)險(xiǎn)是指由于各種不確定性因素的作用，從而對(duì)投資過(guò)程產(chǎn)生不利影響的可能性。一旦不利的影響或不利的結(jié)果產(chǎn)生將會(huì)對(duì)投資者造成損失。風(fēng)險(xiǎn)分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要由政治、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化引起，如國(guó)家政策的大調(diào)整、經(jīng)濟(jì)周期的變化等;非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要由企業(yè)或單個(gè)資產(chǎn)自身因素導(dǎo)致。家庭投資風(fēng)險(xiǎn)主要有:政策風(fēng)險(xiǎn)，指因國(guó)家經(jīng)濟(jì)金融政策的出臺(tái)實(shí)施或調(diào)整變化而給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。法律風(fēng)險(xiǎn)，指因違反國(guó)家法律法規(guī)進(jìn)行金融投資而形成的風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，指因市場(chǎng)變化而造成的風(fēng)險(xiǎn)。機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)，指因金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理不善而給投資者帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。詐騙風(fēng)險(xiǎn)，指家庭在投資過(guò)程中被人詐騙而形成的風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)，指家庭進(jìn)行金融投資的過(guò)程中因操作不當(dāng)而形成的風(fēng)險(xiǎn)。
（一）建好金融檔案。在家庭金融活動(dòng)頻繁的今天，眾多的金融信息已經(jīng)很難僅憑人的大腦就全部記憶清楚，由此導(dǎo)致了一系列問(wèn)題：有的銀行存單和其它有價(jià)證券被盜或丟失后，卻因提供不出有關(guān)資料，無(wú)法到有關(guān)金融機(jī)構(gòu)去掛失；有些股民股票買(mǎi)進(jìn)賣(mài)出都不記賬，有關(guān)上市公司多次送股后，竟搞不清帳上究竟有多少股票，以至錯(cuò)失了高價(jià)位拋出并盈得更多利潤(rùn)的良機(jī)；有的將家庭財(cái)產(chǎn)或人身意外傷害等保險(xiǎn)憑據(jù)亂放，一旦真的出了事，卻因找不到保險(xiǎn)憑單而難以獲得保險(xiǎn)公司理賠，等等。
只要建立家庭金融擋案，這些問(wèn)題就完全可以避免。建立家庭金融檔案主要可從以下三個(gè)方面入手：首先，明確入檔內(nèi)容。（1）各類(lèi)銀行存款和記賬式有價(jià)證券存單姓名，賬號(hào)、所存金額和存款日期及取款密碼；（2）股票買(mǎi)賣(mài)情況記錄；（3）各類(lèi)保險(xiǎn)憑據(jù)；（4）個(gè)人間相互借款憑據(jù)；（5）各種金融信息資料，如銀行分檔存款利率、國(guó)庫(kù)券發(fā)行和兌付信息、股市行情信息等；（6）家庭投資理財(cái)方法和增值技藝的資料。其次，掌握入檔方法。家庭投資額不多的，可專(zhuān)門(mén)用一個(gè)小本子記載即可；如投資較多，則應(yīng)建立正規(guī)賬冊(cè)，區(qū)別類(lèi)型，分別將家庭金融內(nèi)容逐一記入，并將每次金融活動(dòng)內(nèi)容一筆筆記清；家庭有電腦的，則可發(fā)揮這一優(yōu)勢(shì)，將個(gè)人家庭金融檔案存入電腦，以便隨時(shí)檢索。再次，把握重點(diǎn)問(wèn)題：入檔要及時(shí)，不能隨便亂放導(dǎo)致金融資料散失；內(nèi)容要全面，應(yīng)入檔的各種金融內(nèi)容，都要完全齊備地進(jìn)入檔案；存檔要保密，對(duì)存單(身份證、個(gè)人印章、取款密碼等有關(guān)家庭金融安全的重要檔案資料，要分別存檔，電腦建檔還應(yīng)設(shè)置密碼；資料要納新，定期清理老資料，存入新資料，使檔案任何時(shí)候都有投資參照價(jià)值；應(yīng)用要經(jīng)常，堅(jiān)持常翻閱，常研究，籍以提高理財(cái)本領(lǐng)，提高投資效益，同時(shí)，防止存款到期忘記支取，避免家庭投資利益損失。
（二）、打造個(gè)人信用所謂個(gè)人信用，即個(gè)人向金融機(jī)構(gòu)借貸投資或消費(fèi)時(shí)，所具有的守信還貸紀(jì)錄。它是公民在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中不可或缺的“通行證”。目前，居民建立個(gè)人金融信用，可采取兩種辦法：其一，利用銀行金融創(chuàng)新機(jī)遇證明個(gè)人信用。近年來(lái)，商業(yè)銀行紛紛推出信用卡、貸記卡，持卡者守信還貸，就能建立起個(gè)人信用。其二，借助中介服務(wù)機(jī)構(gòu)建立個(gè)人信用。如上海資信有限公司就為銀行和個(gè)人提供個(gè)人信用聯(lián)合征信服務(wù)。通過(guò)個(gè)人信用信息采集、咨詢(xún)、評(píng)估及管理，建立個(gè)人信用檔案數(shù)據(jù)中心，為市民申辦信用消費(fèi)提供配套的個(gè)人信用報(bào)告。廣大居民在進(jìn)行冢庭借貸投資或消費(fèi)時(shí)，應(yīng)借助這樣的中介服務(wù)，建立個(gè)人信用，取得向多家銀行借貸的“通行證”。
（三）、家庭投資者要及時(shí)查明實(shí)際遇到風(fēng)險(xiǎn)的種類(lèi)、原因，并及時(shí)采取補(bǔ)救措施。由于外部原因引起的風(fēng)險(xiǎn)，如存折丟失、密碼被盜等造成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)與銀行聯(lián)系掛失;如由于金融詐騙所形成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)采取多方式、多手段進(jìn)行摧收，直至訴諸法律，以最大限度減少損失。由于國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的變化造成的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)及時(shí)調(diào)整修改投資計(jì)劃和投資方案，如利率下調(diào)，就調(diào)整儲(chǔ)蓄結(jié)構(gòu);如資本市場(chǎng)不景氣，就調(diào)整股票、期貨、基金、債券結(jié)構(gòu)。
結(jié)論：家庭投資理財(cái)是一項(xiàng)家庭中的系統(tǒng)工程，需要用一生的時(shí)間和精力來(lái)周密規(guī)劃、精心搭理；要科學(xué)合理地掌握理財(cái)原則，擴(kuò)大投資渠道，運(yùn)用各種理財(cái)工具，科學(xué)組合、分散風(fēng)險(xiǎn)，走出理財(cái)誤區(qū)，最大限度地發(fā)揮資金的使用效應(yīng)。總之，家庭投資理財(cái)?shù)慕】蛋l(fā)展，一方面需要加強(qiáng)家庭理財(cái)?shù)目茖W(xué)規(guī)劃，建立適合自身的理財(cái)方式，另一方面也需要金融機(jī)構(gòu)開(kāi)發(fā)出更多更好的理財(cái)產(chǎn)品，創(chuàng)造良好的投資環(huán)境，優(yōu)化使用家庭的投資資金，提高其投資的收益率，才有可能最大限度地動(dòng)員家庭家庭持有的資金，從而實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)產(chǎn)使用效益的最大化，才能真正使家庭投資理財(cái)成為中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要支撐點(diǎn)，推動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)又好又快地發(fā)展。
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